Om du har sparat mycket pengar på en livränta har du en bra position för en ekonomiskt säker pension. När du är pensionerad, vad är det bästa sättet att få ut dina pengar från din livränta?
Alla livräntor av kontantvärdetyp, oavsett om det är fast ränta, fast indexerat eller rörligt, skjuts upp med skatt tills du tar ut pengar. Om du har ägt en livränta i många år har du förmodligen byggt upp en betydande obeskattad vinst. Det är ett bra problem att ha.
Om du betalar in och överlåter din livränta, betalar du inkomstskatt på vinsten på ett år, och det kan stöta dig i en högre skatteklass. Genom att ta ut dina pengar gradvis kan du sprida ut beskattningen av den vinsten över många år och slippa betala en högre skattesats – och dessutom få en garanterad livstidsinkomst. Det är där livränta kommer in.
"Annuitering" innebär att omvandla pengarna i en befintlig uppskjuten livränta till en garanterad inkomstström. Du överlåter pengarna i livräntan till det utfärdande försäkringsbolaget i utbyte mot garanterad framtida inkomst. Detta kallas vanligtvis en inkomstlivränta. Annuitering är oåterkallelig: Du har inte längre tillgång till dina pengar eller möjligheten att ta ut dem.
Även om du kan välja en inkomstlivränta som betalas ut under en viss period, till exempel 15 år, väljer de flesta en livränta. Detta alternativ ger dig en garanterad månatlig utbetalning så länge du lever. Varje betalning inkluderar både skattepliktig inkomst och icke-skattepliktig avkastning på kapitalbeloppet.
Även efter att försäkringsgivaren har återbetalat hela kapitalbeloppet du satte in, får du fortfarande samma inkomst. En livsvarig inkomstlivränta erbjuder alltså livslängdsförsäkring. Det skyddar dig från den ekonomiska risken att leva till en mycket hög ålder.
Om du är gift kan du välja en gemensam livsutbetalning så att en efterlevande make fortsätter att få samma inkomst efter att hans eller hennes make har avlidit. Kontantåterbetalning är också ett populärt alternativ som garanterar att din premiebetalning inte går förlorad om du (eller båda makarna) dör innan hela beloppet för ditt livräntaköp har betalats tillbaka. Om det händer kommer din namngivna förmånstagare att få mellanskillnaden.
Annuitering innebär tekniskt att du använder samma försäkringsbolag som utfärdat din befintliga livränta. Det är bra om din nuvarande försäkringsgivare erbjuder det bästa erbjudandet.
Men det gör det förmodligen inte. Livräntebranschen är mycket konkurrenskraftig och i ständig förändring.
Innan livränta, alltid få konkurrenskraftiga annuitetsofferter för att avgöra om andra försäkringsbolag kommer att betala mer inkomst. Be en livränta agent som representerar flera försäkringsbolag att handla marknaden åt dig.
Här är ett exempel, med aktuella räntor i mitten av juni 2021. Ett 70-årigt par med en livränta på 250 000 USD bestämmer sig för att omvandla den till en gemensam livränta (vilket innebär att när den ena maken dör fortsätter betalningarna under hela livets livstid annan make). Om de gör livränta med sin nuvarande försäkringsgivare får de 1 123,43 USD i månaden för livet. Men om de letar runt kan de hitta en annan försäkringsgivare som betalar 1 177,35 USD i månaden, och det är 647,04 USD mer varje år.
Om en annan försäkringsgivare erbjuder ett bättre erbjudande kan din agent ordna ett "1035-byte" till det nya försäkringsbolaget. En sådan överföring är skattefri, eftersom medlen går direkt från ett livräntebolag till ett annat.
Den nya försäkringsgivaren kommer att använda dina pengar för att skapa en engångspremie omedelbar inkomst livränta - kallad en omedelbar livränta för kort. Även om detta tekniskt sett inte betraktas som livräntepension, är det samma sak. Den enda skillnaden är att du byter företag. Du byter ut din befintliga livräntas ackumuleringsvärde mot en garanterad inkomst som börjar omedelbart.
Till skillnad från livförsäkring är livräntor inte föremål för emissionsgarantier. Så det finns bara en potentiell vägspärr för en 1035-växel. De flesta livräntor tar ut en återköpsavgift om du betalar in livräntan under återköpsperioden. Till exempel skulle en livränta med fast ränta på fem år vanligtvis ha en sjunkande överlåtelseavgift om du säger upp avtalet eller tar bort mer än det strafffria beloppet innan de fem åren är slut.
För att slippa betala den avgiften kan du vänta tills överlåtelseperioden är över för att göra ditt utbyte. Om du inte kan vänta, fråga ditt annuitetsbolag om det kommer att avstå från återköpsavgifter när du gör livränta med det. Om det kommer att göra det är det jättebra. Men du kommer inte att få fördelen av att jämföra shopping.
En kostnadsfri tjänst för jämförelse av offerter med räntor från dussintals försäkringsgivare finns på www.annuityadvantage.com eller genom att ringa 800-239-0356.
