En krasch på finansmarknaderna kan definieras som ett stort prisfall på kort tid, men denna definition lämnar mycket övrigt att önska för dem som vill handla med en sådan möjlighet. Vad är ett stort fall ur ett historiskt dataperspektiv? Hur ofta inträffar detta? Ska du köpa eller sälja?
Marknadskrascher kan också definieras som nedåtrörelse utanför vad som anses normalt eller hälsosamt; och tack och lov kan vad som är normalt definieras löst av standardavvikelsen.
Standardavvikelser sammanfattar historiska prisdata i enkla intervall som data har hållit sig inom med olika nivåer av förtroende. Till exempel, SM75:s 1 standardavvikelse på +/-0,99 talar om för dig att marknaden historiskt har hållit sig inom det intervallet på daglig basis 68% av tiden; och marknaden har hållit inom +/-1,98 95 % av tiden och +/-2,97 99 % av tiden.
Så om intervallet för 3 standardavvikelser på +/-2,97 återspeglar att marknaden sjunker med -3 USD eller mer mindre än 1 % av tiden, så kan det vara en solid definition av vad som är onormalt och därmed en krasch.
Historiskt sett har aktier tenderat att stiga dagen efter nedåtåtgärder utanför varje standardavvikelse, men den största framgången har kommit i att köpa kraschen. Som sagt, detta är en sällsynt möjlighet som bara dyker upp en handfull gånger per år, så varje rörelse som närmar sig 3 standardavvikelser lägre kan räcka.
| 1 standardavvikelse (-$1) | 59 % &+$0,10 | |
|---|---|---|
| 2 standardavvikelse (-$2) | 53 % &+$0,10 | |
| 3 standardavvikelse (-$3) | 100 % &+$1,93 |
Indexdata från 1/1/18 till 11/23/21 via dxFeed Index Services (https://indexit.dxfeed.com)
Crash-retorik hittar sin väg in i nyhetsflöden och konversationer till synes oftare än krascher faktiskt inträffar, men att ta sig tid att definiera och agera på dem kan ge vinster i framtiden.
—
För att lära dig mer om hur Small Exchange slår samman effektiviteten hos terminer med tydligheten hos aktier, se till att prenumerera på deras YouTube-kanal och följ dem på Twitter så att du aldrig missar en uppdatering.
© 2021 Small Exchange, Inc. Med ensamrätt. Small Exchange, Inc. är en utpekad kontraktsmarknad som är registrerad hos U.S. Commodity Futures Trading Commission. Informationen i denna annons är aktuell från och med det angivna datumet, är endast avsedd för informationsändamål och strävar inte efter att tillgodose de finansiella målen, situationen eller specifika behov hos någon enskild investerare. Att handla med terminer innebär risk för förlust, inklusive risken för förlust som är större än din initiala investering.
