#5 saker Warren Buffett letar efter innan han investerar
Warren Buffett, veteraninvesteraren och en av de rikaste männen på denna planet, är verkligen en ikon att leta efter i investeringsvärlden. Framgången och rikedomen som Warren Buffett har samlat på sig är verkligen galvaniserande. I det här inlägget kommer vi att diskutera de fem viktiga faktorerna som Warren buffet letar efter innan de investerar i något företag.
Warren Buffet letar efter verksamheten han kan förstå och analysera. Han investerar bara i det företag som är i hans kompetenskrets. (Och det är vettigt för om du inte kan förstå verksamheten kan du inte förutse dess framtida affärsresultat. )
Till exempel, under teknikboomen på 1990-talet, investerade alla i teknikaktier. Det spelade ingen roll för investerarna att förstå den underliggande verksamheten i företaget som de investerade i. Warren Buffett investerade dock inte i teknologiaktier och sa bara att han inte kan förstå dem.
Han sa:'Jag kan förstå verksamheten bakom coca-cola, bil- eller textilindustrin. Jag vet hur de fungerar och hur de kan generera vinst. Jag kan förutsäga deras tillväxt. Jag förstår mig dock inte på teknikföretag. Dessa företag ligger inte inom min kompetenskrets, därför investerar jag inte i dem’
Tekniksektorn var en boom på den tiden och gav fantastisk avkastning till alla som investerade i den sektorn. Men om du spola framåt några år, kommer du att veta att det skedde en stor krasch inom tekniksektorn som förstörde rikedomen hos massor av människor som bara följde flockmentaliteten.
Hans råd till andra investerare- Håll dig till din kompetenskrets och ta inte ett irrationellt beslut genom att investera i företag som du inte förstår. Utöka din kompetenskrets men gå inte över den.
Warren Buffett lägger stor vikt vid effektiv förvaltning. Han utvärderar ledningens rationalitet när det gäller att återinvestera för tillväxt tillsammans med att belöna sina aktieägare. Vidare är han mycket sträng när det gäller ledningens ärlighet.
"Priset är vad du betalar, värde är vad du får."
Warren Buffet ägnar mycket tid åt att läsa företagets ekonomi. Han går igenom företagets alla årsrapporter för att hitta dess lönsamhet, avkastning, likviditet, värdering etc. Warren Buffett analyserar alltid företagets värde innan han tittar på dess marknadspris. Detta beror på att han inte vill bli partisk genom att känna till företagets marknadspris innan han analyserar dess finansiella rapporter.
Konceptet med vallgraven populariserades av Warren Buffett.
En vallgrav är ett djupt, brett dike som omger ett slott, fästning eller stad, vanligtvis fylld med vatten och avsedd som ett försvar mot attack. Vissa bestånd har en liknande vallgrav runt sig. Det är därför det är riktigt tufft för sina konkurrenter att besegra dem i sin sektor.
Warren Buffett letar alltid efter ett företag med en bred ekonomisk vallgrav. Denna vallgrav hjälper företagets verksamhet att överträffa sina konkurrenter. Vallgraven kan vara vad som helst som varumärkesvärde, licens, patent, byteskostnad etc. Dessutom föredrar Warren Buffett också äldre företag som varit offentliga i över 10 år. Han undviker att köpa aktier i börsintroduktioner.
'Ett bra företag är inte en bra investering om du betalar för mycket för det. '
Begreppet säkerhetsmarginal introducerades ursprungligen av Benjamin Graham , värdeinvesteringarnas fader. Han var också mentor för WarreBuffetet.
Detta är det centrala konceptet för värdeinvestering. I grund och botten säger detta koncept att om du tror att en aktie är värderad till 100 Rs per aktie (rättvist), är det ingen skada i att ge dig själv någon fördel av tvivel (om du har fel om denna beräkning) och köpa för Rs 70, Rs 80 eller Rs 90 istället. Här är skillnaden i mängden din säkerhetsmarginal.
Warren Buffett letar noga efter en säkerhetsmarginal i ett företag innan han investerar. Han investerar bara om företaget för närvarande säljer med rabatt.
För att beräkna säkerhetsmarginalen hittar han först företagets egenvärde eller verkliga värde. Det aktuella marknadsvärdet bör vara mindre än företagets inneboende värde. I allmänhet föredrar han att köpa ett företag med en säkerhetsmarginal på minst 25 %.
Det här är de fem saker som Warren Buffett tittar på i ett företag innan han investerar. Jag hoppas att du har lärt dig mycket av denna legendariska investerares sätt att investera.
Kommentera nedan vilken faktor du väger mest när du utvärderar en aktie?
