Löndagslån är inriktade på personer som snabbt behöver kontanter. För deras bekvämlighet och minimala kreditkrav tar dessa lån ut höga räntor och avgifter och har korta återbetalningstider. Även om ett avlöningsdagslån kan lösa ett akut behov av pengar i en nödsituation, är det viktigt att överväga dina alternativ innan du kontaktar en långivare.

Här är vad du behöver veta om avlöningsdagslån och hur du hittar mer överkomliga alternativ.

Vad är ett avlöningsdagslån?

Ett avlöningsdagslån är ett kortfristigt lån som ger omedelbar tillgång till kontanter till ett belopp som vanligtvis är runt 500 USD eller mindre. Dessa smådollarlån kan ta ut avgifter motsvarande tresiffriga årliga procentsatser (APR) och har korta återbetalningstider - vanligtvis 14 dagar. Avlöningsdagslån är osäkrade, vilket innebär att de inte kräver säkerhet.

Du kan få ett avlöningsdagslån personligen från en lokal lånebyrå, men många avlöningsdagslångivare arbetar nu online. Med en fysisk filial lämnar du en efterdaterad check hos långivaren eller betalar av lånet personligen. Online avlöningsdaglångivare samlar in dina bankuppgifter så att betalningar kan göras direkt från ditt konto.

Bör du undvika att få ett avlöningsdagslån?

Den främsta anledningen till att människor undviker avlöningsdagslån är deras kostnad. Avlöningsdagslån bär vanligtvis finansieringsavgifter på allt från $10 till $30 för varje $100 som lånas, vilket kan motsvara en APR på 400% eller mer. Till exempel, om du får ett avlöningsdagslån på 500 USD och du har en avgift på 15 USD per 100 USD, skulle du vara skyldig 575 USD i slutet av din löptid (vilket översätts till 391 % APR). Detta kan göra det svårt för vissa att betala tillbaka hela lånet i tid enligt överenskommelse.

I stater där rollover-lån är tillåtna, kan en långivare låta dig betala avgifterna endast och rulla över huvudbeloppet till ett annat lån om du inte kan betala av det före förfallodagen. Men det här nya lånet kommer med ytterligare avgifter och du är fortfarande skyldig huvudbeloppet från det senaste lånet.

Utöver mycket höga räntor kan en långivare ta ut förseningsavgifter, överrullningsavgifter, återbetalda betalningsavgifter eller förbetalda betalkortsavgifter. Låneavtalet bör ha en avgiftsplan som du kan referera till innan du får ett lån.

Lagar och skydd för avlöningslån

På grund av de höga finansieringsavgifterna kämpar en del låntagare för att betala tillbaka sina ursprungliga lån och slutar med att de tar kontinuerliga rullande lån. Detta kan skicka låntagare in i en cykel av beroende av avlöningsdagslån som är svåra att bryta, särskilt om de redan levde lönecheck till lönecheck innan lånet.

Som svar har vissa stater antagit lagstiftning för att antingen förbjuda avlöningsdagslån eller sätta begränsningar på lånevillkoren, inklusive tak för avgifter och lånebelopp. I vissa stater måste långivare erbjuda en betalningsplan om en låntagare hamnar efter med sina betalningar.

Om du känner att du har blivit lurad av dolda avgifter eller andra bedrägliga metoder kan du kontakta ditt statliga konsumentskyddskontor eller Federal Trade Commissions bedrägeriavdelning. FTC löser dock inte enskilda klagomål, så det bästa du kan vidta är att gå försiktigt eller överväga andra lånealternativ istället.

Tänk på dessa alternativ innan du tar ett avlöningsdagslån

Det finns flera alternativ till avlöningsdagslån som kan hjälpa dig att täcka dina kontantbehov. Här är några alternativ som kan hjälpa dig när du är i en ekonomisk kris:

• Alternativa lönedagslån (PAL): Payday alternativa lån erbjuds ofta av federala kreditföreningar. Dessa kortfristiga lån kommer med rimligare villkor och färre avgifter än avlöningsdagslån.
• Kreditkort: Kreditkort kan ta ut höga räntor, men det kommer troligen inte att vara lika högt som avgifterna för ett avlöningslån. Vissa kreditkort erbjuder även avbetalnings- eller betalningsplaner för en liten avgift. Du kanske också kan utnyttja en del av din tillgängliga kredit i form av ett kontantförskott. Se bara till att betala av förskottet så snart som möjligt, eftersom du kommer att betala en högre ränta på kontantförskott.
• Personliga lån: Dessa lån utan säkerhet kan komma i många storlekar, och beloppen beror på vilken typ av lån du väljer. Vanligtvis har privatlån löptider på 12 till 60 månader eller ibland längre.
• Lån från familj eller vänner: Det här alternativet kan vara till stor hjälp om du befinner dig i en tuff ekonomisk situation. Det kan dock belasta er relation, så det är en bra idé att skapa ett lånekontrakt för att ge din vän eller familjemedlem trygghet att skulden ska betalas tillbaka.
• Assistansprogram: Vissa organisationer erbjuder subventionerade bostäder eller allmännyttiga betalningar, direkt kontantstöd eller till och med hyresavdrag. De kan också ge tillgång till juridiska experter som kan hjälpa dig att förstå och förespråka dina rättigheter som konsument.
• Home equity line of credit (HELOC): En HELOC är en revolverande kredit som är säkrad av det egna kapitalet du har i ditt hem. Om du redan har en på plats kan du kanske komma åt den kreditgränsen genom att helt enkelt använda ett betalkort eller skriva en check.
• Sälja oönskade föremål: Om du har föremål av värde som du inte längre behöver, överväg att sälja dina föremål online för att tjäna pengar snabbt.

Slutet

Löndagslån kan tyckas vara ett enkelt sätt att få pengar snabbt, men de kommer med en hög kostnad. Utforska dina andra alternativ som att ta ett alternativt avlöningslån eller låna pengar från familj eller vänner. Lite kreativitet och budgetering kan hjälpa dig att undvika utlåningscykeln och få dig närmare dina ekonomiska mål.

Om du inte har något annat val än att få ett avlöningsdagslån, se till att du förstår lånevillkoren och gör budgetjusteringar så att du kan betala av det så snabbt som möjligt. Att arbeta för att förbättra din kreditpoäng kan också hjälpa dig att kvalificera dig för mer överkomliga kreditprodukter längre fram. Experian erbjuder en mängd gratis resurser, inklusive tillgång till en gratis kreditvärdering och löpande kreditövervakning.