När du köper ett lån kommer du att stöta på flera alternativ. Vid något tillfälle måste du begränsa alternativen till en typ av lån som passar dina behov. Men hur bestämmer man sig? Välj ett lån baserat på vad du planerar att använda det till, samt faktorer som ränta, låneperiodens längd och månadsbetalning.

Hur man väljer ett lån

Flera faktorer kommer att påverka ditt beslut när du väljer ett lån, och de kan variera beroende på hur du planerar att använda det. Bland dem är:

• Räntesats: Hur mycket är räntan och är den fast eller rörlig? Att välja lånet med lägsta möjliga ränta kan spara tusentals dollar i räntor, vilket är den procentandel av ett lån som en långivare debiterar dig för att låna pengar. Räntan för ett lån med fast ränta förblir densamma under hela lånetiden, medan räntan för ett lån med rörlig ränta kan gå upp eller ner.
• Lånets längd: Lånets längd eller löptid är också en viktig faktor. Vanligtvis kommer ett lån med en kortare återbetalningstid (som fem år) med en lägre ränta än ett lån med en längre återbetalningstid (som 10 år). Ju kortare återbetalningstid, desto mer kan du spara i räntekostnader över tid.
• Månadsbetalning: Du kommer att vilja ta reda på vad den månatliga betalningen av ett lån blir för att säkerställa att du har tillräckligt med utrymme i din budget för att göra betalningarna. Tänk på att ett kortare lån kan komma med en högre månatlig betalning än ett längre lån.
• Avgifter: Långivare kan inkludera hur många avgifter som helst för ett lån, och dessa kostnader kan snabbt öka. Från start- och försäkringsavgifter till hanteringsavgifter och mer, du kan vara på hugget för en betydande summa. Ta hänsyn till långivarens avgifter när du bestämmer den totala kostnaden för ditt lån.

Andra överväganden när du väljer ett lån inkluderar om en handpenning krävs, hur pålitlig en långivare är och hur din kreditvärdering kan påverka din berättigande och lånekostnaderna. Vanligtvis kan en låntagare med hög kreditvärdighet säkra en lägre ränta än en låntagare med låg kreditvärdighet. Innan du ansöker om ett lån, granska din kreditupplysning och kreditvärdighet, och vidta åtgärder för att förbättra din poäng om det behövs.

Lån för att köpa bostad

Innan du letar efter ett bostadslån, bestäm hur mycket du har råd att betala. Tänk på priset på bostaden, hur mycket du kan lägga på en handpenning och vilken månatlig lånebetalning du har råd med.

När du har kommit fram till en budget, börja utforska dina bolånealternativ. Vanliga typer av bolån inkluderar:

• Konventionellt bolån: Ett konventionellt bolån är ett lån från en privat långivare som inte stöds av en statlig myndighet. Även om ett konventionellt lån kan erbjuda en lägre ränta eller högre utlåningsgräns än ett statligt lån, kan det också kräva högre kreditpoäng och handpenning.
• FHA-lån: Fördelarna med ett lån med stöd av Federal Housing Administration (FHA) inkluderar möjligheten till en handpenning så låg som 3,5 % och en lägre lägsta kreditpoäng än vad konventionella lån vanligtvis kräver. Nackdelen är att du måste betala för bolåneförsäkring, vilket kan öka de totala lånekostnaderna.
• VA-lån: U.S. Department of Veterans Affairs (VA) garanterar lån från privata långivare som är utformade för aktiva tjänstemän, militärveteraner och överlevande militära makar. Fördelarna med ett VA-lån inkluderar möjligheten till låga eller inga handpenningar och inga krav på bolåneförsäkring.
• USDA-lån: Vanligtvis billigare än ett FHA-lån, ett lån med stöd av U.S. Department of Agriculture (UDSA) riktar sig till låg- och medelinkomstlåntagare från landsbygdsområden. En nackdel:Bolåneförsäkring är obligatorisk för alla USDA-lån.

När du har bestämt dig för en typ av bolån och är redo att börja handla hem, kontakta flera långivare för att utforska lånevillkor och räntor och ta reda på om de erbjuder den typ av bolån du söker (inte alla långivare erbjuder allt typer av statligt stödda lån).

Du kan få långivarerekommendationer från vänner, släktingar och andra personer du litar på. Din fastighetsmäklare kan också vara en bra resurs. Du kan också titta på att använda en bolånemäklare, som kommer att handla din information till ett nätverk av långivare och hjälpa dig att hitta lånevillkor.

När du har hittat en långivare som du vill arbeta med, kommer du att förse dem med den ekonomiska information de behöver för att ge dig ett förhandskvalificerings- eller förhandsgodkännandebrev. Detta brev indikerar att en långivare har fattat ett preliminärt beslut att låta dig låna pengar för att köpa ett hus. Tänk på att ett förhandsgodkännandebrev inte är ett åtagande att finansiera:Du måste genomgå en ny kontroll av din ekonomi när du officiellt ansöker om att befästa dina villkor.

Lån för att finansiera hemförbättringar

Ett hemförbättringslån är inriktat på att betala för hemunderhåll, reparationer eller uppgraderingar. Flera typer av hemförbättringslån finns tillgängliga:

• Bostadslån: Ett bostadslån är ett lån med fast ränta som gör att du kan låna mot en del av ditt eget kapital. Det ger dig en viss summa pengar, vanligtvis i en klumpsumma, som vanligtvis måste betalas tillbaka i lika stora månatliga belopp under en viss tidsperiod. Lånebeloppet baseras till stor del på marknadsvärdet på din bostad och räntan förblir konstant under lånets löptid.
• Home equity line of credit (HELOC): En HELOC låter dig vanligtvis låna mellan 60 % och 85 % av det bedömda värdet på ditt hem, minus det aktuella saldot på ditt bolån. HELOC är en typ av revolverande kredit, som liknar ett kreditkort, som gör att du kan utnyttja en tillgänglig pool av pengar. En HELOC begränsar mängden pengar du kan låna, och du kan använda den för att ta ut pengar och betala tillbaka dem upprepade gånger under en viss tidsperiod, vanligtvis 10 år. En HELOC kommer vanligtvis med en rörlig ränta.
• Utbetalningslån för refinansiering: Ett cash-out refinansieringslån ersätter ditt befintliga bolån med ett nytt som kan komma med en ny ränta, månadsbetalning och lånetid. Lånebeloppet kommer att vara större än det återstående saldot på ditt bolån så att du kan använda de extra pengarna för förbättringar av ditt hem eller andra ändamål.
• Personligt lån: Ett privatlån har i allmänhet en återbetalningstid på flera månader till flera år, och kommer med antingen en fast eller rörlig ränta. I de flesta fall kan du använda intäkterna från ett personligt lån för en rad olika ändamål, inklusive förbättringar av hemmet.
• Kreditkort: Ett kreditkort är ett annat alternativ för att betala för hemförbättringar. Om du har en bra kreditvärdering (vanligtvis en FICO ^® Poäng ^☉ på minst 670), kanske du kan kvalificera dig för ett kort som erbjuder 0 % inledande APR (årlig procentsats) och använda kortet för att finansiera ett hemförbättringsprojekt. Om du betalar av hela saldot innan introperioden är slut kan du undvika att drabbas av räntekostnader. Om du istället litar på ett kreditkort som du redan har, kan du få en högre ränta och en lägre lånegräns än vad du skulle göra med ett privatlån.

Eftersom bostadslån, HELOCs och utbetalningsrefinansiering använder ditt hem som säkerhet, är räntorna ofta lägre än de är för personliga lån eller kreditkort. Men eftersom ditt hem fungerar som säkerhet för dessa lån, kan du förlora ditt hem om du hamnar efter med lånebetalningarna.

Lån för att betala av skuld

Att betala av skulder kan vara utmanande, speciellt om du har höga räntor och flera olika skulder. Två vanliga taktiker för att minska din skuld inkluderar att ta ett skuldkonsolideringslån eller använda ett kreditkort för saldoöverföring.

• Lån för skuldkonsolidering: Ett skuldsaneringslån är ett personligt lån utformat för att betala av hög ränta skulder, ofta från kreditkort. Denna typ av lån låter dig kombinera flera skulder till ett lån med bara en månadsbetalning. Helst bör ett skuldkonsolideringslån ge en lägre total APR, vilket gör att du kan spara pengar på ränta på lång sikt. Det är ett bra alternativ om du redan har en bra kreditvärdighet, vilket hjälper dig att få förmånligare villkor.
• Kreditkort för saldoöverföring: Du kan också vända dig till ett kreditkort för saldoöverföring för att hjälpa till att betala av skulden. Den här typen av kort gör att du kan spara pengar genom att byta ett kreditkortssaldo till ett nytt kort som debiterar en låg inledande APR eller ingen APR under en viss tidsperiod. Precis som ett skuldkonsolideringslån kan ett saldoöverföringskort vara attraktivt om du har en bra kreditvärdering.

Lån till Affording College

I stort sett finns det två typer av studielån:federala lån, utfärdade av den federala regeringen, och privata lån, gjorda av privata långivare som banker och kreditföreningar.

• Federala studielån: Det finns flera typer av federala studielån, alla med sina egna krav. Vissa är endast tillgängliga för studenter som har ekonomiskt behov, medan andra erbjuds oavsett behov.

  Normalt är ett federalt studielån bättre än ett privat studielån för att täcka collegekostnader. Till exempel kan du kanske kvalificera dig för ett federalt studielån oavsett din inkomst eller kredit, medan en privat långivare tar hänsyn till dessa faktorer. Dessutom kan federala lån vara lättare att återbetala än privata lån, tack vare statliga program som efterlåtelse av lån och inkomstbaserade återbetalningsplaner.

• Privata lån: Ett privat studielån kan ge dig mer lånekapacitet om du har nått gränsen för federala lån, men räntorna är ofta högre och de tenderar att ha mindre flexibla återbetalningsplaner. När du väger dina alternativ för privata studielån, leta efter låga räntor och rimliga återbetalningsvillkor. Du kan också upptäcka att vissa privata lån erbjuder förmåner som kontantbelöningsincitament för bra betyg eller en ränterabatt om du registrerar dig för automatiska betalningar. Tänk bara på att du inte kommer att ha tillgång till de återbetalningsprogram som följer med federala studielån.

Lån för att finansiera en bil

Precis som du letar efter en bil, bör du leta efter ett billån. Att titta på flera billångivare kan leda till en låg ränta och andra förmånliga lånevillkor. Vanliga källor till billån är banker, kreditföreningar, bilhandlare och onlinelångivare.

Tänk på att en bank eller kreditförening kan godkänna dig för ett billån, vilket kan ge dig en fördel när det gäller att säkerställa bästa ränta och försäljningspris.

Bland de faktorer du bör väga när du ansöker om ett billån är:

• APR: Hitta en långivare som kan erbjuda den mest tilltalande räntan. Kom ihåg att ju högre kreditvärdighet du har, desto lägre kan den effektiva räntan bli.
• Avbetalning: Långivare har ofta ett minimikrav på hur mycket pengar du måste lägga ner för ett bilköp. Om du kan göra en handpenning på minst 20 % kan en långivare erbjuda bättre villkor eller lägre räntor.
• Tillstånd: Löptiden är det antal månader du har på dig att betala tillbaka lånet. Vanliga lånevillkor är 36 till 72 månader, men vissa kan vara längre. Ju längre löptid, desto mer betalar du i total ränta för bilen.
• Månadsbetalning: Tänk på hur mycket utrymme du har i din budget för månatliga betalningar. En anledning till att människor tar en längre lånetid är att säkra en lägre månadsbetalning.

Slutet

Oavsett vilken typ av lån du planerar att få, kontrollera din kostnadsfria Experian-kreditupplysning och kreditvärdighet, helst i god tid innan du påbörjar ansökningsprocessen. Denna kunskap kan bättre rusta dig att fatta beslut om ditt lån och möjligen ge dig tid att förbättra din kreditprofil så att du kan få bästa möjliga räntor och villkor.