Det idealiska vid livstidsplanering för arvsskatt (IHT) skulle vara att ägaren av en huvudbostad skulle gå i skänk till en annan så att egendomen inte utgör en del av givarens egendom men samtidigt tillåta givaren att bo kvar i den. egendom.

Tyvärr kommer reglerna för "Gåvor med reservation av förmåner" (GWRB) in i ett sådant fall. Dessa bestämmelser är utformade för att fånga individer som strävar efter att minska sin exponering för IHT genom att ge livstidsgåvor, överleva i sju år, men ändå fortsätta att använda eller njuta av den begåvade tillgången. Som sådan, överföring av en hel eller till och med en del av en fastighet till en annan medan givaren förblir i bostad (dvs.. "reserverar en förmån" ) kommer att fångas. Om en sådan transaktion äger rum behandlas egendomen som kvarstående i givarens dödsbo. Undantag finns men de är nödvändigtvis restriktiva.

Ens möjliga undantag är där gåvan görs och både givaren och donatorn upptar fastigheten. Begränsningen är att givaren inte får få någon nytta av yrke annat än en försumbar sådan, som i och för sig måste bekostas av givaren. Ersättningen för denna förmån ska vara i form av marknadshyra som betalas i sin helhet under hela inflyttningstiden. Den betalda hyran skulle behöva ses över regelbundet med klausuler om detta inkluderade i avtalet. Dessutom ska kostnaderna för ockupationen delas. Det är inte nödvändigt att utgifterna är proportionerliga, men givaren ska åtminstone stå för hela den del av utgifterna som kan hänföras till honom eller henne. Det bör noteras att hyran normalt kommer att utgöra skattepliktig inkomst i mottagarens händer.

Andra undantag inkluderar situationen där en egendom är begåvad och givaren antingen tecknar ett arrendeavtal på fastigheten till full hyra eller ett arrendeavtal till full hyra hade tecknats innan gåvan gavs.

Det finns inget krav på att givaren ska vara helt utesluten från att besöka fastigheten men begränsningen är till en månad om donatorn också är närvarande eller två veckor om inte. Om det som i reglerna benämns "oförutsedd förändring av omständigheterna" uppstår kommer GWROB-reglerna att åsidosättas, men endast i den situation där givaren har blivit oförmögen att försörja sig, representerar yrket rimligt tillhandahållande av donatorn för givarens vård och underhåll, och mottagaren är en släkting till givaren (eller dennes make eller sambo).

Kolla in Tax Insider  HÄR