Hedgefonder är där miljonärer och till och med miljardärer kanalisera sina pengar för att hitta sätt att överträffa marknaden. De lever inte alltid upp till hypen, och de hånas ständigt som för dyra. Men de besitter mer än 3 biljoner dollar i tillgångar, besitter en hel del institutionell hjärnkraft och producerar ibland den avkastning de lovar. Så det är smart att hålla koll på de så kallade "smarta pengarna" när man utvärderar aktier att köpa.
Och just nu älskar de tekniska aktier.
WalletHub håller koll på hedgefonders kvartalsvisa köp- och säljåtgärder. De söker igenom regulatoriska positioner för mer än 400 hedgefonder, räknar ihop sina positioner i enskilda aktier och rangordnar sedan aktierna efter deras totala innehavsvärde.
Mer än 20 % av hedgefonders topp 25-positioner finns i teknikaktier för tillfället – och den siffran ökar faktiskt om man tar hänsyn till alla tekniska aktier som faller inom andra sektorer. Amazon.com (AMZN), till exempel, delar utrymme med återförsäljare och restauranger inom den diskretionära konsumentsektorn. Andra aktier som Facebook (FB), Netflix (NFLX) och Googles moderbolag Alphabet (GOOGL) är en del av den nya sektorn för kommunikationstjänster.
Här är de sex renodlade tekniska aktierna som hedgefonder älskar mest. Vart och ett av dessa företag har en kombination av skottsäkra balansräkningar och stark tillväxtpotential som du inte får missa.
Och Salesforce.com levererade mjukvara som en tjänst långt innan molnbaserade tjänster exploderade i popularitet.
Jefferies ser inte bara CRM som bäst i klassen bland andra tekniska aktier, utan över hela marknaden. Analytikern John DiFucci upprepade nyligen sitt "köp"-uppmaning och sa att det fortfarande är ett av de bästa stora företagen efter företagets köp på 300 miljoner dollar av det kaliforniska allmännyttiga företaget Salesforce.org.
Även under en svaghet tidigare i år sa Goldman Sachs analytiker Heather Bellini till CNBC:"Vi fortsätter att se CRM som ett av de bäst positionerade företagen inom mjukvara." Nu testar Salesforce.com om alla tiders toppar.
Wall Street är också mycket hausse på aktien. Fyrtiotre av 46 täckande analytiker bedömer det som ett "köp" eller "starkt köp", och analytikergemenskapen förväntar sig att CRM kommer att öka intäkterna med mer än 28 % årligen i genomsnitt under det kommande halvt decenniet.
Men det som verkligen har satt aktien i brand de senaste åren är att byta från att sälja sin mjukvara per kopia till en prenumerationsmodell som skapar pålitliga, återkommande intäkter.
I slutet av mars sa Rosenblatt Securities-analytiker Marshall Senk om Adobe, "Vi lämnar (Adobe Summit-konferensen) med mer förtroende för Digital Experience-verksamheten än före evenemanget och skulle öka positionerna för eventuella missuppfattningar om svaghet från 1Q19-resultaten. ” Han upprepade sitt "Köp"-betyg och satte ett prismål på $280.
Hedgefonder är helt klart överens, utan tvekan lockade av vinsttillväxt som förväntas öka med en genomsnittlig takt på nästan 23 % per år fram till 2024.
Medan Mastercard (MA, $245,61) ses vanligtvis som en finansaktie, den rankas faktiskt bland de största tekniska aktierna på Wall Street. Det beror på att Mastercard inte är ansvarigt för till exempel att låna ut pengar – istället är det bara en betalningsprocessor som tillhandahåller en teknisk tjänst för banker och andra finansiella företag.
Mastercard är en favorit bland analytiker, en favorit bland aktiva fondförvaltare och har välsignelsen av världens största värdeinvesterare. Warren Buffetts Berkshire Hathaway (BRK.B) äger 4,9 miljoner aktier i Mastercard värda cirka 1,2 miljarder dollar.
Mastercard har samlat in 10 "köp"-samtal bara under den senaste månaden, inklusive Cantor Fitzgerald-analytikern Joseph Foresi. Foresi bibehöll sin "övervikt"-betyg (motsvarande "Köp") på MA nyligen baserat på "företagets förmåga att växa snabbare än sina kollegor och dess potential att utöka marginalerna."
Mastercard har visat sig vara en klok investering. Det har överträffat den bredare marknaden med stora marginaler under nästan varje betydande tidsperiod, och det kan bara fortsätta. Analytiker förutspår en vinsttillväxt på i genomsnitt cirka 21 % årligen under de kommande fem åren.
Wall Street älskar Visa lika mycket som de gör Mastercard. Alla utom tre av de 40 analytiker som täcker aktien kallar det ett "starkt köp" eller köp", och det har inga "sälj"-betyg. BMO Capital-analytikern James Fotheringham upprepade nyligen sitt "Outperform"-betyg på V-aktien och höjde sitt kursmål till $214 efter att företaget slog vinstberäkningarna för andra kvartalet.
Det är inte bara Wall Street-proffs och högtflygande hedgefondförvaltare som har tagit en glans till Visa. Oracle of Omaha älskar också aktien. Berkshire Hathaway äger 10,6 miljoner aktier i Visa, värda cirka 1,7 miljarder dollar.
Buffett är ett fan av många mega-cap Dow Jones-komponenter, och det inkluderar Apple (AAPL, $205,28) – ännu en älskling i hedgefond.
Visserligen har tekniska aktier aldrig varit Buffetts starka sida, vilket får många att tro att Apple-valet föreslogs av en av hans löjtnanter, Todd Combs och Ted Weschler.
Långsammare iPhone-försäljning har slagit ned aktierna från 2018 års toppnoteringar som gav Apple ett marknadsvärde på biljoner dollar, även om företaget har återhämtat sig under 2019 med en stigning på 29 % som är nästan dubbelt så stor som marknadens vinst hittills. Och både Buffett och hedgefonder tycker att AAPL har gott om tillväxt kvar.
Tjurfallet är förresten att företagets lojala kunder inte bara köper en gadget – de köper många prylar (iPhones, iPads och Macs), och de köper sig också in i resten av ekosystemet av mjukvara och tjänster. I själva verket, mitt i trög försäljning av iPhones, anses "nästa hopp" för Apple allmänt vara dess högmarginaltjänstavdelning, som inkluderar iTunes-musik och Apple Pay finansiella tjänster.
Microsoft har genomfört en anmärkningsvärd körning under de senaste tre åren och levererat en totalavkastning (kursuppgång och utdelningar) på mer än 165 %. För jämförelsens skull har Standard &Poor's 500-aktieindex avkastat cirka 49 % på totalavkastningsbasis.
Tack vare det utökade rallyt är MSFT för närvarande världens största företag efter marknadsvärde.
En del av framgången har kommit på samma sätt som Adobe:genom att ta programvara och förvandla den till en prenumerationstjänst. Microsoft har också blivit en molnjätte med sin Azure-plattform. Stifel-analytiker betygsätter aktier vid "Köp", och ser prenumerationsprodukter som Azure och Office 365 som stora fleråriga tillväxtmotorer. På senare tid höjde RBC Capital-analytikern Ross McMillan sitt prismål på Microsoft efter starka kvartalsrapporter, "med mycket av uppsidan driven av segmenten med högsta bruttomarginal (Windows / Server-produkter). McMillan har betyget "Outperform" på MSFT.
Analytiker förutspår en genomsnittlig vinsttillväxt på 14 % per år under de kommande fem åren, enligt en undersökning av Refinitiv. Det är imponerande för ett företag som är värt nästan 1 biljon dollar.
Du kan fortfarande ge mycket, men du kommer att betala mycket mindre med dessa expertvägledda idéer. (Och vi lovar att du fortfarande kommer att ha en fantastisk semester + firande!)
Hur man gör ett nätverksdiagram
19 saker du inte kan återvända till Amazon
6 Pris Åtgärd Retracement Entry Typer du behöver veta
Varför jag skulle köpa denna utdelningsaktie under radarn istället för Vodafone Group plc
