Den fina runda summan på 1 miljon dollar har länge setts som den magiska siffran för pensionssparande. Det är ett mål som är lätt nog att komma ihåg och fokusera på, och det är tillräckligt stort för att garantera alla en bekväm pension. Visst?
Tja, kanske inte. Då igen, kanske du skulle klara dig med mycket mindre. Så hur mycket behöver du spara till pensionen? Låt oss ta en titt.
Det riktmärket på 1 miljon dollar kom från en annan era, när den förväntade livslängden var kortare och pensioner fortfarande var en sak. Finns det arbetsgivare som ens erbjuder pension längre?
Dessutom är 1 miljon dollar inte vad det brukade vara, och det kommer att vara värt ännu mindre för morgondagens pensionärer.
Mark Avallone, president för Potomac Wealth Advisors och författare till Countdown to Financial Freedom, sa till CNBC att en 67-åring skulle kunna gå i pension idag med 1 miljon dollar och få en årlig inkomst på 40 000 dollar genom att dra ut 4 % per år.
Men en 42-åring som siktar på 1 miljon dollar vid 67 års ålder kan räkna med bara 19 000 dollar per år i pension, efter att inflationen har räknats in. En 32-årig millennial som vill gå i pension vid 67 år med 1 miljon dollar skulle leva under fattigdomsnivå.
Så om råden om att spara en miljon inte längre minskar det, vad sägs om andra långvariga råd om pensionssparande?
Vi har redan berört 4 %-regeln — tanken att du måste ha tillräckligt med pengar avsatta så att du kan leva på 4 % uttag varje år.
Inflationen gör det här till en komplicerad ekvation, plus att den är baserad på föreställningen att pensionssparande bör upprätthålla dig i minst 30 år. Det är inte bra om du:
Och inte för att vara en buzzkill eller något, men den genomsnittliga medellivslängden i USA är 78,6 år.
Det är värt att notera att skaparen av 4 %-regeln, en finansiell rådgivare vid namn William Bengen, höjde sin rekommendation till 4,5 % 2006 och föreslog nyligen att 5 % kan vara säkert baserat på den nuvarande inflationsnivån.
En extra 1 % kanske inte verkar så mycket, men det kan raka hundratusentals rabatt på det belopp du behöver spara för att leva bekvämt under din pension.
Det finns också något som kallas multiplicera med 25-regeln , vilket är ungefär baksidan av 4%-regeln. Du tänker på hur mycket årsinkomst du vill ha i pension och multiplicerar sedan den med 25. Det är så mycket du bör spara.
Så om du skulle vilja leva på 60 000 dollar per år i pension, skulle du behöva ha 1,5 miljoner dollar bort. Om du kanske klarar dig med 35 000 USD per år måste du spara 875 000 USD.
Ett stort fel med både denna regel och 4 %-regeln är att de inte tar hänsyn till dina andra källor till pensionspengar, som socialförsäkring.
Dessutom ignorerar de hur ganska svårt det är för en yngre person att veta hur mycket månadsinkomst som kommer att räcka för att överleva i årtionden från nu.
Kanske är det inte konstigt att en nyligen genomförd undersökning visade att även om den överväldigande majoriteten av millennials sparar, valde 40 % fortfarande pengar som sin största källa till stress.
Dessutom sa bara ungefär en tredjedel (35 %) av millennials att de sparar utöver arbetsgivarens pensionsplaner, som 401(k)s.
Det krävs mer än så för att nå 1 miljon dollar eller mer, om det är målet. Men de flesta av oss är långt borta.
En studie från 2016 från Economic Policy Institute fann att det genomsnittliga hushållet i USA hade mindre än $96 000 i pensionssparande. Familjer nära pensionering – i slutet av 50-talet och början av 60-talet – fick bort cirka 164 000 USD.
Och det är genomsnittet. Government Accountability Office säger att hälften av de amerikanska hushållen 55 år och äldre har inget pensionssparande . Ingenting. Noll. Nada.
Så kanske är det här det bästa svaret på "Hur mycket ska jag spara till pensionen?" fråga:SPARA NÅGOT.
Spara allt du kan, investera pengarna så att det växer och låt dig inte sluta med ett gåsägg istället för ett boägg. Det finns massor av gratis eller billiga resurser för att komma igång.
En bra utgångspunkt är Betterment, en automatiserad investeringsplattform som du kanske vill kolla in.
Börja spara
Och Blooom är en unik tjänst som erbjuder en oberoende robo-rådgivare som är specialiserad på att hantera 401(k) och 403(b) anställdas pensionsplaner och TSP:er (Thrift Savings Plans) för federala arbetare och medlemmar av militären. Blooom erbjuder för närvarande en gratis analys till nya användare.
Facet Wealth kan hjälpa dig att planera för din framtid genom att koppla dig till en finansiell planerare för att titta på hela din ekonomiska bild på både kort och lång sikt och ge personlig rådgivning.
Det finns inget bra standardsparmål som alla borde skjuta efter, så oroa dig inte för om 1 miljon eller 2 miljoner dollar räcker.
Och gör inget galet heller.
I undersökningen vi nämnde tidigare sa 26 % av millennials att de var så ivriga att gå i pension vid 50 års ålder att de skulle ge upp sex i ett år. Och 40 % sa att de skulle hålla sig borta från sociala medier i ett år.
(Sex, kanske - men du tror att du skulle kunna sluta titta på sociala medier?)
Nästa:Är du osäker på var du ska börja? Här är vår guide om hur du investerar i aktier.
