Om du är född mellan åren 1981 och 1996 är du officiellt en millennium. Och om du är som många av dina samtida, hänger du på en betydande skuld. Faktum är att individer i denna åldersgrupp har i genomsnitt $80 666 i total skuld, enligt Experian-data. Det är en stor börda att släpa runt. Om du tillhör de alltför skyldiga, är det dags att byta till ett positivt nettovärde. Här är en plan för skuldavbetalning som kan hjälpa dig att få dig tillbaka på rätt spår.

Vet vem du är skyldig

Du kanske tror att du vet vilka alla dina fordringsägare är, men för att vara säker, kontrollera din kreditupplysning. Den kommer att lista alla dina handelslinjer, från lån till kreditkort. Inkassobyråkonton kommer också att dyka upp, och det är här du kan bli förvånad. Vissa skulder kan falla mellan stolarna. Du kan till exempel ha haft en tandläkarräkning som du glömt och den såldes till en inkassobyrå. Om summan var liten har samlaren kanske inte ens kontaktat dig, men skickar fortfarande information om det till kreditupplysningsföretagen. Ta ett djupt andetag och ta reda på vad som finns i din fil.

Granska även dina senaste kontoutdrag för att få ditt aktuella saldo. Att börja med en kunskap om var dina olika kreditformer hjälper dig att attackera din skuld mer effektivt.

Förstå ditt kassaflöde

Ordet "budget" kan vara deprimerande, så tänk på det som "kassaflöde" för det är verkligen vad det handlar om:hur mycket pengar du har som kommer in och går ut.

Lista alla dina månatliga utgifter som hyra, verktyg, telefon, gas, mat och liknande, räkna ihop dem och subtrahera sedan summan från din månatliga nettoinkomst. Vad du än har över är vad du bör binda till din skuld. Om det siffran är otillräcklig, fundera över sätt att öka det:

• Minska kostnaderna. Vad kan du leva utan eller skära ner? Det kan vara möjligt att bunta ihop din kabel och internet för betydande besparingar, eliminera ett dagligt kaffeköp eller avbryta ett gymmedlemskap och träna hemma istället. Det är upp till dig att identifiera områden i ditt kassaflöde som du kan ändra så att du kommer att ha bättre förutsättningar att hantera din skuld.
• Öka inkomsten. Om du redan bor nära benet, fokusera på att få in mer pengar i ditt liv. Kör för ett samåkningsföretag på helgerna, undervisa grannskapsbarn i spanska, ta det tidiga morgonskiftet på ett kafé. Sträck på dig.

Ha ett betalningsmål i åtanke. Kanske har du $500 som kan gå till din skuld nu, men du vill dubbla den. Bra. Ta reda på hur du lägger till ytterligare 500 $ till din utbetalningsplan. Om du kan minska utgifterna och öka intäkterna samtidigt kommer du snabbare framåt.

Prioritera dina skulder och minska dem

En strategi för att betala av skulden är att lista dina kreditkorts- och lånekonton efter deras räntor, med den högsta räntan överst. Låt oss till exempel säga att du har 1 000 USD att förbinda dig att betala av, och det här är dina konton:

Skicka maxbeloppet till kontot högst upp på din lista och det lägsta till de andra. När den första når ett saldo på noll, applicera dess betalning på nästa konto på din lista. I scenariot ovan skulle saldot på kreditkort 1 elimineras på sju månader. Sedan lägger du till dess betalning på kreditkort 2 och skickar 500 USD istället för 150 USD. När det är gjort kommer det personliga lånet att få $650 tills det raderas. Så småningom kommer du att skicka hela $1 000 till ditt studielån tills det också är betald. Det är ett enkelt och effektivt system – så länge du inte börjar debitera dina kreditkort igen när de väl har betalats ut.

Men hur är det med inkassoskulderna? Otillfredsställda inkassokonton ser dåligt ut på dina kreditupplysningar och påverkar kreditpoängen negativt eftersom de är en tydlig indikation på att du inte betalade dina räkningar. Det är bäst att betala alla dessa konton i sin helhet, så snart du kan. Ett möjligt undantag:Om kontona är nästan 7 år gamla kommer de snart att raderas från din kreditupplysning. Medan vissa människor bara väntar tills dessa konton lämnar sin fil, var bara medveten om att preskriptionstiden för att bli stämd kan sträcka sig över den tidsramen, beroende på vilken delstat du bor i. Kontrollera med din statliga åklagarmyndighet för att lära dig lagarna för ditt område.

Spåra med teknik

Det finns en mängd utmärkta privatekonomiappar som du kan ladda upp till din telefon eller surfplatta, och de flesta är gratis. Dessa verktyg kan hjälpa dig att utforma en personlig kassaflödesplan, spåra dagliga utgifter, hantera dina check- och sparkonton och hålla dig uppdaterad med dina mål för borttagning av skulder.

Välj den app du vill ha och ange din information. Snart kommer du att få meddelanden om du spenderar mer än du brukar, du kommer att bli pingad när räkningar förfaller och du kommer att få varningar om misstänkt aktivitet på dina konton upptäcks. Många erbjuder även skräddarsydda pengar och kredittips.

Om du hellre inte vill använda en app kan du fortfarande göra i stort sett allt med din telefon. Du förlitar dig förmodligen på den här tekniken ändå. Enligt en Jumio and Javelin Strategy &Research-studie har 47 procent av millennials anammat mobilbank. Ändå kräver det engagemang. Studien fann att en vanlig anledning till att millennials överger mobilbanker är att processen tar för lång tid och att det är jobbigt att komma ihåg alla lösenord. Låt dig inte avskräckas! Vakna på morgonen, kontrollera dina saldon och planera sedan din ekonomiska dag. Ju mer du vet, desto mer kontroll över dina pengar kommer du att ha.

Slutligen, se till att använda kreditprodukter på ett konstruktivt sätt. De borde förbättra ditt liv, inte orsaka stress eller kosta för mycket pengar. Den enkla strategin är att spendera med dina kreditkort, men betala i tid och fullt ut varje månad så att du inte överför saldon. Ta lån endast när det behövs och när du är säker på att du kan hantera betalningarna. Var den där millennialen som tar avstånd från trenden med stora skulder och bevisar för tidigare och framtida generationer att du inte är slarvig.