Om du har sparat pengar i din 401(k)-plan, kanske du letar efter sätt att få ut pengarna när en ekonomisk svårighet inträffar eller när du byter jobb. Men om du inte är i pension ännu kan det vara ett mycket kostsamt misstag att ta ut din 401(k) på grund av inkomstskatter och påföljder. Att känna till reglerna kan hjälpa dig att avgöra om du kan ta ut pengar och i så fall hur mycket det kommer att kosta dig i skatt.

När du kan ta ut pengar

Vanligtvis får du bara ta ut din 401(k)-plan under begränsade omständigheter. Dessa inkluderar efter att du har lämnat ditt jobb, blivit permanent handikappad, fyllt 59 1/2 år eller, om din plan tillåter det, upplevt vissa ekonomiska svårigheter. Om du inte uppfyller dessa kriterier får du vanligtvis inte ens ta ut pengar från din 401(k). Om du till exempel är under 59 1/2 och fortfarande arbetar för din arbetsgivare, kan du inte bara bestämma dig för att ta ut pengarna för att du skulle vilja köpa en större TV.

Inkomstskattekonsekvenser

När du tar ut din 401(k)-plan, räknas utdelningsbeloppet som skattepliktig inkomst och din arbetsgivare håller inne 20 procent av utdelningsbeloppet för federala inkomstskatter, men dina skatter kan vara högre eller lägre beroende på din marginalskatt Betygsätta. Dessutom, om du är under 59 1/2 år vid tidpunkten för utdelningen, är du också skyldig ytterligare 10 procent i skattestraff eftersom du gör en befrielse från tidigt uttag. Om du till exempel hamnar i skatteklassen på 22 procent kan du betala 32 procent – ​​nästan 1 USD av varje uttag av 3 USD – till den federala regeringen.

Tidiga uttagsstraffundantag

Du kan undvika skattestraffet för tidigt uttag, men inte de vanliga inkomstskatterna, om du uppfyller kriterierna för ett undantag för en tidig 401(k)-fördelning. Om du tar en svårighetsfördelning enligt definitionen i din plan, betyder det inte att du är befriad från påföljden om du inte uppfyller något av de specifika undantagen. Undantagen inkluderar att drabbas av en permanent funktionsnedsättning, lämna ditt jobb efter att du fyllt 55 år, göra en utdelning enligt ett kvalificerat inrikesförhållande, betala för sjukvårdskostnader som skulle kvalificera för avdraget för sjukvårdskostnader eller för att IRS har tagit ut planen.

Överrullningsalternativ

Om du tar ut din 401(k)-plan för att du lämnar ditt jobb och inte behöver pengarna, överväg att rulla in pengarna till en annan kvalificerad pensionsplan istället. Pengar som rullas över beskattas inte eller drabbas inte av straffskatten på 10 procent för tidigt uttag. Istället fortsätter det att växa skattefritt på det nya kontot tills du tar ut det i pension. Till exempel kan du kanske rulla in din gamla 401(k) i 401(k)-planen på ditt nya företag. Eller, om det nya företaget inte har en 401(k) plan eller inte accepterar rollovers, kan du rulla in pengarna till en traditionell IRA istället som du kan skapa själv.