Även om vi ofta hör att traditionella pensioner nästan är utrotade, finns det fortfarande arbetsgivare, stora som små, som inkluderar dem som en del av sina förmånspaket för anställda.
Det är en tröstande sak för de lyckliga människorna, att veta att de har den garanterade inkomsten som väntar vid pensionering. Men det kan också vara källan till viss ångest när det är dags att bestämma sig för hur pensionsutbetalningen ska hanteras. När allt kommer omkring är det ett av de viktigaste besluten de kommer att fatta angående sin ekonomiska framtid.
De flesta arbetsgivare erbjuder åtminstone några alternativ för att ta pengarna - och vissa har en hel meny att välja mellan. Varje person måste hitta rätt passform för sig själv och sin familj - men också basera sitt val på ett antal okända saker. Dessa okända inkluderar hur länge de kommer att leva, hur länge deras make kommer att leva, hur mycket räntor och inflation kan stiga, hur tillförlitlig planen verkligen är och hur mycket de skulle kunna tjäna om de tog en engångsbetalning och investerade den på egen hand.
Beslutsfattandet är naturligtvis lite lättare om du redan har en omfattande pensionsplan på plats och vet vad dina andra inkomstströmmar kommer att vara samt dina ekonomiska behov och mål. En finansiell rådgivare kan hjälpa dig att gå igenom alternativen inom ramen för din plan – inklusive skattekonsekvenserna och vad ditt val kan betyda för ditt arv. Till exempel:
Med det här alternativet kan du välja att ta ut hela din pension utan efterlevandeförmåner (alias alternativ för pensionsmaximering). Du kommer att få det maximala beloppet varje månad så länge du lever, men när du dör upphör betalningarna. Din make (som skulle behöva ge skriftligt samtycke till detta val) kommer inte att få en check.
Det här alternativet är önskvärt för någon som antingen inte är gift eller förväntar sig lång livslängd. Pensionsmaximeringsalternativet ger dig flexibiliteten att köpa en livförsäkring för pensionsinnehavaren som kan ge en likvärdig inkomstström till den efterlevande maken, utan att offra eventuella levnadskostnadsjusteringar på din förmån. (Se till att du kan få en försäkring, baserad på din ålder och hälsa, som har rimliga premier och en bra utbetalning.) Sedan, om du som pensionsägare överlever din make, kan du lösa in försäkringen och fortfarande ha din fulla pension betalning.
För att se hur den livförsäkringsidéen skulle kunna fungera, överväg exemplet med ett par, båda 62 år gamla:
Ett annat alternativ, som kommer med något reducerade förmåner, garanterar att betalningar – till dig eller till din förmånstagare, vem som än lever längre – håller under en viss tidsperiod. Du kan använda detta som en skydd mot din förtida död. Med det här alternativet reduceras din förmån och betalas ut under en viss tidsperiod – till exempel 10 år – och om du dör inom den tidsperioden får din förmånstagare förmåner för den tid som återstår av den perioden.
Om det till exempel var en 10-årsperiod och du levde nio år, skulle din förmånstagare få utbetalningar för nästa år, och sedan skulle utbetalningarna upphöra. Nackdelen är att om din make råkar dö först, förblir dina pensionsbetalningar reducerade, de går inte upp igen.
Alternativet gemensamma och efterlevande kommer vanligtvis med en större minskning av förmånerna. Med det här alternativet kan din efterlevande make fortsätta att få checkar under hela sin livstid. De checkar pensionären får (och som den efterlevande maken kommer att fortsätta att få resten av livet) kan vara 50 % eller 75 % av den ursprungliga förmånen.
Om din make dör först, kommer din ersättning inte att höjas; du kan vanligtvis inte byta till ett annat utbetalningsalternativ vid den tidpunkten. Vanligtvis är livstids gemensamma betalningar endast för en make. Vissa planer kan tillåta dig att byta förmånstagare, men det är ganska sällsynt.
Om du bestämmer dig för ett hybridalternativ kan du ha både garanterad inkomst och pengar att investera. Du skulle ta en avsevärd minskning av dina månatliga pensionsbetalningar för att få en partiell engångsbetalning.
Om du är orolig för att inflationen urholkar dina checkar och tror att du skulle kunna göra bättre ifrån dig genom att investera de pengarna i din 401(k), uppskjutna kompensationsplan, IRA eller 403(b), kan det här alternativet i mitten av vägen vara för du. Du kanske vill undvika det om du tror att du kommer att bli frestad att spendera engångsbeloppet.
Om du väljer en engångsbetalning får du alla dina pensionspengar på en gång och du kan använda dem som du vill. Du kan betala av skulder, hantera din skatteklass genom dina pensionsår, göra de saker du vill göra medan du kan och/eller skapa ett arv för dina nära och kära. Detta alternativ ger dig fullständig kontroll. För vissa är detta en bra sak. För andra kan det vara en katastrof - särskilt om de har liten självdisciplin eller få andra garanterade inkomstkällor.
Liksom många pensionsplaneringsfrågor är beslutet om hur man ska hantera pensionsutbetalningar specifikt för varje anställds behov. Det som fungerar för arbetskamraten i skåpet bredvid dig kanske inte är rätt för dig.
Prata med din ekonomiska rådgivare om de alternativ som finns inom din plan och se till att pensionen du arbetat så hårt för fungerar lika hårt för dig.
Framträdanden i Kiplinger erhölls genom ett PR-program. Krönikören fick hjälp av ett PR-företag för att förbereda detta stycke för inlämning till Kiplinger.com. Kiplinger kompenserades inte på något sätt.
Kim Franke-Folstad bidrog till den här artikeln.
