I många fall kan du få omedelbart godkännande eller underkännande för ett personligt lån och mycket ofta involverar emissionsprocessen inte ens en mänsklig försäkringsgivare. Men för ett lån med stora dollar går din ansökan normalt till en verklig försäkringsgivare och beroende på hur mycket information du tillhandahåller i förväg tar det normalt mellan några timmar och några dagar för försäkringsgivaren att fatta ett beslut.

Automated Underwriter

De flesta banker har automatiserade datorbaserade emissionsprogram som kan fatta beslut om personliga lån. Eftersom personliga lån inte innebär några säkerheter, fattar det automatiserade systemet ett beslut baserat på sökandens kreditvärdighet och inkomstinformation, som inmatning från låneansvarig. Många banker kräver inte att lånsökande tillhandahåller inkomstverifiering för lån som inte överstiger 5 000 eller 10 000 USD. Kreditupplysningsföretag kan uppskatta din inkomstnivå baserat på din kreditanvändning, och kreditupplysningsföretag kan dela den informationen med automatiserade försäkringssystem. Det tar normalt bara några sekunder för det automatiserade systemet att fatta ett beslut.

Human Underwriter

Mänskliga försäkringsgivare granskar ansökningar som är för stora eller komplexa för det automatiserade försäkringssystemet. För manuellt tecknade lån måste du normalt skicka in stödjande dokumentation som dina senaste 30 dagars lönekort, två år med W2s och även dina skattedeklarationer. Underwritern jämför din verifierbara inkomst med dina skulder som visas av kreditupplysningsföretaget och använder båda uppsättningarna information för att beräkna din skuld-till-inkomstkvot. Denna granskningsprocess tar normalt mindre än en timme så länge du tillhandahåller all information till låneansvarig när du skickar in din ansökan.

Beslut

Garanteraren av ett personligt lån kan fatta ett av tre beslut efter att ha granskat din ansökan och de stödjande dokumenten. Garanteraren kan godkänna lånet, tacka nej till lånet eller be om ytterligare information. Du får normalt ett godkännande eller avslag inom några timmar efter att du skickat in din ansökan såvida inte försäkringsgivare har en stor arbetsbörda, i vilket fall det kan ta några dagar innan någon granskar din ansökan. Om försäkringsgivaren behöver ytterligare information kan det försena beslutet med några minuter eller flera dagar.

Undantag

Om du inte har tillräckligt med inkomst för att kvalificera dig för ett lån eller om du har dålig kredit, kan försäkringsgivaren be dig att tillhandahålla bevis på en ytterligare inkomstkälla eller att du förklarar problem i din kreditupplysning innan du fattar ett slutgiltigt beslut om lånet. . Banker kan göra undantag och godkänna lån till långvariga kunder som inte uppfyller grundkraven. Undantag kräver normalt godkännande av en senior försäkringsgivare och beroende på försäkringsgivarens arbetsbelastning kan det ta några minuter eller några dagar till innan du hör den slutliga domen om ditt lån.