En ny federal förordning kan hjälpa till att säkerställa att finansiella rådgivare sätter dina intressen först när de rekommenderar investeringar. Eller så kan det vara långt ifrån det skydd som investerare behöver.
Anhängare av den nya förordningen – känd som Regulation Best Interest och godkänd av Securities and Exchange Commission (SEC) tidigare i veckan – säger att den kommer att hålla mäklare och återförsäljare till en striktare uppförandestandard, enligt en CNBC-rapport.
Men kritiker säger att åtgärden inte uppfyller de skydd som utlovats av förtroenderegeln, en förordning som tillkännagavs under Obama-administrationen men skrotades under Trump-administrationen.
Som SEC förklarar det kommer Regulation Best Interest att kräva att mäklare-handlare "agerar i en detaljkunds bästa intresse när de ger en rekommendation om en värdepapperstransaktion eller investeringsstrategi som involverar värdepapper till en detaljkund."
Före den nya förordningen var mäklare-handlare endast skyldiga att ge investeringsrekommendationer som var "lämpliga" för kunder.
En mäklare-handlare är "en person eller ett företag som ägnar sig åt att köpa och sälja värdepapper - aktier, obligationer, fonder och vissa andra investeringsprodukter - för sina kunders räkning (som mäklare), för sin egen räkning (som återförsäljare), eller båda", enligt Financial Industry Regulatory Authority (FINRA).
SEC-kommissionärerna antog förordningens bästa intresse med 3-1 röster. De antog också relaterade åtgärder, inklusive ett krav på att investeringsrådgivare och mäklare-handlare utfärdar ett nytt sammanfattningsformulär för relationer till kunder som innehåller information om:
Kritiker säger att Best Interest inte går tillräckligt långt för att eliminera provisionsbaserad lön och andra arrangemang som utgör en intressekonflikt för finansiella rådgivare.
Kritiker hävdar särskilt att den nya förordningen inte uppfyller den skrotade förtroenderegeln, som skulle ha fastställt strikta regler för att sätta kunders ekonomiska intressen först när de ger råd om pensionskonton.
Förordningen Best Interest och det nya kravet på sammanfattningsformulär för relationer kommer att träda i kraft 60 dagar efter att de har publicerats i det federala registret, en åtgärd som formellt fastställer federala bestämmelser. Men efterlevnadsdatumet för förordningens bästa intresse och relationssammanfattningsformuläret är den 30 juni 2020.
Som vi har påpekat tidigare, i slutet av dagen, kan ingen regel helt skydda dig från hajar förklädda till finansiella rådgivare som försöker ta en bit ur din investeringsportfölj.
Rättvist eller inte, ansvaret för att skydda dina pengar är helt ditt eget. Även om ämnet privatekonomi tråkar dig till tårar, måste du utbilda dig själv innan du sätter surt förvärvade pengar på spel.
Lyckligtvis är Money Talks News fullproppad med berättelser som kan hjälpa dig att lära dig mer om investeringar och hur du skyddar dig när du bygger eller bevarar ett boägg.
Letar du efter det perfekta stället att börja? Anmäl dig till vår kurs "Den enda pensionsguiden du någonsin behöver." Money Talks News grundare och VD Stacy Johnson lär ut den här steg-för-steg-guiden för att gå i pension på dina villkor, på ett sätt som är mest logiskt för dina mål och drömmar.
Hur skyddar du dig från att bli lurad när du investerar? Dela dina tips i kommentarerna nedan eller på vår Facebook-sida.
