Med bara Rs. 5 000 engångsinvestering eller en SIP på Rs. 1 000 per månad kan du delta i en modern hedgefondliknande strategi som drivs av artificiell intelligens/maskininlärning. Det är, sammanfattningsvis, försäljningsargumentet för den nyligen lanserade Tata Quant Fund.

Sa jag AI/ML i en hedgefond?

ja! Den moderna hedgefonden använder komplexa statistiska modeller baserade på miljontals datapunkter, arbetar hårt för att förutsäga marknaden, ekonomin, aktiekursrörelser för att justera investeringsstrategier och ge köp/säljrekommendationer.

Tata Quant Fund påstår sig föra samma sak till dig kära privatinvesterare. Kom ihåg att den inte kan blanka aktier som en hedgefond. Den kommer istället att använda derivat för att uppnå sina mål.

I lämplighetssektionen definierar den sin investerare som någon som föredrar riskkontroll för att undvika absolut negativ avkastning och ändå generera en konsekvent bättre avkastning än indexet.

Kort sagt, minimera risken och maximera vinsterna. Himlen är så nära!

Dagens datorsystem gör detta möjligt. Varför inte? Detta är en ålder av självkörande bilar. De driver redan människor på ett säkert sätt från punkt A till punkt B. Vi kan också göra detta med investeringsportföljer!

Är inte det här gammalt vin?

Nippon India Quant Fund och DSP Quant Fund använder redan Quant-modeller. Vad är annorlunda med Tata Quant-fonden?

Nippon India Quant Fund är en övervägande databaserad modell för beslutsfattande. Människor är fortfarande involverade i beslutsprocessen.

DSP Quant Fund är en statisk regelbaserad modell. Reglerna ändras inte och analytiker och fondförvaltare följer reglerna med nödvändig input.

Ta en titt på deras respektive portföljer för att se skillnaden i deras tillvägagångssätt.

Nippon India Quant Fund – Portföljdetaljer

DSP Quant Fund – Portfolio Details

Med Tata Quant Fund tar fonden tydligen "quant" längre. Den kommer att anpassa sig dess strategi (Värde, Kvalitet, Alpha eller en mix) baserad på vad "AI/ML-modellen" förutspår om marknad, ekonomi, aktier, obligationer, etc. Anpassa är nyckelordet här. Modellen lär sig ständigt och förbättras.

Fondens universum är de 200 aktierna och därför är dess riktmärke också BSE S&P 200 TRI.

Den kommer att förväntas fungera till en lägre kostnad också och dess portfölj kan genomgå mycket mer frekventa förändringar än de andra 2 kvantbaserade fonderna. Orsak – den måste anpassa sig i en värld med hög aktivitet!

Jag säger er, fonden har fått alla de rätta resväskans ord i sin säljpresentation!

Bör du som privat investerare investera i Tata Quant Fund?

Eftersom gamla världens idéer som har varit dyra och opålitliga (alias aktivt förvaltade fonder), börjar de nya regelbaserade / automationsdrivna idéerna se attraktiva ut. Men kom ihåg att den verkliga upplevelsen är obefintlig/begränsad.

Vi vet inte om modellen fungerar?

Datorsystem fungerar på GIGOs premiss – Garbage In, Garbage Out. Om själva modellen är felaktig är det lite som systemet kan göra.

Vad är modellen som ökar risken?

Kommer fondförvaltarna att ha disciplinen att låta modellen köras som en sann AI-metod?

Sedan finns det fondhuset, Tata MF. Dets historia med fondförvaltning inger inte förtroende. Sedan flera år tillbaka har man lanserat fond efter fond, i hopp om att få investerarnas uppmärksamhet, utan större framgång. Det enda som fungerar för Tata MF är TATA i dess namn.

Så håll ut nu. Observera kvantfonden för nästa år eller så och kanske då kan du ta ett samtal.

När du bestämmer dig för att investera bör du veta att att ha 0,0001 % av din portfölj investerad i en fond inte kommer att göra någon skillnad. Det kommer bara att blåsa upp din portfölj med ytterligare en fond och orsaka mer stress (lägre livskvalitet).

Investera bara om du har lust och mod att allokera minst 10 % av din portfölj till en fond (det kan göras med tiden).

Fall inte för den snygga beskrivningen. Håll dig till din nuvarande portfölj eftersom den är anpassad till dina mål.