Om det inte var tillräckligt förvirrande att lära sig handla, släng dagshandelsskatter i mixen, och du har ett recept på katastrof om du inte är försiktig. Oavsett om du handlar på heltid från stranden eller försöker skaffa lite extra pengar för en semester, har du en mängd olika skattekonsekvenser att ta hänsyn till.

Nedan finns några av grunderna om dagshandelsskatter som kan hjälpa dig att optimera din handel och bäst navigera dina obligatoriska betalningar till Uncle Sam.

Finns det dagshandelsskatteförmåner?

• För det första, visste du att IRS erbjuder ett antal skatteförmåner för daytraders? Vem kunde ha trott att regeringen skulle vara så givande; absolut inte jag. Fortsätt läsa för att ta reda på vad dessa skatteförmåner för dagshandel är.

Kapitalförluster

Det är sorgligt men sant; många daytraders förlorar mycket pengar eftersom de inte hanterar sin risk ordentligt. Och om du av någon anledning – överhandel, avsaknad av en handelsplan – förlorade pengar på daghandel, kan du få tillbaka det – typ.

För er som inte har tur, jag har ett ord:Form 1040. Schema D i IRS inkomstskatteformulär 1040 tillåter daghandlare att kräva $3 000 i kapitalförluster.

Hur bra är det? Visst, du måste tillhandahålla kvitton, men det är inte svårt eftersom all vår handelsinformation lagras elektroniskt hos vår mäklarfirma.

Tänk också på regeln om tvättförsäljning. I korthet står det att du inte kan inneha aktier i aktien som du vill göra anspråk på med skatteåterbäring 30 dagar före eller efter innehavstiden.

Eventuella förluster över $3 000 kan inte göras anspråk på och förs helt enkelt vidare som en rak förlust. Men jag har något ännu bättre än förmågan att göra anspråk på $3 000! Ja, bättre.

Trader Tax Status Designation (TTS)

För er som bara pysslar med aktiemarknaden kan blankett 1040 vara omfattningen av era skatteavdrag. Men mer seriösa handlare, de som loggar mer än 4 till 5 affärer per dag varje vecka, kan kvalificera sig för Trader Tax Status. Jag rekommenderar att du kollar in IRS-webbsidan för kvalificerande information.

Fördelen med denna beteckning är antalet skattebesparingsmöjligheter den öppnar för. Att ha TTS tillåter professionella handlare att rapportera sina handelsintäkter och -skulder som schema C affärskostnader.

Dessutom kan du bara vara berättigad till 20 % kvalificerad affärsinkomst. De direkta fördelarna med denna beteckning inkluderar möjligheten att dra av föremål t.ex. utgifter för handel och hemmakontor.

Mark-to-Market-handlare

Den direkta fördelen med en TTS-beteckning är möjligheten attdra av förluster utöver de $3 000 tillåtna som kapitalförluster . IRS gör det möjligt för mark-to-market-handlare att dra av ett obegränsat antal förluster.

Istället för schema D använder mark-to-market-redovisning blankett 475(f). För att kvalificera sig måste daytraders handla med samma aktie inom ett 30-dagarsfönster.

Vad är Mark-to-Market Accounting?

Vanligtvis använder vi kontantmetoden för redovisning för skatteändamål. I detta tillvägagångssätt realiserar du inte en vinst eller en förlust förrän det år du stänger din position i ett specifikt värdepapper.

Men "mark to market" eller "MTM" är en redovisningsmetod där du realiserar en vinst eller förlust utan att stänga din position. Du "låtsas" helt enkelt att du stängde din position den sista bankdagen av skatteåret, med hjälp av värdepapprets aktuella marknadspris.

Nu är det inte alla värdepapper som marknadsförs vid årets slut för inkomstskatteändamål. Men specifika värdepapper – de vi anser att IRC Section 1256-kontrakt gör. Du kan se dem listade nedan:

• Reglade terminskontrakt
• Icke-aktiealternativ som obligationer, råvaror och valutor
• Börshandlade indexoptioner (ETF/ETN-optioner)

Betalar daghandlare kvartalsvis skatt?

• När vi tänker på skattesäsongen, tänker vi på april eller hur? Med dagshandelsskatter kan vi behöva betala skatt kvartalsvis. Det skulle innebära att betala en skattebetalning var 4:e månad. Om dina vinster är större än dina förluster, och det är målet, kan du behöva betala kvartalsvis. Det är alltid bäst att kolla med din revisor om det.

1. Välja att använda Section 475(F) för massiva skattebesparingar

År 1997 tilläts alla aktiva handlare som kvalificerade sig för "handlare skattestatus" att använda MTM-redovisning. Och många gjorde som paragraf 475 innebär du slipper tvättförsäljning och kapitalförlustbegränsningen .

Enligt IRS:

"En näringsidkare i värdepapper eller råvaror kan enligt paragraf 475(f) välja att använda mark-to-market-metoden för att redovisa värdepapper eller råvaror som innehas i samband med en handelsverksamhet. Enligt denna redovisningsmetod behandlas alla värdepapper eller varor som innehas i slutet av beskattningsåret som sålda (och återköpta) till sitt verkliga marknadsvärde (FMV) den sista affärsdagen det året."

Framöver blir årsslutspriserna kostnadsbasen för dina lediga positioner för följande skatteår.

Vilka är fördelarna och nackdelarna med att använda MTM Accounting?

FÖRDELAR:EN POTENTIELL MINSKNING AV SKATTER/FÖRENKLADE SKATTER

Utan tvekan är två stora fördelar med att välja att använda MTM att det är lätt att ansöka och en potentiell sänkning av deras skatter. Detta kommer dock inte utan risker och varningar; vissa processer måste följas till ett T.

I ett nötskal, vi har två stora fördelar med att välja MTM-redovisning när du beräknar din dagshandelsskatt:

1. Du har ingen tvättförsäljning att rapportera till IRS eftersom alla dina positioner är marknadsmärkta vid årsskiftet.
2. I den olyckliga omständigheten du förlorade mer än $3 000 handel, kan du dra av denna förlust från din inkomst. Om du har tur kan detta eventuellt ändra din tidigare års avkastning och du kan få en återbetalning.

Om du är en aktiv dags- eller swinghandlare på värdepappers- eller råvarumarknaden och väljer M2M, kan följande fördelar bli dina.

Inga kapitalvinster eller förluster

Om du är en kickass näringsidkare som gör bank, skulle du vanligtvis behöva göra anspråk på dessa vinster som kapitalvinster. Men inte med M2M. Om du väljer det här scenariot behandlas alla dina vinster eller förluster som vanliga inkomster och förluster.

Låt oss säga att du inte hade en handelsplan på plats eller valde en mindre än fantastisk handelsgemenskap. Tyvärr, men förutsägbart, förlorade du din tröja till en summa av $100 000. När det gäller inkomstskattetid kan du bara göra anspråk på kapitalförluster på 3 000 $ (1 500 $ om du är gift och lämnar in separat).

Hur är det med $97 000 andra dollar? Tja, du får föra det vidare till de kommande åren. Med $3 000 per år kommer du att behöva många år för att få tillbaka det beloppet.

"Genom att välja MTM-status gäller inte begränsningarna för kapitalförluster."

Översatt till ett enkelt språk:Om du tappade bort din tröja är du inte begränsad till det normala maxavdraget på 3 000 USD. Du kan dra av hela din förlust mot andra typer av skattepliktiga inkomster.

Skattebortfallsförsäkring för dagshandelsskatter

Tänk om du befann dig i den olyckliga situationen där du hade två mördande fantastiska handelsår, men dina vinster tog en djupdykning året efter?

Lyckligtvis ger MTM-redovisning dig ett gratiskort för att komma ur fängelset under två år innan!

Du kan gå tillbaka upp till två skatteår innan och kräva dina förluster för innevarande år. Och du kan till och med hamna i en situation där du får pengarna tillbaka!

Ingen tvättförsäljningsregel för dagshandelsskatter

När du har MTM-handelsstatus gäller inte tvättrearegeln för dig. Det här är inte bara fantastiska nyheter för daytraders, det kan bara spara dig en hel del hjärtesorg när skattetiden kommer.

Nackdelar:Du är tvungen att "stänga" med årsslutspriser

Låt oss säga att du tar tid för ditt köp av Telsa innan det sköt upp till månen. Tyvärr, om du valde MTM-status, måste du "stänga" din position och realisera alla dessa rejäla vinster.

En konsekvens av detta är att det ökar din beskattningsbara vinst för innevarande år. Så var medveten om detta och tajma din MTM-redovisningsmetod klokt.

Vad kan du skriva av som Day Trader?

• Avskrivningar är bra för företag och privatpersoner. Kan du ha avskrivningar med dagshandelsskatter? Du har väl utgifter? Dagshandelsdatorinstallationen du har, verktyg som skannrar eller nyheter, handelsprenumerationer, handelskommissioner, konton eller allt du spenderar pengar på för att hjälpa dig att handla. Det här är saker du potentiellt kan skriva av. Betyder det att du kan skriva av ditt Bullish Bears-medlemskap?

Nyckelalternativ

• Den direkta fördelen med en TTS-beteckning är möjligheten att dra av förluster utöver de $3 000 tillåtna som kapitalförluster .
• När du använder MTM realiserar du en skattepliktig vinst eller förlust på dina innehav trots att din position fortfarande är öppen.
• Avsnitt 475 innebär att du slipper tvättförsäljning och kapitalförlustbegränsningen.
• Om du har TTS är timingen avgörande för ditt Section 475-val. Se till att du inte missar datumet.

Avslutande tankar om dagshandelsskattmannen

Jag hörde en gång ett citat som sa att de enda två sakerna som är säkra i livet är döden och skatter, och jag tenderar att hålla med. Ingen gillar att betala skatt, och om du är en daghandlare måste du göra dina läxor. Du är inte befriad från dagshandelsskatt.

Det finns många nyanser och missuppfattningar om Section 475 mark to market accounting, det är därför det är viktigt att lära sig reglerna. Anlita dig själv en bra revisor, så att det inte kommer några överraskningar när skattetiden kommer.