Det visar sig att Capital One i själva verket är allt annat än otypiskt.
Om du inte är död har du sett annonserna på TV för Capital One. Ett kafé på en bank? Kapital ett är allt annat än typiskt, får vi veta. Och sedan säger skådespelaren (Jeremy Brandt) till oss om och om igen, "En av landets bästa räntor!"
Sant, men bara om du är villig att spela Cap Ones ordspel. Se, det finns ett "Capital One 360 Savings"-konto och det nya "Capital One 360 Performance Savings". Observera det extra ordet "Prestanda" där. Missa inte det! Det är värt mycket pengar.
Longtime Cap One 360-kunder, många som ärvts från bankens förvärv av ING Direct 2012, har ställts in på misslyckade konton med en ynka 1 % ränta som inte alls är konkurrenskraftig. Men nya kunder, och mycket smarta kontoinnehavare som märker skillnaden på ett enda ord, får nästan dubbelt så mycket (1,9 %) från det "Prestationssparande"-kontot.
På så sätt kan Cap One få sin tårta och äta den också. Det kan förvisa lojala kunder och deras kontanter till ett förmånligt pris samtidigt som det lockar nya pengar med en högre kurs.
Man undrar när årets skörd av nya kontoinnehavare kommer att tvingas hoppa in på ett "Capital One Performance Plus 360 Savings"-konto.
Skillnaden är betydande för konsumenter som vill behålla sina pengar på försäkrade sparkonton snarare än att riskera dem i andra investeringar, en rimlig strategi under turbulenta tider. Att behålla kunder på det gamla kontot med låg ränta sparar Capital One cirka 200 USD för varje 20 000 USD i insättningar – och kostar konsumenterna det beloppet.
Capital One är inte ensam om denna strategi. Faktum är att det är en beprövad affärsformel som låter orättvis i ansiktet:Ge bra erbjudanden till nya kunder samtidigt som du behandlar dina lojala kunder dåligt, förutsatt att de är för lata för att protestera. Teaser priser. Introduktionsprissättning. osv.
Det kan verka orättvist, en "gotcha", men jag tror inte att det finns något olagligt med det. Och enligt Ken Tumin på DepositAccounts.com är det inte så ovanligt heller.
"Detta har varit en ganska vanlig praxis av onlinebanker. De skapar nya konton med högre priser snarare än att höja priserna på sina löpande konton. Och de flyttar inte automatiskt kunder till de nya högpriskontona. Kunder som inte vidtar åtgärder kommer att sluta tjäna mindre”, sa han.
Ändå är Cap One-konsumenterna inte roade av förändringen.
"Det ser ut som att Capital One spelar "du måste öppna ett nytt konto för att få konkurrenskraftiga priser", skrev en på DespositAccounts.com.
"Jag känner att banker ibland skapar nya kontotyper i hopp om att folk är lata och håller sina pengar på det gamla kontot som tjänar mindre. Även om de kan annonsera de högre priserna för det nya kontot”, skrev en annan på Bogleheads.org.
Högavkastande onlinesparkonton drar till sig lite mer uppmärksamhet för tillfället eftersom Fed-räntesänkningar har lett till fallande räntor och konsumenter har blivit mer räntekänsliga. Det gör detta till ett bra tillfälle för Cap One att introducera ett "nytt" sparkonto, noterade en annan DepositAccounts.com-användare.
"Låt Capital One göra den här förändringen när kurserna börjar gå ner igen. Ändå sätter det dem på lika villkor med (andra banker)”, skrev användaren.
Capital One svarade inte omedelbart på en begäran om kommentar.
Tumin sa att Capital Ones byt-ditt-konto-spel har pågått ett tag. Redan 2016, när kurserna på det "traditionella" 360-sparkontot sjönk mot 1 %, lanserades en "360 Money Market Account"-produkt med högre kurser.
Det kontot fungerade precis som sparkontot, men krävde en insättning på 10 000 $. Detta hade också effekten av att sänka priserna för "lata" konsumenter som höll fast vid sina gamla Cap One-konton; det skapade också en uppsättning konsumenter som hade råd att parkera 10 000 USD på ett konto och inte röra det.
Det nya Prestationssparkontot tar bort det minimikravet, vilket gör det mer allmänt tillgängligt.
Tumin har en tydlig varning för konsumenterna:
"Sparare måste alltid kontrollera konkurrenterna. De kan inte lita på sin bank.”
De goda nyheterna för gamla Cap One-kontoinnehavare som tjänar lägre ränta:Att öppna ett nytt Performance 360-konto tar verkligen mindre än fem minuter.
Dessa fem minuter är värda cirka 100 $ i gratispengar varje år för varje 10 000 $ som sparas, så det är en lön på 1 200 $ i timmen - mer om du sparar mer. Så, spela deras spel och öppna ett nytt konto. Eller hitta en annan bank med ännu högre räntor.
Mer från Bob Sullivan:
Vad tycker du om den här nyheten? Ljud av i en kommentar nedan eller på Money Talks News Facebook-sida.
