Konsumentaktier som helhet är bland några av de största förmånstagarna på den nuvarande nioåriga tjurmarknaden. Men när vi går igenom en period av osäkerhet och förändring där tullar och handelskrig kan påverka vissa av dessa företag, behöver investerare alla fördelar de kan få för att tjäna pengar under de kommande åren.
Tekniken kan vara den kanten. Det spelar redan en stor roll i framgången och misslyckandet för många av landets största konsumentaktier, och tekniken ser ut att vara en ännu större avgörande faktor för vem som vinner och förlorar om fem till tio år.
RBC Capital Markets tog nyligen upp sitt futuristiska lock och producerade en studie med titeln "Imagine 2025", som belyser de sex teman som man tror kommer att driva affärstillväxt under de kommande sju åren – och de aktier som kommer att gynnas av det.
Teman kretsar mestadels kring teknik, men RBC har också tagit upp icke-tekniska frågor som klimatförändringar, befolkningstillväxt, urbanisering och andra för att ta fram en lista med 69 företag som man tror kommer att leda vägen fram till 2025.
Följande är fem av de bästa konsumentaktierna att köpa just nu. Det som gör att de sticker ut från resten är att var och en använder ett eller flera av RBC:s "Imagine 2025"-teman för att leverera bättre aktieägaravkastning än genomsnittet.
Data gäller den 14 augusti 2018.
Om det finns en konsumentaktie som har använt artificiell intelligens på ett mer lämpligt sätt än Stitch Fix (SFIX, $33,75), jag skulle gärna vilja veta om det.
Stitch Fix tillhandahåller en prenumerationstjänst för vuxna som anpassar månatlig leverans av kläder, möter prenumeranters stilar och smaker som identifierats både i ett första frågeformulär och genom löpande feedback från kunder. Och ju längre en kund tillhör tjänsten, desto bättre blir Stitch Fix på att leverera rätt varor, tack vare dess AI.
"Under våra över 15 år av att täcka konsumentaktier är en röd tråd bland våra starkaste företag förmågan att inspirera och skapa lust," skrev KeyBanc-analytiker Edward Yruma i en ny kommentar till kunder. "I många avseenden fungerar Stitch Fix som den moderna arketypen för varuhusets storhetstid – och hjälper konsumenterna att förstå vad som är nytt och intressant, erbjuder ett brett urval och erbjuder en mycket personlig redigering."
En ny rubrik att uppmärksamma:I juli lanserade Stitch Fix en tjänst för barn som kommer att inkludera åtta till 12 artiklar per leverans för $10 till $15 för alla klädesplagg som prenumeranten väljer att behålla. Aktierna steg med 9 % på just den nyheten – ett varmt mottagande.
Tack vare Amazon Web Services fortsätter företagets molnverksamhet att ge Amazon vinster för att återinvestera i e-handel – den mindre lönsamma sidan av Bezos imperium, men den som i slutändan borde få det till en biljon dollar i börsvärde, och möjligen till och med en andra biljon dollar på vägen.
Ledande för avgiften kommer att vara Amazon Prime, dess månatliga eller årliga medlemskap som ger Amazon-kunder gratis tvådagars leverans, Prime videostreaming, etc. I maj höjde företaget årsavgiften från $99 till $119 i USA.
"Prishöjningen för Prime-medlemskapet är en solid marginal medvind", skrev MKM Partners analytiker Rob Sanderson. "Prime antas vara omkring 55 miljoner hushåll i USA, (vilket kommer att resultera i) cirka 1 miljard dollar i inkrementell vinstbidrag (årsbasis) från och med tredje kvartalet."
Kombinationen av AWS och Prime är oslagbar.
"Apple Services totalt representerar cirka 15 procent av företagets totala försäljning och är den näst största bidragsgivaren till marginaldollar", skrev Citigroups analytiker Jim Suva i början av juli. "Vi noterar att Apples interna mål att fördubbla tjänsteintäkterna från räkenskapsåret 2016 till räkenskapsåret 2020 verkar rimligt."
Apples intäktsdiversifiering är imponerande. Bank of America Merrill Lynch-analytiker Wamsi Mohan ser att augmented reality bidrar med så mycket som 8 miljarder dollar årligen till Apples topplinje.
"Vi tror att AR-appar kommer att kräva en prispremie", skrev Mohan i ett meddelande till kunder den 10 juli. "Vi upprepar vårt köp på stark kapitalavkastning, fortsatt stark tillväxt i tjänsteintäkter och AR som ger ytterligare en konkurrensfördel."
Bland konsumentaktier tar Apple och Amazon några av de mest imponerande vapencacharna till bordet.
Athleisure stöttepelare Lululemon (LULU, $129,47) tillkännagav Calvin McDonald som dess VD i slutet av juli. När Sephoras ledare i Nordamerika tar över topprollen den 20 augusti kommer toppjobbet att ha stått tomt i sex månader.
Styrelseordförande Glenn Murphy, tidigare VD för Gap (GPS), var tvungen att se till att mannen eller kvinnan som anställdes skulle kunna fixa den giftiga företagskultur som tidigare vd Laurent Potdevin uppmuntrade under de fyra år han var ansvarig. Analytiker är i allmänhet nöjda med anställningen av McDonald's.
"På den kvalitativa fronten – dagens högklassiga anställning vid rodret påskyndar vändningen av tidvattnet vid LULU enligt vår uppfattning med ledningsbänken som flyttar från en punkt för investerarstrid till bland de bästa i klassen", skrev JPMorgan-analytikern Matt Ross 23 juli i en kundanteckning. "En VD från Sephora/LVMH, CFO från VF Corp, COO från J Crew, Sun Choe på CMO (anställd 11/2016), tre rutinerade regionchefer på plats (Amerika, Europa, Asien) och styrelseordförande Glenn Murphy förbli en viktig rådgivare till teamet.”
Företagskvalitet flödar från toppen. Med tanke på det borde du vara väldigt spänd på framtiden om du är LULU-aktieägare.
Jeff Gennettes framgång i toppjobbet på Macy's (M, $41,82) kommer från det faktum att han inte är en bönräknare, utan snarare en handlare.
När tekniken har smugit sig in i detaljhandelsupplevelsen, går återförsäljare över en fin linje mellan att använda teknik för att hjälpa kunder att hitta vad de vill ha snabbare och att stänga av kunden genom att överautomatisera processen. Ge folk vad de vill ha i en attraktiv shoppingmiljö, så kommer de tillbaka.
"Han har en känsla, han har ett öga, han är en köpman. Butikerna har ett bättre utseende och känsla”, sa Jim Cramer på Squawk on the Street i maj. "Det finns inte i siffrorna. Det handlar om snygga varor.”
Glöm inte heller att konsumentutgifterna växer i en fortfarande blomstrande ekonomi.
"Historiskt sett är detta en mycket cyklisk verksamhet och investerare som vill dra nytta av den förbättrade miljön för konsumentutgifter och den starka modecykeln bör överväga Macy's närmare," skrev Susquehanna-analytikern Bill Dreher i ett meddelande till kunderna i maj.
Macy's, kvar för döda efter år av aktieförluster, är plötsligt ett momentum för konsumenterna, upp nästan 60 % under 2018. Återförsäljarens förmåga att korrekt införliva teknik i sin verksamhet bör hålla det i rätt riktning.
Elements är här – IRIS Software lanserar nästa generations molnredovisningsplattform
Vad innebär det att tvinga fram en kreditkortsbetalning?
Börsen idag:S&P, Nasdaq tar nya toppnoteringar efter Fed-minuter
Azim Premjis framgångsberättelse – tsar i den indiska IT-industrin!
Hur man hittar ett bankkontonummer och en bankidentifierare på checkar
