Trots alla reklamfilmer du ser om vikten av att arbeta med en finansiell planerare, fortsätter de flesta amerikaner att hantera sina pengar helt själva. Och sanningen är att för många människor kan gör-det-själv fungera bra – tills de närmar sig pension, det vill säga, och behöver specialiserad hjälp från en professionell.
Det finns dock vissa yrken som kan (och borde) dra nytta av att få råd förr snarare än senare. Proffsidrottare och kändisar behöver förstås hjälp så fort de gör det stort. Men jag tänker också på välbetalda och upptagna proffs, som läkare, advokater och piloter.
Om du är pilot kan det vara ovanligt för dig att se dig själv grupperad med de andra yrkena. Men som finansiell rådgivare vars kontor ligger nära Chicagos O'Hare Airport, har jag lärt mig att du kan ha flera av samma problem att hantera, tillsammans med andra problem som är unika för att du är pilot. Och ändå, många piloter är bara vingarna det när det kommer till deras ekonomi.
Här är varför det kan vara en dålig idé:
Konkurser, räddningsaktioner, fusioner och förvärv är vanliga i denna konkurrensutsatta verksamhet och kan påverka din anställning och dina förmåner. Så kan externa ekonomiska faktorer, som börsens fall under 2008, och oväntade händelser, som terroristattackerna 9/11 och covid-19-pandemin.
Förra året berättade Boeings dåvarande vd Dennis Muilenburg för CNBC att en växande pilotbrist var en av de största utmaningarna som flygbranschen står inför. I år, när covid-19 orsakade en brant nedgång i konsumenternas efterfrågan, erbjöds piloter lång- och korttidspaket för frivillig ledighet och förtidspension. Eftersom jobbet kan vara så oförutsägbart är förberedelser ett måste. Att ha en finansiell plan på plats och en rådgivare som kan tala om alternativen för dig kan hjälpa dig att eliminera knäskärpa beslut.
Många piloter går i pension före 65 års ålder. Precis som med andra yrken är många redo att koppla av eller prova något nytt. Men även om du fortsätter att arbeta går inte varje pilot i pension med hinkar med pengar. Om du fick en sen start på att spara och investera - kanske för att du tjänstgjorde i militären i flera år, hade en stor mängd studieskulder eller inte började tjäna den där större lönechecken förrän senare i din karriär - kanske du inte har alternativet att jobba längre för att få din ekonomi till den nivå du skulle vilja.
En ekonomisk plan kan hjälpa dig att ta reda på var du är, var du behöver vara och hur du kan spela ikapp för att fylla en potentiell lucka i din pensionsinkomst.
Om ditt flygmansläkarintyg visar ett diskvalificerande medicinskt tillstånd, kan du förlora ditt jobb tillfälligt eller permanent, och även förlora några viktiga förmåner för dig och din familj. Ett karriärbyte i medelåldern eller tidigare kan resultera i en lägre inkomst. Beroende på diskvalificeringsvillkoret kan det vara svårt att gå vidare till ett annat yrke. En reservplan - inklusive en nödfond, tillgångar som kan utnyttjas utan straff vid behov och en försäkringsstrategi - är ett måste.
Som du säkert vet erbjuder de flesta flygbolag inte pensioner längre, men många erbjuder generösa 401(k)-planer, särskilt jämfört med företag i andra branscher. En kunnig finansiell rådgivare kan hjälpa dig att hantera din 401(k) inom områdena att välja traditionella eller Roth, välja fonder och vid 59½ års ålder utföra en in-service rollover till en IRA eller Roth IRA, även om du fortfarande är på jobbet vid den tiden.
Seniorpiloter på de stora flygbolagen kan tjäna mer än 300 000 USD per år, men det kan ta ett tag att komma till den nivån. Om du är en pilot som går över från militären, eller från andra jobb, kan det vara frestande att spendera innan de stora pengarna kommer in, med förväntningen att du kommer att kunna betala av skulder när din lön ökar. En finansiell plan kan hjälpa dig att göra dina prioriteringar, spendera rimligt och släppa din skuld innan du går i pension.
Ja, en gör-det-själv-pensionering är genomförbar, men det tar tid att undersöka de produkter och strategier som finns tillgängliga och att följa transaktionerna. Jag skulle kunna lära mig att flyga, men jag kommer aldrig att bli en så bra pilot som du. Detsamma gäller för piloter som vill vara sin egen finansiella rådgivare. Du vet helt enkelt inte vad du inte vet. Det gör ingen av oss. Du skulle inte gå till domstol utan en advokat, och du borde inte heller planera din pension utan kloka ekonomiska råd. När du arbetar med en erfaren finansiell rådgivare kan du vara så praktisk eller praktisk som du vill. Du kan ställa in bekväma mötestider (antingen personligen, via telefon eller via video). Genom att välja en finansiell rådgivare som hålls till förtroendestandarden kan du vara säker på att någon ser till ditt bästa i goda och dåliga tider när de ger dig investeringsrådgivning.
Mitt råd:Det spelar ingen roll om du är 30 eller 40 eller 50. Om du är pilot, när det kommer till dina pengar, bör du tänka som om du är 60 och pensionen är bara ett kort steg bort. . Att sammanställa en ekonomisk plan nu hjälper dig att hålla kursen och komma i tid.
Kim Franke-Folstad bidrog till den här artikeln.
Uppträdanden på Kiplinger.com erhölls genom ett betalt PR-program.
Investeringsrådgivningstjänster som endast erbjuds av vederbörligen registrerade personer genom AE Wealth Management, LLC (AEWM). AEWM och Scott Tucker Solutions Inc. är inte närstående företag. Att investera innebär risk, inklusive potentiell förlust av kapitalbelopp. Varken företaget eller dess agenter eller representanter får ge skatte- eller juridisk rådgivning. Individer bör rådgöra med en kvalificerad professionell för vägledning innan de fattar några köpbeslut. Scott Tucker Solution, Inc är inte anslutet till den amerikanska regeringen eller någon statlig myndighet. 640551 — 20/6
