Köpte du en livförsäkring för flera år sedan för att skydda dina nära och kära? Drygt hälften av vuxna amerikaner har en livförsäkring, och fler säger att de är intresserade av att köpa en. Behoven kan dock förändras senare i livet när barnen blir vuxna och ett pensionärsboägg verkar tillräckligt stort för att absorbera ekonomiska chocker. De som närmar sig och går i pension kanske ser mindre anledningar till sin livförsäkring än när de först köpte den och kan se premierna de betalar som betungande.

Men för många finns det potentiella fördelar med att fortsätta en livförsäkring eller köpa vissa typer i pension, när det kommer till skatter, fastighetsplanering och långtidsvård. Här är några sätt att använda en livförsäkring som du kanske inte känner till.

Vilka är skatteförmånerna med livförsäkring?

Skattefördelarna med en livförsäkring är potentiellt ännu mer värdefulla nu när "stretch IRA" inte finns längre. Under 2019 eliminerade SECURE Act  (Setting Every Community Up for Retirement Enhancement) möjligheten för de flesta förmånstagare som inte var makar att sträcka ut RMD (krävd minimiutdelning) under sin livstid. Nu måste de flesta förmånstagare som inte är makar tömma skatteuppskjutna pensionskonton inom 10 år efter den ursprungliga ägarens död. Beroende på hur mycket som finns på kontot och förmånstagarens skattesituation kan detta innebära en ökad skattebörda och ett snabbare slut på skatteförmånerna för det ärvda kontot.

Däremot är livförsäkringsintäkter som betalas ut till förmånstagare i allmänhet inkomstskattefria. Faktum är att vissa individer bör överväga att använda livförsäkring för att hjälpa till att överföra välstånd till nästa generation. Livförsäkringar kan ge företagare ytterligare möjligheter, som att betala av företagsskulder, finansiera köp-säljavtal relaterade till någons företag eller egendom eller finansiera pensionsplaner.

Vilka är fördelarna med långtidsvård med livförsäkring?

Det uppskattas att 70 % av amerikaner som är 65 år i dag kommer att behöva långtidsvård någon gång, och kostnaderna kan vara häpnadsväckande:den årliga mediankostnaden för en hemtjänst är $51 600 och medianen

Den årliga kostnaden för ett privat rum på ett äldreboende är över 105 850 USD. Ändå har många amerikaner som närmar sig och går i pension inte någon långtidsvårdsförsäkring. Många människor som vill planera för kostnader för långtidsvård kanske inte vill investera i traditionella långtidsvårdsförsäkringar, eftersom premierna kan stiga avsevärt, och det finns vanligtvis inga fördelar om ägaren aldrig behöver långtidsvård.

Som ett resultat av detta har traditionell långtidsvårdsförsäkring blivit mindre populär under det senaste decenniet. Ett alternativ är att använda en livförsäkring med långtidsvårdsförmåner. Dessa försäkringar kombinerar fördelarna med långtidsvårdsförsäkringar med fördelarna med permanent livförsäkring genom köp av en valfri ryttare. De kan fortfarande ge en dödsfallsersättning om ägaren går bort utan att ha behövt långtidsvård. Om ägaren ändå behöver långtidsvård avsätts en viss summa pengar eller tid för att täcka kostnaderna. Om detta belopp inte förbrukas kan vissa försäkringar erbjuda en "återbetalningsgaranti" vid dödsfall eller uppsägning av försäkringen. Om ett återstående belopp förs över kan förmånstagarna få det skattefritt, beroende på policyn.

Till skillnad från traditionell långtidsvårdsförsäkring stiger inte premierna för denna typ av livförsäkring. Vissa kräver dock engångsbelopp i början, vilket kan göra det svårt för vissa att köpa en försäkring.

Botta på raden

Även om dina ekonomiska planeringsbehov kan förändras när du närmar dig och går i pension, betyder det inte nödvändigtvis att din livförsäkring är föråldrad. Det finns många potentiella fördelar med livförsäkring utöver dess traditionella användning att titta på när du skapar en pensions- eller fastighetsplan. En professionell kan hjälpa dig att förstå hur just din policy fungerar och om någon av dessa strategier kan tillämpas på din ekonomiska plan.

Harlow Wealth Management är ett oberoende finansiellt tjänsteföretag som hjälper individer att skapa pensionsstrategier med hjälp av en mängd olika investerings- och försäkringsprodukter för att anpassa sig till deras behov och mål. Harlow Wealth Management Inc. är en SEC-registrerad investeringsrådgivare och en försäkringsbyrå registrerad i delstaten Washington och andra stater. De tillhandahåller inte skatte- eller juridisk rådgivning. Juridisk rådgivning och skatterådgivning bör komma från kvalificerade yrkesmän som kan ge råd om dessa ämnen.

Försäkringsgarantier backas upp av det emitterande företagets finansiella styrka och skadebetalningsförmåga. Livförsäkringsåkare kan vara tillgängliga för en extra årlig premie; ryttare kanske inte är tillgängliga i alla delstater. Livförsäkringar är föremål för medicinsk försäkring och i vissa fall finansiell försäkring. Valfria LTC-förmåner är INTE en ersättning för långtidsvårdsförsäkringar (LTC). Living-förmåner och LTC-åkare är inte tillgängliga på alla index universal life-produkter. Accelererade dödsfallsersättningar och LTC-åkare är föremål för behörighetskrav.