Till och med den 31 december 2022 kommer Experian, TransUnion och Equifax att erbjuda alla amerikanska konsumenter gratis kreditupplysningar varje vecka via AnnualCreditReport.com för att hjälpa dig skydda din ekonomiska hälsa under de plötsliga och aldrig tidigare skådade svårigheter orsakade av COVID-19.

Att få ett lån när ekonomin är i lågkonjunktur kan vara utmanande. Under en ekonomisk nedgång befinner sig långivare ofta i press eftersom låntagare är mer benägna att skjuta upp betalningar, försumma lån och ansöka om konkurs. Som ett resultat kan långivare vara strängare med att bevilja lån under en lågkonjunktur, vilket gör det särskilt viktigt att hålla koll på din kreditvärdering och rapportera om du hoppas kunna låna när det är knappt med pengar.

Påverkar en lågkonjunktur din förmåga att få ett lån?

Många utlåningseffekter i en lågkonjunktur är indirekta. Arbetslösheten kan stiga, vilket ökar sannolikheten att du inte kommer att kunna betala dina skulder. Bostadsvärden kan också sjunka, vilket minskar mängden eget kapital du har i ditt hem och begränsar din förmåga att sälja lönsamt. Även om du lyckas undvika att förlora ditt jobb eller vara "under vattnet" - tack vare mer än ditt hem är värt - på ditt bolån, är risknivån som en låntagare representerar högre under en lågkonjunktur. Precis som en stigande tidvatten lyfter alla båtar, gör en lågkonjunktur alla – både låntagare och långivare – lite mer sårbara.

Som ett resultat kommer långivare sannolikt att ta en hårdare titt på dina kreditvärderingar och rapporter när ekonomin är tight. När du vill få kredit under en ekonomisk nedgång, var beredd på att långivare granskar följande information:

• Inkomst :Som alltid, ju mer regelbunden din inkomst är, desto bättre. Om du nyligen har blivit av med jobbet eller blivit uppsagd kan störningen av din inkomst vara en röd flagga.
• Kreditpoäng och rapport :Din kredithistorik visar långivare hur du hanterar krediter och skulder. Gör du betalningar i tid? Har du någon gång svikit ett lån eller gått i konkurs? Det ger också en ögonblicksbild av hur mycket du för närvarande är skyldig, vilket hjälper långivare att avgöra hur mycket ytterligare skuld du kan ta på dig.
• Skuld i förhållande till inkomst :Långivare överväger hur sannolikt det kan vara att du betalar tillbaka ett lån genom att titta på hur mycket av din inkomst du använder för att betala dina månatliga skulder. Till exempel, om din nuvarande betalning av bolån står för 50 % av din inkomst, kan det vara omöjligt att refinansiera till ett större lån.
• Tillgångar :Skulle du i en ekonomisk nödsituation ha pengar för att fortsätta betala ut lån? Besparingar är nyckeln.
• Avbetalning :"Inga pengar ner" hem- och billån kan vara svårare att få – eller svårare att kvalificera sig för – i en lågkonjunktur. Å andra sidan, om du kan lägga en större handpenning på ett nytt lån, kan du förbättra dina chanser att bli godkänd.

Under en lågkonjunktur kommer långivare sannolikt att sätta ribban lite högre för dessa parametrar. Till exempel kan de kräva en högre FICO ^® Poäng ^☉ för att du ska kvalificera dig för de bästa räntorna eller en lägre skuldkvot när du anger ett lånebelopp. De kan också helt enkelt godkänna färre lån om den ekonomiska miljön verkar riskabel.

Hur du förbättrar dina chanser att kvalificera dig för ett lån under en lågkonjunktur

Det bästa sättet att öka dina chanser att kvalificera dig för ett lån är att minska risken du representerar. För att göra detta, ta en stund att förstå din nuvarande ekonomiska status.

Börja med att kontrollera din kreditvärdighet och rapport. Du kan ladda ner en gratis kopia av din kreditupplysning från alla tre kreditbyråer (Experian, Transunion och Equifax) på AnnualCreditReport.com. Normalt kan du göra detta en gång om året, men till och med april 2021 kan du få tillgång till dina kreditupplysningar varje vecka gratis. Att känna till din kreditvärdering kommer att hjälpa dig att handla, eftersom olika långivare kan ställa olika kriterier för de bästa priserna och godkännandet. En FICO ^® Poäng på 730, till exempel, kan anses vara "bra" med en långivare och "mycket bra" med en annan.

Om en familjemedlem eller nära vän har möjlighet att hjälpa, överväg att lägga till en cosigner till din låneansökan om det är tillåtet. En cosigner accepterar att ta ansvar för att återbetala ditt lån i händelse av att du inte kan. En cosigner med en hög (eller stadig) inkomst, betydande tillgångar och/eller en hög kreditpoäng kan öka din förmåga att kvalificera dig för ett lån eller att få bättre priser och villkor. Var dock medveten om att cosigning är en risk för din vän eller familjemedlem. Innan du ber dem att samsigna, se till att du kommer att kunna betala tillbaka lånet utan att försumma eller skada deras kredit.

Det finns många sätt att förbättra din kreditvärdighet. Här är några tips för att komma igång:

• Minska ditt kreditkortsutnyttjande (ditt saldo i förhållande till din kreditgräns) till 30 % eller mindre på alla dina kreditkort.
• Hämta förfallna betalningar och gör alla betalningar i tid framöver.
• Lägg till som en auktoriserad användare på en familjemedlems etablerade kreditkort.
• Bestrida eventuella fel i din kreditupplysning.
• Fakta in betalningar i tid och telefon i din kreditpoäng med Experian Boost™ ^† .

Faktorer att tänka på när man jämför lån

Hur får du det bästa erbjudandet när du köper ett lån? Olika räntor, lånevillkor och lånebelopp kan göra jämförelser förvirrande.

Använd en enkel lånekalkylator för att räkna ut ungefär hur mycket ett lån kommer att kosta dig. Du måste veta beloppet du lånar, räntan och lånetiden för att göra denna beräkning. En lånekalkylator kan berätta ungefär vad din månatliga betalning blir och hur mycket du kommer att betala i ränta under lånet. Koppla in olika nummer för att få en rad scenarier eller jämför kostnaderna för flera lån.

Ta dessutom hänsyn till eventuella förskottsbetalningar, avgifter och förskottspoäng som du måste betala för att få lånet:Vissa kan kosta dig en hel del. Ta reda på hur lång tid det tar för ditt lån att finansiera om tid är en faktor.

En varning för att låna under en lågkonjunktur:Försök att undvika lån med räntebindning. Räntorna sjunker traditionellt under en lågkonjunktur, eftersom Federal Reserve kan vidta åtgärder för att hålla räntorna låga för att stimulera ekonomin. Om du väljer ett lån med justerbar ränta när räntorna är som lägsta, kommer du att se en ökning av din ränta och månatliga betalningar när ekonomin förbättras och räntorna går upp.

Lånealternativ för när du behöver pengar i en lågkonjunktur

Om konventionella lån inte är ett bra alternativ för dig kan du överväga alternativa källor till pengar. Långivare som vänder sig till låntagare med dålig kredit - som avlöningslångivare och långivare till bilrätter - tar ut höga räntor som gör det svårt att betala av dina lån. Försök att undvika dessa typer av lån om det är möjligt.

Här är tre alternativ till ett traditionellt avbetalningslån:

• Få ett inledande kreditkort på 0 % APR. Om du har bra till utmärkt kredit, kan du kvalificera dig för ett kreditkort som erbjuder en introduktionsränta på 0 % under en begränsad tid.
• Låna av vänner eller familj. Att be om pengar eller lån från vänner eller familj är allvarligt och bör aldrig göras lättvindigt. Ändå, om du har vänner eller familj med redo resurser och du är säker på att du kan betala tillbaka dem, ta dig tid att stryka ut en ränta och återbetalningsvillkor (och skriv det på papper) i förväg för att undvika konflikter eller missförstånd.
• Leta efter ideella program som kan hjälpa. Låntagare i behov kanske vill titta in i utlåningskretsar som Mission Asset Fund, en ideell organisation som hjälper människor att etablera peer-to-peer-lånegrupper. Utlåningskretsar förlitar sig inte på traditionella lånekriterier och rapporterar till kreditinstitut.

Slutet

Att få ett lån under en lågkonjunktur skiljer sig inte helt från att få ett lån vid något annat tillfälle. Du kommer att vidta många av samma steg för att hitta och välja de bästa alternativen. Men att låna under en lågkonjunktur är lite mer intensiv, och din kredithistorik, inkomst och tillgångar är lite mer kritiska. Odla dina alternativ och välj den bästa kursen för din långsiktiga ekonomiska hälsa för att få det bästa resultatet, lågkonjunktur eller inte.