Alla som någonsin funderat på pension har säkert ställt sig en grundläggande fråga:Hur mycket behöver jag ha sparat? Tyvärr är svaret på denna gåta inte enkelt och inte heller en enda storlek som passar alla. Mängden beror på en mängd olika faktorer, och allas beräkningar måste kalibreras efter deras personliga situation.

Många stora finansiella företag har svårt att bygga en annonskampanj kring ett koncept som är så komplext och har så många rörliga delar. De skulle hellre bara ge dig ett målnummer som förmodligen är stort och skrämmande. Varför bry sig om den matematiska ekvationsdelen när det är så mycket lättare att säga, "Om du inte har minst 2 miljoner dollar undan, kommer du inte att klara dig."

Låt oss kalla pension vad det egentligen är:20 till 30 års arbetslöshet. Lyckligtvis kan denna typ av arbetslöshet planeras för. Att mållöst samla besparingar på dina pensionskonton för att finansiera detta mål är meningslöst utan att direkt basera det på din situation.

För att förstå detta, låt oss ta en djupare dykning i Nest-Egg-formeln:

Nest Egg =Underskott / Uttagsfrekvens

Först:Bestäm ditt underskott

För att lösa Nest Egg, låt oss börja med att kvantifiera bristen i tre steg.

1. Vilka är dina livsstilsmål och hur mycket behöver du för att uppnå dem?

Jag blir inte längre förvånad när folk kommer in för ekonomisk rådgivning och aldrig har satt ihop en hushållsbudget. Många har ingen aning om hur mycket de spenderar månad till månad eller år till år. När en finansiell expert begär att få se en budget betyder det inte att du har problem; vi behöver känna till dessa siffror som en input till den ekonomiska planeringen. Budgeten kan vara den viktigaste siffran i en ekonomisk plan. Du måste vara ärlig mot dig själv, för om du underskattar din budget när du går i pension, kommer du bara att få resultat som är mer ljusa än verkligheten.

Mitt råd:Ta dig tid och beräkna din budget. Det finns två enkla sätt att hjälpa till med denna övning. Först kan du skriva "budgetarbetsblad" i Google och välja ett från bildsektionen. Det andra sättet att beräkna din budget är att ta din nettolön när den flödar in på ditt checkkonto, subtrahera alla pengar du sparar på ett sparkonto, icke-kvalificerat mäklarkonto eller IRA - vad som än blir över är din hushållsbudget, eftersom om du inte sparar, spenderar du. Ett annat beteende som jag har lagt märke till från pensionärer är att de flesta människor inte ändrar sin livsstil när de går i pension, så planera för hela livsstilskostnaden.

2. Vilka är dina källor till garanterad inkomst? Lägg till dem alla.

• De flesta amerikaner förväntar sig att få socialförsäkringsförmåner någon gång under pensioneringen. Vad de inte kan vara lika säkra på är hur socialförsäkringsprogrammet kommer att se ut när de kommer i mål och när (eller om) de kommer att se levnadskostnadsjusteringar (COLA) som håller jämna steg med inflation. Så det är viktigt att få ut det mesta av dessa fördelar med strategier som passar din familjs behov.
• Arbetsgivarpensionerna som en gång var en viktig faktor i nästan varje pensionärs inkomstplan är mycket mindre vanliga än de brukade vara. Om du har turen att ha en, se till att förstå om du har en COLA och hur den fungerar. Gör också ditt bästa för att avgöra om ditt företag kommer att förbli stabilt och om din pensionsplan är säker.
• Du kan ha andra inkomstkällor som du räknar med, till exempel hyresintäkter, som beror på beläggning, och livränta som förmodligen inte har en COLA. Om så är fallet, var ärlig mot dig själv om hur stabila dessa inkomstkällor kommer att vara under din pensionering.

3. Vad är bristen?

Om dina garanterade inkomstströmmar inte räcker för att betala för dina livsstilsmål – säg att du kräver 5 000 USD i månaden och din garanterade inkomst är 3 000 USD – har du ett gap, eller underskott, på 2 000 USD per månad. Du måste knacka på ditt boägg för att kompensera skillnaden. Detta underskott på 2 000 $ är det verkliga antalet som du bör bygga din uttagsstrategi kring – och din övergripande ekonomiska plan.

Nästa:Bestäm en uttagsfrekvens

Därefter måste vi bestämma vår uttagsfrekvens.

I åratal regerade "4%-regeln" högst som mått på hur mycket pensionärer kunde ta ut varje år från sina investeringsbesparingar - med årliga ökningar för inflationen - och känna sig rimligt övertygade om att de inte skulle överleva sin pensionsportfölj. Om du till exempel hade sparat 400 000 USD, kunde du under 4 %-regeln ta ut cirka 16 000 USD under det första året av din pensionering.

Det bör noteras att även om 4%-regeln är ett bra ställe att börja, har den vissa problem - mest för att den gör vissa antaganden baserade på historiska data som inte nödvändigtvis gäller för dagens marknad.

Den gamla 4%-regeln skulle vara bra om vi var i en perfekt värld där du visste att du kunde få en magisk avkastning på 7% varje år; Tyvärr lever vi i en miljö som är volatil, och jag tycker att investerare bör förbereda sig för marknader som kan gå upp 10 % ett år och ned 20 % nästa.

Men 4-procentsregeln är enkel och, tror jag, fortfarande en bra utgångspunkt - en riktlinje, inte en regel - för pensionsplanering. Det är tänkt att få dig i bollplanken.

Räkna nu

Nu, låt oss hoppa tillbaka i tiden till åttonde klass algebra. Vi kan lösa Nest Egg genom att ta vårt årliga underskott på 24 000 USD och dividera med vår uttagsfrekvens på 4 %, vilket ger ett resultat på 600 000 USD. Det är vad du skulle behöva spara under dessa antaganden. Det är inte riktigt lika skrämmande som siffran på 2 miljoner dollar som vi citerade tidigare, men det är inte heller en stor förändring.

När du väl har den här utgångspunktsberäkningen rekommenderar jag starkt att du pratar med din finansiella rådgivare om att göra ett stresstest för att se hur dina investeringar skulle reagera genom en allvarlig nedgång eller långvarig björnmarknad. Gör sedan de nödvändiga förändringarna för att säkra den livsstil du vill leva i pension.

Kim Franke-Folstad bidrog till den här artikeln.