Låt oss säga att du arbetar och sparar till pension och att du har ett val mellan en traditionell IRA eller 401(k) eller en Roth-version av samma typ av konto. Hur väljer du?

Som du kan föreställa dig är skatter den primära faktorn att överväga. Det beror på att sättet du sätter in pengar på dessa konton och sedan tar ut dem är väldigt olika:

• Traditionella pensionskonton finansieras med pengar före skatt, vilket innebär att de kommer direkt ur din lönecheck innan du betalar någon skatt på den. Det minskar din skattepliktiga inkomst och ger dig i princip ett skattelättnad för samma år. Den skattelättnaden kommer dock med strängar. När det är dags att börja ta ut pengar från dessa konton måste du betala skatt för varje dollar du tar ut.
• Roth-konton, å andra sidan finansieras med pengar som du redan har betalat skatt på. Så att bidra till en Roth minskar inte dina skatter idag. Kvalificerade distributioner är dock skattefria. (I allmänhet är en utdelning kvalificerad om den tas minst fem år efter året för ditt första Roth-bidrag och efter att du har uppnått 59½ års ålder.)

Arbetande individer som uppfyller IRS inkomstbegränsningar kan bidra till en Roth IRA eller göra bidrag före skatt till en traditionell IRA. Och i allt högre grad tillåter pensionsplaner som 401(k)s särskilda Roth-bidrag utöver bidrag före skatt. Så fler människor kommer att ha valet att göra - Roth eller traditionell? Här är några av faktorerna som kan vägleda deras beslut.

Fråga dig själv:Kommer dina skattesatser att bli högre nu eller senare?

Det viktigaste du bör tänka på är om din marginalskatt kommer att vara högre eller lägre under pensioneringen. Om du tror att din skattesats kommer att bli högre är det vettigt att betala skatt nu med Roth-bidrag. Om din skattesats sannolikt kommer att vara lägre vid pensionering, kan du använda metoden före skatt för att skjuta upp skatten istället. De nyligen sänkta federala skattesatserna är planerade att återgå till nivåerna före 2018 efter 2025, vilket kan göra Roth-bidrag mer attraktiva idag.

Naturligtvis är skattesatser svåra att förutse, på grund av lagändringar samt osäkerhet kring dina framtida inkomstnivåer.

När en Roth kan vara rätt för dig

Här är tre situationer där en Roth förmodligen är mest vettig:

1. Du är för närvarande i en lägre skatteklass, men du förväntar dig att det kommer att ändras.

Låt oss säga att du är en ung proffs som bara är några befordran från en högre skatteklass. Att bidra till en Roth IRA eller Roth 401(k) innebär att du betalar den relativt låga skattesatsen på skattepliktig inkomst nu. När du har gått i pension betalar du ingen skatt på kvalificerade utdelningar från planen.

2. Du är nära pensioneringen och är oroad över RMD.

Om du har varit en disciplinerad sparare och har bidragit med en bra procentandel av din inkomst till konton före skatt i många år, så måste du så småningom betala pipan. I allmänhet, från och med det år du når 70½ års ålder, måste du börja ta erforderliga minimiutdelningar (RMD) från traditionella IRA (och från 401(k)s, inklusive Roth 401(k)s, när du är pensionerad) även om du kanske inte behöver all den inkomsten för att leva bekvämt.

RMDs kan stöta dig till en högre skatteklass. Kvalificerade utdelningar från en Roth 401(k) eller Roth IRA skulle å andra sidan inte skapa beskattningsbar inkomst eller öka din skattesats. Därför kan ett Roth-bidrag vara att föredra för att begränsa RMD-inkomsten som beskattas med en högre skattesats.

3. Du är en fantastisk sparare.

Anta att du kan bidra med det maximala beloppet till en pensionsplan ($18 500 för 2018 eller $24 500 om du är över 50), även om du inte får en skattelättnad. I det här fallet gör Roth-kontot dig effektivt att spara mer på ett skattefördelaktigt sätt. Att spara det maximala beloppet resulterar i slutändan i fler pensionstillgångar efter skatt för Roth-kontots saldo än ett bidrag före skatt.

När traditionell kan vara rätt väg att gå

Även om en Roth är ett bra val för ett brett spektrum av människor, är det inte bäst för alla. Här är två exempel där bidrag före skatt, som en traditionell 401(k) eller en traditionell IRA, kan vara en bättre strategi:

1. Du är inne på dina toppår.

När du går i pension kan du eliminera utgifter, såsom betalningar för bolån eller collegekostnader. Och om inte, försvinner fortfarande källskatter och pensionsavgifter. Som ett resultat kommer din inkomst från socialförsäkringen och det belopp du behöver dra från pensionskonton sannolikt att vara mindre än vad du tjänar idag. Så din federala skatteklass kan vara lägre i pension. Din statliga skattesats kan också minska, till exempel om du flyttar till en inkomstskattefri stat.

I det här fallet kan det vara mer meningsfullt att ta skatteförmånen nu med ett bidrag före skatt än Roth-bidraget. Du sänker din nuvarande skattepliktiga inkomst nu samtidigt som du betalar en högre skattesats och gör sedan uttag till en potentiellt lägre skattesats senare i pensioneringen.

2. Du kämpar för att spara.

Före skatt-metoden kan göra det möjligt för dig att få din arbetsgivares fulla 401(k)-matchning med mindre inverkan på din hemlön. Detta beror på att den skattepliktiga inkomsten minskas med ditt bidragsbelopp.

Några exempel att överväga

Profil Exempel* Sannolika fördelar från Ung person i en låg skatteklass som sannolikt kommer att hamna i en högre marginal senare Tjänar $50 000; 12 % skatteklass (enkel). Nästa högre intervall är 22%. Roth Någon som redan har stora saldon före skatt och vill minimera RMDs i pension tjänar $160 000; 22% skatteklass (gift). Närmar sig pensionering med ett saldo på 3,2 miljoner USD 401(k). RMD (cirka 171 000 USD vid 80 års ålder) plus social trygghet är mer än utgiftsbehov, och kan stöta hushållet i 24 % skatteklass. 24% skatteklass idag (enkel), med osäkra utsikter för framtida skattesats. Kan bekvämt spara $18 500 i en 401(k). Sparande efter skatt är i praktiken 4 440 USD högre per år med bidrag från Roth. nära botten av 32% skatteklass (gift). Nästa lägre skatteklass är 24%. Pretax Någon med snävt kassaflöde som vill att företagets 401(k) matchar samtidigt som lönen maximeras. Tjänar $30 000; 12 % skatteklass (enkel). Bidrar med 6 % till 401(k) för att få full företagsmatchning. Besparingar före skatt ger 216 USD/år mer nettolön. Pretax

* Klammer är för federala skatter, baserade på priser från 1 januari 2018. Även om priserna är planerade att återgå till nivåer före 2018 efter 2025, visas inte dessa priser i den här tabellen. Med inkomst avses bruttoförtjänst; nuvarande intervall återspeglar standardavdraget och potentiella pensionsavgifter. Statliga skatter beaktas inte i exemplen. Gift status återspeglar gemensam ansökan.

Sista tipset:The Tie Goes to the Roth

Om du fortfarande är osäker på vad du ska göra i din situation, bör tie-breaker ofta vara till Roth-kontots fördel eftersom:

• Roth-konton är generellt sett bättre för arvingar, eftersom tillgångar kan fortsätta att växa skattefritt.
• Om du är som många människor och har fler tillgångar på konton före skatt än på Roth-konton, ökar diversifieringen genom att lägga till dina Roth-tillgångar. Det skyddar mot risken för ändringar i skattelagstiftningen eller betydande förändringar i personliga förhållanden.
• Roth IRA bidrag (men inte nödvändigtvis vinsterna) kan alltid tas ut när som helst eller vilken ålder som helst utan skatt eller straffavgift. Men var försiktig – det är inte lika flexibelt för Roth 401(k)-tillgångar, eller tillgångar som konverterats från en traditionell IRA till en Roth IRA.

Även om du borde ägna mer energi åt att se till att du sparar tillräckligt, kan ett genomtänkt beslut mellan Roth och bidrag före skatt hjälpa dig att dra full nytta av dessa besparingar.