Människor tenderar att tänka på alla skulder som skapade lika. Om du är skyldig en betalning på 300 USD i slutet av månaden, vad spelar det för roll hur pengarna lånades?
Men vilken typ av skuld du ådrar dig kan påverka varje del av återbetalningsprocessen. Beroende på faktorer som ränta och lånetid kan låntagare ha väldigt olika erfarenheter av att betala tillbaka samma summa pengar.
Så hur går två populära skuldprodukter, avlöningslån och personliga lån, ihop? Här är vad du behöver veta.
Ett avlöningsdagslån är ett kortfristigt lån, även känt som checklån eller kontantförskott. De flesta avlöningsdagslån har ett litet maxbelopp, runt $500 eller mindre, och medför enorma avgifter. Enligt Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) har de flesta avlöningsdagslån en ränta på 400 %.
Mottagare av avlöningsdagslån går med på att återbetala det totala beloppet som lånats inom en kort tidsperiod, tillsammans med eventuella räntor och avgifter. De flesta avlöningsdagslån förfaller inom 30 dagar – ofta innan låntagaren är planerad att få sin nästa lönecheck. Ett avlöningsdagslån är osäkrat och har därför inga säkerheter eller tillgångar som stödjer det.
Löndagslån är utformade för dem med dålig kredit och begränsad tillgång till traditionella skuldprodukter som personliga lån och kreditkort. Det är också relativt enkelt att kvalificera sig för ett avlöningslån. Allt du behöver är att vara 18 år eller äldre och ha en giltig legitimation, ett bankkonto och anställningsbevis.
I teorin tar en låntagare ett avlöningsdagslån när de har lite ont om kontanter, och betalar tillbaka det när deras nästa lön kommer in. I verkligheten kämpar de flesta låntagare för att komma fram till det lånade beloppet före förfallodagen. De tvingas sedan rulla över lån, räntor och avgifter till ett nytt lån med en ny uppsättning avgifter.
Detta skapar en skuldcykel som är otroligt svår att fly ifrån. CFPB rapporterar att 80 % av avlöningsdagslånen förnyas flera gånger, och majoriteten av låntagarna betalar mer i avgifter och räntor än de ursprungligen lånade.
Om en låntagare misslyckas med att förnya ett lån innan det förfaller, kommer långivaren att försöka ta ut pengarna från låntagarens bankkonto. Om bankkontot inte har tillräckliga medel kommer kontoinnehavaren att debiteras övertrasseringsavgifter tills de kan sätta in mer pengar. Detta är ytterligare ett exempel på varför avlöningsdagslån kan vara så dyra.
Här är ett annat överraskande faktum om avlöningsdagslån - de rapporterar vanligtvis inte aktivitet till de tre stora kreditbyråerna, Experian, Equifax och TransUnion. Detta innebär att även om låntagare gör betalningarna i tid, kommer de inte att se en ökning av sin kreditpoäng.
Ett privatlån kan tas från en bank, kreditförening eller långivare online. De flesta privatlån är osäkrade och har inga säkerheter. Privatlån som har säkerheter bakom sig har vanligtvis lägre räntor än osäkrade privatlån.
En U.S. News-undersökning från 2018 visade att konsumenter oftast tog personliga lån för skuldkonsolidering, hemförbättringar, oväntade medicinska kostnader, bilreparationer, stora inköp, semestrar och bröllop eller andra fester.
Du kan också ta ett personligt lån för fertilitetsbehandling, läkarkostnader för husdjur, kosmetisk kirurgi och mer. Vissa långivare har specifika begränsningar för vad låntagaren kan använda pengarna till, medan andra är mer slappa.
Om du har bra kredit kan du kvalificera dig för ett privatlån med en lägre ränta än ditt kreditkort. Det är därför det populäraste skälet till att ta ett privatlån är att betala av kreditkortsskulder. Låntagare kan spara hundratals i ränta med denna strategi.
Dessa lägre räntor är också anledningen till att vissa människor använder ett personligt lån för att betala för stora utgifter istället för ett kreditkort. Om du inte har tillräckligt med pengar sparade för att betala kontant, kan stora biljettföremål som bilar, möbler och medicinska räkningar bli billigare med ett personligt lån.
Privatlånetiden är ofta mellan två till sju år. Beloppet du kan låna är vanligtvis mellan 1 000 och 50 000 USD, med räntesatser för privatlån på mellan 4 % och 36 %.
Räntorna på privatlån varierar beroende på personens kreditvärdighet, skuldsättningsgrad och andra faktorer. Godkännandet kan också bero på beloppet du ansöker om och anledningen till lånet.
Den största skillnaden mellan ett avlöningslån och ett privatlån är de grundläggande villkoren. Ett avlöningsdagslån är ett extremt kortfristigt lån som vanligtvis förfaller inom en månad, medan löptiden för ett privatlån är minst två år.
Privatlån har en mycket lägre ränta än avlöningslån, vilket kan vara användbart om du använder det som ett skuldkonsolideringslån eller för att betala för en nödsituation. Löndagslån har också ett litet maxbelopp, vanligtvis $500 eller mindre. Vissa privatlåneföretag tillåter dig att låna så mycket som 100 000 USD.
Löndagslån är mycket lättare att få tillgång till än ett privatlån. Du behöver bara gå in i en butik med avlöningslån, där du kan få lånet inom 30 minuter. Ett privatlån kan ta några dagar att behandla.
En mindre känd skillnad mellan avlöningslån och personliga lån är att endast personliga lån visas på din kreditupplysning. Om du tar ett personligt lån och gör betalningar i tid kommer din kreditpoäng att stiga. Det kommer att hjälpa dig att kvalificera dig för bättre lån och räntor i framtiden.
En viktig likhet mellan avlöningslån och personliga lån är att båda ofta är osäkrade, så det finns ingen egendom eller tillgång bakom lånet. Med andra ord, om du misslyckas med ett avlöningsdagslån eller privatlån, finns det inget som långivaren kan lägga beslag på.
Om du har valet mellan ett avlöningsdagslån och ett privatlån, kommer det senare alltid att vara det billigare alternativet. Om du försöker ansöka om ett privatlån och inte kvalificerar dig, titta på vad mer du kan göra.
Kan du anmäla dig till ett sidohustle eller be din chef om övertid? Kan du lägga några utgifter på ett kreditkort? Kan du låna pengar av din familj eller vänner? Alla dessa alternativ kommer att vara bättre – och billigare – än att ta ett avlöningslån.
