När du är i en ekonomisk kris – kanske behöver din bil dyra reparationer, eller så har du förlorat ett jobb och du måste betala månadens räkningar – är det prioritet att hitta ett lån så snabbt som möjligt. Personliga lån och kreditkortsförskott är två alternativ, men de har båda för- och nackdelar.

Här är en guide för att välja mellan personliga lån och kontantförskott när du försöker få pengarna att gå ihop, och några andra alternativ att överväga.

Hur fungerar ett privatlån?

Ett privatlån är en typ av avbetalningslån, vilket innebär att du lånar ett visst belopp och betalar tillbaka det i fasta månatliga betalningar under en viss tidsperiod. Privatlån är i allmänhet osäkrade, vilket innebär att de inte har säkerheter – som ett hus eller bil – som långivaren kan ta i besittning av om du inte betalar enligt överenskommelse.

De flesta långivare kommer att använda din kreditpoäng för att bestämma din behörighet och ränta, plus din skuld-till-inkomstkvot (DTI), som anger hur mycket av dina bruttoinkomster som går till skuld varje månad. Du är mer benägna att bli godkänd och få de lägsta priserna om din kreditpoäng är högre än 670 och din DTI är under 36 %. Det finns dock långivare som tillgodoser de med lägre poäng och högre DTI. Vissa använder också alternativa data som anställnings- och utbildningshistorik för att bedöma behörighet, vilket har visat sig leda till högre andel sökandes godkännande.

Från och med andra kvartalet 2019 var den genomsnittliga räntan på personliga lån 9,41 %, enligt Experian-data. Men priserna kan variera från cirka 6% till över 100% beroende på långivaren, din kredit och andra faktorer. Löptider sträcker sig vanligtvis från 24 till 60 månader, med vissa upp till 84 månader. Storleken på det privatlån du är godkänd för beror på din kreditvärdighet, men lån är vanligtvis tillgängliga i belopp från mindre än 500 USD och upp till 100 000 USD.

Hur fungerar ett kontantförskott på kreditkort?

Ett kreditkortsförskott är ett kortfristigt lån som tillhandahålls av din kreditkortsutgivare, snarare än av en traditionell långivare eller långivare online. På ditt kreditkortsutdrag hittar du din individuella kontantförskottsgräns, som sannolikt kommer att vara mindre än ditt korts kreditgräns. Du kan vanligtvis ta ut ett kontantförskott i en bankomat med ditt kreditkort, via en check som skickas till dig av emittenten eller personligen på en bank.

Även om du inte behöver gå igenom processen för att ansöka om ett personligt lån hos en ny långivare, betalar du kontantförskottsavgifter och räntor med kreditkort. Kortutgivare tar ut en initial avgift, ofta 3 % till 5 % av kontantförskottsbeloppet, och banken eller bankomaten tar vanligtvis också ut en avgift för transaktionens slut.

Dessutom är räntorna på kontantförskott ofta högre än ett korts ränta för inköp. Till exempel Chase Freedom Unlimited ^® kortavgifter 15,74 % till 24,49 % rörlig APR på köp, men en rörlig 25,74 % APR på kontantförskott. Utöver det hela kan kreditkortsutgivare börja ta ut ränta så snart du tar ut ett kontantförskott, vilket kan göra att de snabbt blir dyrt.

Hur man väljer mellan ett privatlån och ett kontantförskott

Beslutet mellan ett personligt lån och ett kontantförskott beror ofta på hur brådskande behovet är, vilken ränta du kommer att betala och hur snabbt du kan betala av lånet.

Ett privatlån är bäst när:

• Du har god kredit. De med bra eller utmärkta kreditvärden är sannolikt bättre av att välja ett personligt lån än ett kontantförskott, eftersom kontantförskottsräntorna ligger i den högre änden. Om du har solid kredit och en låg DTI kan du till och med få en lägre ränta på ett privatlån än vad du skulle få på ett kreditkort.
• Du är villig att shoppa runt. Du har en bättre chans till en låg ränta och låga avgifter om du jämför privatlåneräntor mellan flera långivare. Det innebär att prekvalificera med långivare på deras webbplatser - att få en ränteuppskattning baserad på en del grundläggande finansiell information - och kolla med lokala banker och kreditföreningar för erbjudanden. Du kan matchas med personliga låneerbjudanden genom Experian CreditMatch™.
• Du har inget kreditkort eller så vill du undvika ett kontantförskott med hög ränta. Du kommer inte att kunna få ett kreditkort kontantförskott utan att ha ett kreditkort i ditt namn. I allmänhet gör dock den höga kostnaden för ett kontantförskott det till ett alternativ som majoriteten av låntagare bör undvika om möjligt. Privatlån är ofta mer flexibla och erbjuder fler sätt att undvika höga avgifter. Du kanske kan få en ränterabatt om du redan är kund hos banken du lånar från, eller om du registrerar dig för automatiska betalningar.

Alternativt kan ett kontantförskott vara bra när:

• Du behöver pengarna omedelbart. Möjligheten att ta ut ett kontantförskott från en bankomat gör det här alternativet attraktivt om du är i svåra svårigheter och behöver pengar nu. Men avgifterna som står på spel kan göra ett kontantförskott oöverkomligt dyrt och riskera att du inte kommer att kunna betala av det i tid. Ett lika snabbt alternativ till ett kontantförskott är ett personligt lån från en onlinelångivare, av vilka några erbjuder finansiering samma dag eller nästa dag. En lokal kreditförening kanske också kan ge ett snabbt personligt lån, men du måste vanligtvis gå med i kreditföreningen som medlem först.
• Du kan betala av lånet snabbt. Om du kan betala av kontantförskottet på bara några veckor eller månader, är höga räntor mindre ett problem, och omedelbarheten av finansieringen kan vinna ut. Innan du lånar, se till att du bekvämt har råd med inte bara kontantförskottet utan även månadens andra utgifter och skuldbetalningar.

Andra alternativ för att få ett snabblån

Om varken ett personligt lån eller ett kontantförskott på kreditkort kommer att fungera för dig, finns det andra alternativ, av vilka några till och med kan kosta mindre. De inkluderar:

• 0% introduktion APR kreditkort :Det här är inte ett alternativ för omedelbara kontanter, men ett introduktionskort på 0 % APR som Chase Freedom Flex℠ kan hjälpa dig att undvika att betala ränta om du behöver täcka en nödkostnad. Om du blir godkänd ger kort med 0 % intro-APR-erbjudanden dig en viss tidsperiod – t.ex. 12, 15 eller 18 månader – under vilken tid köp inte kommer att få ränta. Se bara till att betala av saldot före slutet av den perioden, eller riskera en hög ränta. Dessutom behöver du ofta god kredit för att kvalificera dig.
• Utlåningscirklar :Ideella organisationer inklusive Mission Asset Fund driver lånecirklar, som är grupper på upp till 12 personer som lånar pengar av varandra till låg eller ingen ränta. I vissa fall rapporterar dessa organisationer betalningar till kreditbyråerna, vilket innebär att du också kan bygga upp kredit genom att betala tillbaka lånet i tid. Det kommer att kräva lite forskning för att hitta en lånecirkel som fungerar för dig, och du kanske inte är först i kön för finansiering när du väl går med.
• Program för ekonomiskt stöd :Du kan också söka efter riktad hjälp om du behöver pengar för att betala elräkningar, till exempel, eller hyra. Ring 211 för tillgång till gratis vägledning om de federala, statliga och lokala programmen du kan kvalificera dig för. Benefits.gov erbjuder också ett sökverktyg som hjälper dig att förstå vilka statliga program som kan möta dina behov.
• Låna från familj eller vänner :Om en vän eller familjemedlem är villig att hjälpa till, var inte rädd för att be om ett lån. Du kan ställa in villkor, inklusive en återbetalningstid och ränta, precis som ett traditionellt lån om det skulle få en eller båda parter att känna sig säkrare.

Undvik dock avlöningsdagslån, äganderättslån och pantbankslån. Dessa är snabba kontantalternativ som har högre räntor än kontantförskott och personliga lån, och som har potential att fånga låntagare i en skuldcykel.

Hur du bygger upp din akutfond

När du väl är i en starkare finansiell ställning, rikta din uppmärksamhet mot att bygga upp en akut kassareserv som kan hjälpa dig att undvika behovet av ett snabblån i framtiden. Den idealiska storleken på din akutfond är tre till sex månaders grundläggande utgifter, men det kan vara mer meningsfullt för dig att börja smått – med ett mål att spara 200 USD eller 500 USD, till exempel.

Du kan finansiera det här kontot med en oväntad risk, såsom en skatteåterbäring eller genom att automatiskt överföra en liten summa till kontot varje månad. Ett bra alternativ är ett onlinesparkonto som ger dig högre räntor för att spara än en vanlig bank skulle göra.