Du vet hur hårt du har arbetat och de uppoffringar som har gjorts för att uppnå dina mål. För att skydda det du har arbetat för och försörja de viktigaste personerna i ditt liv, kan du bli rådet att lägga några eller alla dina tillgångar i ett förtroende.

När du väl har bestämt dig för att finansiera en trust som en del av din successionsplanering måste du bestämma vem som bäst kan genomföra dina planer. "Vem väljer jag som min förvaltare eller förvaltare?" blir en kritisk planeringsfråga.

Ska min förvaltare vara min make eller barn?

Bara du känner till dina familjemedlemmars styrkor och svagheter, vilket ger dig den bästa positionen för att bestämma om din make eller ditt barn kan uppskatta en förvaltares

ansvar.

Att vara förvaltare skapar många skyldigheter enligt statlig lag. Dessa inkluderar, men är inte begränsade till, opartiskhet mellan nuvarande och framtida förmånstagares intressen, korrekt redovisning till alla förmånstagare och försiktig investering av förvaltningsmedel. Förvaltare möter också ett förbud mot självhandel.

Frågor att överväga:

• Kan din förvaltare skilja sina personliga känslor och intressen från förmånstagarnas och alltid utöva gott omdöme?
• Kommer alla parter att behandlas opartiskt om dina barn inte är din makes barn?
• Har din förvaltare förmåga att analysera investeringar?
• Kommer det att finnas en frestelse för din förvaltare att ta risker och hoppas på en rejäl avkastning på de andra förmånstagarnas bekostnad?
• Vad händer om din make gifter sig igen?
• Kommer ett barn som är förvaltare att kunna utöva gott omdöme när ett syskon är en förmånstagare, eller kommer det att utvecklas spänningar mellan dem?
• Kan dina svärsöner och svärdöttrar och deras barn arbeta fredligt tillsammans?
• Kommer ett barn som balanserar sin familj och sin karriär att ha tillräckligt med tid att ägna sig åt att fungera som förvaltare?

Ska min förvaltare vara min advokat, revisor eller annan betrodd rådgivare?

Advokater, revisorer och finansiella rådgivare har ofta en speciell och pålitlig relation med sina klienter. När man letar efter en person som förstår en kunds finansiella och personliga mål och den person som är mest kapabel att genomföra fastighets- eller andra ekonomiska planer, ser många inte längre än dessa pålitliga proffs. Men bara för att en advokat, revisor eller annan rådgivare kanske förstår din verksamhets natur eller dina ekonomiska mål, kanske han eller hon inte helt förstår omfattningen av förtroendeplikt eller inneboende risker och ansvar för att vara en förvaltare.

Frågor att överväga:

• Förstår din professionella rådgivare dynamiken i din familj?
• Vilken erfarenhet har han eller hon som förvaltare?
• Kan han eller hon skilja sina personliga ekonomiska intressen från andra kunders?
• Om det finns ett pliktbrott som resulterar i en betydande ekonomisk förlust för trusten, kommer dina förmånstagare att vara villiga att lita på förvaltarens förmåga att personligen tillgodose en bedömning om täckning av yrkesmässig felbehandling inte kommer att göra trusten hel?

Ska min förvaltare vara en bank eller ett trustföretag?

Banker och trustbolag tillhandahåller professionella förtroendetjänster och kan agera självständigt. Företagsförvaltare har rutiner och system för att förvalta egendom och investera medel på ett rättvist och konsekvent sätt. Att välja en professionell förtroendeman kan minska konflikter mellan familjemedlemmar samtidigt som det ger erfaren och professionell investerings- och administrativ ledning. Alla förtroendemän håller en mycket hög standard, och detta är mer sant för företagsförtroendemän eftersom vi är i branschen för att tillhandahålla förtroendetjänster.

Frågor att överväga:

• Hur mycket av förvaltningstillgångarna kommer att spenderas på avgifter och vara otillgängliga för mina förmånstagare?
• Bör ökad investeringsavkastning ge värde för de avgifter som tas ut?
• Kommer banken eller fondbolaget att förstå min familj eller deras behov?
• Vad kan jag förvänta mig av att administratören fattar beslut som direkt påverkar min familj eller förverkligar målen med mitt förtroende?

Vilka är fördelarna med att välja mer än en förvaltare?

Du kanske tycker att det är bäst att svara på några av dessa frågor genom att välja en eller flera personer som ska fungera som förvaltare tillsammans med en företagsförvaltare. Det kan vara bra att ha mer än en förvaltare för att balansera journalföring, investeringar och andra förvaltaruppgifter.

Ett korrekt utarbetat förtroendeavtal kan uttryckligen beskriva de olika förvaltarnas skyldigheter, såsom bibehållande av specifika investeringar, delegering av särskilda uppgifter eller avsättning av en förvaltare. En enskild medförvaltare kan ha en särskild förståelse för en förmånstagares behov och hjälpa andra förvaltare och/eller företagsförvaltare att fatta diskretionära beslut.

Att välja en förvaltare är ett beslut som bör vara välmotiverat, men det behöver inte vara svårt. Du är i den bästa positionen för att förstå ansvaret för att förvalta den rikedom som du har arbetat hårt för att uppnå och bevara under din livstid. Du är också bäst på att förstå behoven och förmågorna hos dina närmaste. Det är värt att tänka på den eller de personer som, när de arbetar tillsammans, har kunskapen, erfarenheten och medkänslan för att bäst forma ditt arv.