För de flesta amerikaner är det ovanligt att få ett jobbsamtal utanför normala arbetstider, än mindre vid midnatt på en lördag.
För sex månader sedan skulle George Tadross ha gått med på det. Men under de senaste veckorna har den Philadelphia-baserade konkursadvokaten ställt in samtal dygnet runt, inklusive sena kvällar på helgerna.
"Mängden samtal är genom taket, och tonen och tenoren är direkt panik," säger Tadross till CNBC Make It. "Folk skrämmer."
Paniken beror delvis på det faktum att nästan 22 miljoner amerikaner under den senaste månaden har lämnat in arbetslöshetsanmälningar när städer och stater runt om i landet fortsätter att beordra amerikaner att ta skydd på plats i ett försök att mildra folkhälsan. coronaviruset.
Antalet amerikaner utan arbete kan fortsätta att växa exponentiellt. Ekonomer vid St. Louis Federal Reserve uppskattade att det totala antalet amerikaner utan jobb skulle kunna nå 47 miljoner, eller ungefär 32 % arbetslöshet, enligt forskning som släpptes i slutet av mars.
Utan arbete oroar sig många amerikaner för sin förmåga att betala hyra och andra räkningar, samt köpa väsentligheter som matvaror. Ungefär 58% av amerikanerna säger att de redan har förlorat inkomster på grund av coronaviruset, enligt TransUnions onlineundersökning av över 3 000 vuxna i USA. Av dessa är nästan sju av tio oroliga för att betala sina räkningar och tjäna pengar på lån.
Men även om du står inför ett underskott, kan det inte vara svaret att förklara konkurs för att utplåna dina skulder, säger Tadross. "Många människor ringer mig och de vill gå direkt i konkurs. Jag säger till dem, 'Titta, hoppa inte direkt in i det där - ge det lite tid'", säger han.
Här är vad finansexperter säger att du bör förstå om processen och de steg du bör vidta innan du ansöker om konkurs.
Närhelst någon står inför en situation där deras skulder spiralerar utom kontroll, säger Tadross att det i princip finns tre alternativ:
Vanligtvis är det inte meningsfullt att gå direkt i konkurs, säger Tadross. Istället borde amerikaner fokusera på att samarbeta med sina bank- och lånetjänstemän för att få omedelbar hjälp att sänka eller skjuta upp sina betalningar. Många gånger kan du komma på fötter igen utan att ansöka om konkurs.
"Konkurs borde vara den allra sista utvägen, men speciellt nu under Covid-19-krisen," säger Jack Gillis, verkställande direktör för Consumer Federation of America, till CNBC Make It.
Banker, lagstiftare och tillsynsmyndigheter rullar ut ett antal hjälpprogram. Konsumenter bör dra full nytta medan de kan.
Kongressens hjälppaket på 2 biljoner dollar blockerar till exempel inte bara långivare från att inleda utmätningsförfaranden på federalt stödda lån, det ger också husägare som upplever ekonomiska svårigheter möjligheten att begära upp till 180 dagars tålamod för sina bolån.
Samtidigt har många av de största bankerna och kreditföreningarna inrättat svåra program och erbjudit sig att skjuta upp betalningar av kreditkort, billån och studieskulder tills låntagarna kan komma på fötter igen.
Om du drabbas, ring din långivare och berätta att du behöver hjälp – och gör det innan du börjar få förseningsavgifter.
"Nyckeln är att vara proaktiv", säger Gillis. "Många företag arrangerar speciella betalningsplaner, förlåter sena avgifter och ställer in betalningar av bolån och hyror - men du måste be om dessa överseenden", tillägger han och säger att konsumenterna bör hålla ett noggrant register över samtalet de hade med kundtjänst, inklusive representantens namn och information om erbjudandets villkor.
Om du har ett privatlån kommer din hjälpnivå att variera, och du kanske inte får hela 180 dagar, men ta det tålamod du erbjuds för att ge dig själv lite andrum.
"Vi vet inte hur det kommer att bli - kanske är det två veckor till, kanske det fortsätter i två månader till. Och även då kanske den tillfälliga lättnaden inte räcker. Men det är åtminstone ett första steg," Tadross säger.
Tålamod och uppskovsprogram kommer bara att vara så länge, och då måste du betala dina räkningar. Och vissa långivare kan till och med kräva att du betalar alla dina missade betalningar på en gång. Om du fortfarande kämpar vid den tidpunkten kan det vara dags att be din långivare om lite långsiktig lättnad som att sänka räntorna eller månatliga betalningsbeloppet på ditt bolån, billån eller kreditkort.
Under vattnet på ditt bolån? Du kan ansöka om en låneändring som kommer att omarbeta villkoren för ditt bolån. Vanligtvis, om du godkänns, kan du minska din månatliga betalning till ett mer överkomligt belopp. Det här steget kräver att du lämnar in pappersarbete med din låneservice.
Även om du kan skicka in ansökan själv, säger Tadross att det kan vara bättre att arbeta med en expert som är specialiserad på detta. Om du anlitar en advokat, räkna med att betala ett schablonbelopp på cirka 2 500 USD för att få pappersarbetet sammanställt och bearbetat. Du kan också kontakta en HUD-godkänd bostadsrådgivare, som kommer att arbeta med dig gratis för att sammanställa nödvändiga papper för ansökan.
När det gäller kreditkortsskulder säger Tadross att det bästa du kan göra är att förhandla fram en skuldhanteringsplan eller en uppgörelse, där du arbetar med en ideell skuldrådgivare för att konsolidera alla dina utestående skulder till en enda månadsbetalning som du betalar av. under tre år. Vanligtvis kommer din rådgivare att förhandla fram en lägre ränta för dig medan du arbetar för att betala av dina saldon.
Om det blir allt tydligare att du förmodligen inte kommer att återbetala din kreditkortsskuld i sin helhet, kan du överväga en förlikning. Vissa kreditkortsföretag kan komma överens om att radera ditt totala förfallna saldo om du kan lägga ihop en engångsbetalning som täcker en del av din skuld. Som ett exempel kan ett kreditkortsföretag acceptera en betalning på 2 000 USD på ett saldo på 5 000 USD.
Som sagt, om du är uppdaterad med alla dina betalningar kommer ingen borgenär att göra upp med dig, säger Tadross. "Det enda sättet att reglera en kreditkortsskuld är att hamna på efterkälken. Jag säger inte att folk ska göra det medvetet, men jag vet också att det bara kommer att hända av sig självt", säger han och tillägger att när man Om du är flera månader efter, är det mer sannolikt att du kan förhandla ner vad du är skyldig, men tidslinjen kommer att variera beroende på borgenär.
Om du inte betalar dina kreditkort kommer det naturligtvis att påverka din kreditpoäng, liksom betalningen. En missad betalning påverkar din poäng negativt, och ju högre kredit du har innan du hoppar över en räkning, desto större effekt kommer du att se, säger John Ulzheimer, expert på kreditpoäng och kreditvärdering, till CNBC Make It.
Om det slutar med att du ansöker om konkurs, finns det i allmänhet två typer som individer ansöker om:kapitel 7 och kapitel 13.
En kapitel 7-konkurs handlar om att sälja allt värdefullt du äger - ett andra fordon, ett fritidshus, samlarobjekt, aktier, obligationer - för att betala av dina skulder. I allmänhet utplånar denna typ av konkurs alla dina utestående skulder när en domare godkänner din ansökan i domstol. Hela processen tar vanligtvis cirka tre till fem månader. Kapitel 7-konkurser är bäst lämpade för dem som inte kan betala tillbaka hela eller en betydande del av sitt saldo. Tadross säger att han vanligtvis rekommenderar kunder att ansöka om kapitel 7-konkurs om de har en ohanterlig mängd osäkrade skulder, såsom medicinska eller kreditkort.
En kapitel 13-konkurs, kallad en rekonstruktionskonkurs, är utformad för dem med en regelbunden inkomst att skapa en plan för att återbetala hela eller delar av sina skulder i omgångar. Det fungerar bra om du ligger så långt efter på dina bolånebetalningar att du kan stå inför utmätning eller vräkning. Med denna typ av konkurs behöver du i allmänhet inte sälja av din fastighet för att betala dina långivare, utan istället arbeta för att betala av dina skulder genom en domstolsgodkänd konsoliderad återbetalningsplan som löper under en viss tidsperiod, vanligtvis tre till fem år. I slutet av denna period betalas eventuella återstående obetalda skulder ut.
För både kapitel 7 och kapitel 13-konkurser måste du gå till domstol och få en domare att skriva under på olika aspekter av ditt fall. Just nu är många federala domstolar fortfarande öppna under coronavirus-pandemin, men de flesta håller inte personliga utfrågningar och domstolshus är stängda för allmänheten. Istället pågår förfaranden på distans när det är möjligt, även om vissa fall har skjutits upp.
Trots att de flesta ansöker om konkurs för att de inte kan betala sina skulder, är processen inte gratis för många. De flesta konsumenter kommer att behöva betala ansökningsavgifter och många anlitar en advokat för att hjälpa dem genom ansökningsprocessen (även om det inte är nödvändigt).
Kapitel 7 och kapitel 13 ärenden kostar vanligtvis mellan $300 och $350 för anmälningsavgifter, enligt National Bankruptcy Forum. Du kanske kan betala anmälningsavgifterna i omgångar; de flesta domstolar tillåter det om du kan visa att det skulle vara en ekonomisk svårighet att betala allt på en gång.
Om du anlitar en advokat är det en extra kostnad. För ett kapitel 7 kan du förvänta dig att spendera mellan $1 500 och $2 000 i juridiska avgifter, beroende på komplexiteten i ditt fall, säger Tadross. Dessa avgifter måste betalas innan kapitel 7 lämnas in till domstol för att undvika problem med att din advokat blir en annan borgenär.
För kapitel 13 är det lite dyrare, vanligtvis runt $2 500 till $3 500 för fallet. Det beror på att många kapitel 13-konkurser kan ta upp till fem år att lösa, och advokaten kommer att behöva fortsätta att hantera ditt fall. Men i dessa fall kan du vanligtvis betala advokatarvoden över tiden.
Om du bestämmer dig för att gå vidare med processen kan du be vänner och familj om rekommendationer eller kontakta dina lokala advokatsamfund. Innan du anställer någon, dock kolla in deras betyg och information i den juridiska katalogen Martindale och se till att du har en konversation med advokaten som kommer att hantera ditt ärende för att säkerställa att du är bekväm med deras tillvägagångssätt.
Det finns en gräns för hur ofta du kan ansöka om konkurs, och det är därför Tadross rekommenderar sina kunder att tänka mycket noga på det innan de går den vägen. Faran med att hoppa in i en konkurs med huvudet först just nu är att du kan hamna på mer skulder under de närmaste månaderna. Om det händer, och du redan har ansökt, kommer du inte att ha många alternativ för att radera din nya skuld.
Om du lämnar in en kapitel 7-konkurs och får en utskrivning av din skuld, kan du inte ansöka igen på åtta år. Om du ansöker om kapitel 13, måste du vänta sex år innan du kan ansöka om en kapitel 7-konkurs. Om du vill ansöka om kapitel 13 i konkurs igen är väntetiden två år.
Det är viktigt att tänka på timingen. Kommer du att se någon nytta nu? Till exempel, om du är på väg att förlora ditt hem eller om din bil kommer att återtas, kan det hjälpa att ansöka om ett kapitel 13 och stoppa den omedelbara utestängningen. Flera stater och städer har stoppat utmätningar och de med federalt stödda bolån är skyddade för närvarande, men många husägare som inte omfattas av dessa åtgärder.
Om du precis blivit av med jobbet eller blivit uppsagd på grund av coronaviruset, men förväntar dig att bli återanställd när verksamheten återupptas, kan det vara bäst att vänta, säger John Rao, en advokat och konkursexpert vid National Consumer Law Center.
Det kan tyckas som världens undergång om du har förlorat ditt jobb och inte kan betala dina räkningar, men mycket kan hända mellan nu och när livet börjar återgå till det normala. Om du till exempel inte har en bra sjukförsäkring, föreställ dig vad som skulle hända om du behövde läggas in på sjukhus med Covid-19. Du kan titta på tiotusentals ytterligare medicinska skulder.
Men om du redan har ansökt om konkursskydd kanske du inte har så många alternativ. "Nu har du det verkligen sämre eftersom du inte kan ansöka igen, och du har inget sätt att hantera den skulden", säger Rao.
Om du inte längre har råd att betala dina räkningar och du inte har kunnat förhandla fram bättre villkor med din långivare, kan det vara dags att överväga en konkurs. Slå dig inte upp för mycket, säger Rao.
Ansökan om konkurs ses ofta som detta erkännande att "jag är ett misslyckande", men så brukar det inte vara, säger han. Och även om det är ett steg som de flesta inte vill ta, kan konkurs ge mycket lättnad om det görs rätt.
"Det ger verkligen den där nystarten," säger Tadross och tillägger att när din Chapter 7-konkurs väl har godkänts, eller du får ansvarsfrihet i ditt Chapter 13-fall, är du helt skuldfri.
Kapitel 13-konkurser kan stanna på din kreditupplysning i tre år, medan kapitel 7-fall försvinner efter 10 år. Men det hindrar dig inte från att bli godkänd för kredit.
Tvärtom, säger Tadross, och tillägger att han vanligtvis ger kunderna råd att de sannolikt kommer att få dussin förgodkända kreditkortserbjudanden inom en vecka efter att de har slutfört sin konkurs. Varför? Eftersom borgenärerna vet att du är skuldfri och att du inte kommer att kunna ansöka om en ny konkurs på flera år.
Skuld kan kännas som en albatross runt halsen, säger Tadross, men du ska inte känna dig förnedrad över att du vidtar åtgärder för att rätta till det genom konkurs. "Du gör bara arrangemang för att hinna med vad du är skyldig - det är inte världens undergång", tillägger han.
Kolla in: De bästa kreditkorten av 202 1 kan tjäna dig över 1 000 USD på 5 år
Missa inte: Så här skyddar du din kredit under coronaviruspandemin om du kämpar för att betala räkningar
