Att spara pengar för att finansiera en bekväm pension är kanske den främsta anledningen till att människor investerar. Att hitta rätt balans mellan investeringsrisk och avkastning är avgörande för en framgångsrik pensionssparstrategi.
Här är 10 förslag för att säkerställa att du fattar de bästa möjliga besluten med din pensionssparande.
Konceptet bakom "totalavkastning" är att du placerar pengar i investeringar att sikta på en genomsnittlig årlig avkastning på 10 till 20 år. Den årliga avkastningen bör motsvara eller överstiga det belopp du systematiskt vill ta ut.
Investeringarna bör delas upp mellan aktier, obligationer och kontanter. Ett vanligt sätt att skapa pensionsinkomster är att konstruera en portfölj av aktie- och obligationsindexfonder, eller arbeta med en finansiell rådgivare som gör detta. Portföljen bör utformas för att uppnå en långsiktig avkastning på cirka 7 % till 10 %.
För att den totala avkastningsportföljen ska fungera måste du omfördela kapital under dess livstid för att matcha avkastningsrisk. Det finns många strategier för att göra detta. En av de vanligaste är equity glide path-strategin, där du justerar dina tillgångar baserat på kriterierna för glidbanan du väljer.
Systematiska uttag följer ett förutbestämt uttagsbelopp. I allmänhet tar du ut 4% till 7% av dina pengar per år och ökar dina uttag årligen för att ta hänsyn till inflationen.
Pensionsinkomstfonder är en unik typ av värdepappersfond. Du placerar kapital i fonden och det förvaltas åt dig. I det här fallet fördelar förvaltarna dina pengar över en diversifierad portfölj av aktier och obligationer åt dig. Du placerar ett minimum av kapital på kontot, och fondförvaltarna gör resten och låter det växa i värde. Pensionsinkomstfonder är bra om du föredrar att någon annan ska hantera dina pengar och du har några decennier på dig att låta dem växa.
Annuiteter är en form av försäkring snarare än en investering. Deras syfte är att producera inkomster för pensionering. Konceptet är enkelt - du ger livränteleverantören en engångssumma pengar, och de lovar att ge dig ett visst inkomstbelopp vid specifika perioder. Omedelbara livräntor tenderar att börja göra utbetalningar till dig inom en månad.
Omedelbara livräntor är ett utmärkt alternativ för en individ som har tillräckligt med pengar för att gå i pension men som har en vana att spendera för mycket.
Säg att du har sparat 250 000 USD till din pension. Du kanske inte kan tjäna pengar på 25 år på egen hand. Så du placerar den i en omedelbar livränta, och företaget går med på att betala dig 1 500 USD per månad under de kommande 25 åren.
Försäkringsbolaget vet att de kan investera pengarna du ger dem och tjäna mer – vilket resulterar i mer pengar för dig och en vinst för dem. De kan betala dig $1 500 per månad om livräntan upplever en 6% årlig tillväxttakt. På så sätt kan de få din livränta att räcka i 25 år som utlovat och livräntebolaget kommer att ta sitt snitt också.
En obligation är ett lån till staten, ett företag eller en kommun. Låntagaren går med på att betala dig ränta under en viss tid och återbetala det belopp som du lånade dem (kapitalbeloppet). Ränteintäkterna (eller avkastningen) du får från en obligation eller obligationsfond kan vara en stadig källa till pensionsinkomst om du planerar deras löptider rätt.
Standard &Poor's Global Ratings, Moody's och Fitch Ratings är företag som ränteobligationer. Obligationer får kvalitetsbetyg, vilket ger dig en uppfattning om emittentens förmåga att betala avkastningen och ge tillbaka din kapital.
Det finns kortsiktiga, medellånga och långa obligationer. Obligationer har olika kurser; vissa har justerbara räntor (kallade obligationer med rörlig ränta), och andra har fast ränta.
Högavkastningsobligationer betalar högre kupongräntor men har lägre kvalitetsbetyg. Lågavkastning har högre kvalitetsbetyg eftersom de tenderar att ha lägre risker. Var och en kan användas på olika sätt i en pensionsplan.
För pensionering kan individuella obligationer användas för att bilda en obligationstrappa. Denna strategi använder förfallodatum för obligationer för att matcha dina finansiella behov vid varje given tidpunkt. Denna investeringsstruktur kallas ofta för tillgång-skuld-matchning eller tidssegmentering.
I denna strategi är avsikten att behålla obligationerna till förfall. Om du till exempel planerar att gå i pension i maj 2040 och behöver din första betalning, börjar du med att köpa en obligation på 1 000 USD som förfaller i maj 2040. Därefter köper du en som förfaller i juni, sedan augusti, och så på.
Du fortsätter att göra detta tills du har täckt varje månad att du behöver inkomst. Denna strategi fungerar bäst när du köper obligationer som inte ger avkastning men vars nominella värde är mer än du betalade.
Köp obligationer för den inkomst de producerar eller för den garanterade kapitalbeloppet du kommer att få när de förfaller – köp dem inte för att förvänta dig hög avkastning eller för att göra kapitalvinster.
Hyresfastigheter, som ibland kallas investeringsfastigheter, kan ge en stabil inkomstkälla för pensionering.
Investeringsegendom är ett företag, inte en bli-rik-snabb-affär . För dem med fastighetserfarenhet eller som vill investera tid för att göra det till ett företag, kan hyresfastigheter vara en utmärkt pensionsinvestering.
Självklart kommer det att finnas underhållskostnader och oväntade utgifter att ta hänsyn till . Innan du köper en hyresfastighet bör du beräkna alla potentiella kostnader du kan ådra dig under den förväntade tidsramen du planerar att äga fastigheten för. Du måste också ta hänsyn till vakansgraden – ingen fastighet kommer att hyras ut 100 % av tiden.
Om du är osäker på var du ska börja finns det många butiker du kan vända dig till för att få råd. Överväg att läsa böcker om fastighetsinvesteringar, prata med nuvarande husägare som hyr ut sin fastighet och gå med i en fastighetsinvesteringsklubb.
Gå inte ut och börja investera i fastigheter utan att göra ditt läxa. Det är ett riskabelt sätt att skaffa sig en inkomst, och du måste vara helt förberedd innan du investerar i fastigheter.
En rörlig livränta är inte samma typ av investering som en omedelbar livränta . I en rörlig livränta går dina pengar in i en portfölj av tillgångar som du väljer. Du deltar i vinsterna och förlusterna av dessa investeringar, men du kan lägga till garantier som kallas ryttare mot en extra avgift. Tänk på en ryttare som ett paraply – du kanske inte behöver det, men det är till för att skydda dig i värsta fall.
Åkare som ger inkomst går under många namn, inklusive ryttare med livsförmåner, garanterade uttagsförmåner, livstids minimiinkomstryttare etc. Var och en har olika formel som avgör vilken typ av garanti de tillhandahåller.
Variabla livräntor är komplexa, och många som erbjuder dem gör det inte ha ett bra grepp om vad produkten gör eller inte gör. Ryttare har avgifter och har ofta rörliga livräntor som uppgår till cirka 3 % till 4 % per år. Det betyder att för att tjäna pengar måste investeringarna tjäna tillbaka avgifterna och mer.
Tänk mycket på processen innan du bestämmer dig för e om du ska försäkra en del av din inkomst. Du bör ta reda på vilket konto du ska köpa livräntan på (en IRA eller genom att använda icke-pensionerade pengar), hur inkomsten kommer att beskattas när du använder den och vad som händer med livräntan vid din död.
Du vill alltid behålla en del av dina pensionsinvesteringar i säker backup planer. Det primära målet med en säker investering är att skydda det du har snarare än att skapa en hög nivå av nuvarande inkomst.
Alla pensionärer bör ha en akutfond. Detta konto bör inte inkluderas som en tillgång som är tillgänglig för att producera pensionsinkomster. Det finns där som ett skyddsnät eller något att vända sig till för oförutsedda utgifter som kan dyka upp i pensionen.
En sluten fond är ett investeringsbolag som erbjöd aktier i en börsintroduktion (IPO). Efter att ha samlat in pengar köper de värdepapper med dem. Bolaget erbjuder sedan aktier på marknaden för handel.
Pengar flödar inte in och ut ur fonden. Istället är slutna fonder utformade för att producera månads- eller kvartalsinkomster. Denna inkomst kan komma från räntor, utdelningar, eller i vissa fall, en återbetalning av kapitalbeloppet.
Varje fond har olika mål:Vissa äger aktier, andra äger obligationer , och andra använder något som kallas en utdelningsstrategi. Var noga med att göra din research innan du köper.
Vissa slutna fonder använder hävstång – vilket innebär att de lånar mot värdepapper i fonden för att köpa mer inkomstbringande värdepapper — och därmed kunna betala en högre avkastning. Hävstång innebär ytterligare risk. Räkna med att huvudvärdet för alla slutna fonder är volatil.
Erfarna investerare kan tycka att slutna fonder är en lämplig investering för en del av sina pensionspengar. Mindre erfarna investerare bör undvika dem eller äga dem genom att använda en portföljförvaltare som är specialiserad på slutna fonder.
Istället för att köpa enskilda aktier som ger utdelning kan du välja utdelning inkomstfond. Dessa fonder har förvaltare som äger och förvaltar utdelningsbetalande aktier åt dig. Utdelningar kan ge en stadig källa till pensionsinkomster som kan stiga varje år om företag ökar sina utdelningar.
Men i dåliga ekonomiska tider kan utdelningar också minskas eller stoppas totalt.
Många börsnoterade företag producerar vad som kallas "kvalificerad utdelning", vilket innebär att utdelningarna beskattas till en lägre skattesats än vanliga inkomster eller ränteintäkter. Av denna anledning kan det vara mest skatteeffektivt att hålla fonder eller aktier som ger kvalificerade utdelningar på icke-pensionskonton (vilket betyder inte inom en IRA, Roth IRA, 401(k), etc).
Var försiktig med utdelningsbetalande aktier eller fonder med avkastning som är högre än den genomsnittliga kursen. Hög avkastning kommer alltid med ytterligare risker. Om något ger en betydligt högre avkastning, gör det det för att kompensera dig för att du tagit ytterligare risk. Investera inte utan att förstå risken du tar.
En fastighetsinvesteringsfond, eller REIT, är som en värdepappersfond som äger fastigheter. Ett team av proffs hanterar fastigheten, samlar in hyra, betalar utgifter, tar in förvaltningsavgifter och delar ut de återstående inkomsterna till dig.
REITs kan specialisera sig på en fastighetstyp, till exempel flerbostadshus, kontor byggnader eller hotell/motell. Det finns REIT som inte är offentligt handlas, vanligtvis säljs av en mäklare eller registrerad representant som får en provision.
Börshandlade REITs, som handlas på en börs, kan köpas av alla med ett mäklarkonto.
När de används som en del av en diversifierad portfölj kan REIT vara en lämplig pensionsinvestering. På grund av skatteegenskaperna hos de inkomster som REIT genererar, kan det vara bäst att hålla denna typ av investering på ett skatteuppskjutet pensionskonto som en IRA.
Det är aldrig för tidigt att börja planera för pension, och ju tidigare du kan börja, desto bättre. Att investera i pensionskonton tidigt ger pengarna mer tid att växa och lägger mindre stress på dina investeringsbeslut senare i livet.
När någon närmar sig pensionen är det vanligt att de ändrar sin investeringsstrategi mot säkrare, inkomstfokuserade tillgångar. Mer riskfyllda tillgångar som aktier tenderar att prestera bättre över tiden, men de som är nära pensioneringen kanske inte har tid att återhämta sig från en krasch. När deras tidslinje krymper flyttar människor ofta pengar från aktier och till säkrare tillgångar som ger en stabil inkomst.
Om du är orolig för att du kommer att hamna i en högre skatteklass i pension, snarare än en lägre, då kanske du vill fokusera på Roth IRA-investeringar. Roth IRA-bidrag görs efter skatt, så du får inga skatteförmåner i förskott, men pengarna växer skattefritt och kvalificerade uttag skapar inte en skattepliktig händelse.
