Med tanke på det aktuella läget på marknaderna undrar du förmodligen om du borde göra några förändringar i din investeringsportfölj.

Kanske har du lust att sälja när aktierna faller. Eller så kanske du vill göra tvärtom:Dra fördel av stora marknadsfall genom att "köpa dipp" i väntan på att aktierna kommer att återhämta sig till rekord. Du är den typen som inte har något emot att ta lite större risker. Letar efter en bättre belöning.

Du är inte ensam. Jag pratar med människor varje dag som antingen är oroliga för framtiden eller yrar av girighet. Vissa lider av FOMO — rädslan att missa något. Många fattar snabba investeringsbeslut utan att ta hänsyn till sina långsiktiga finansiella mål.

Vissa är mina kunder. De kommer att ringa och säga:"Hej, jag tittar på nyheterna och jag ser att marknaden steg med 22% förra året, men min portfölj ökade bara med 15%. Vad är det som händer?”

Mät din risktolerans noggrant

Det kan vara svåra samtal, men det är viktigt att påminna folk om att vi har gjort arbetet för att fastställa deras risktolerans, och vi har utformat deras portfölj med det i åtanke. Som många rådgivare använder jag ett verktyg som heter Riskalyze. Du svarar på en rad frågor om risk och belöning, och vad du än gör på en skala från 1 till 99 avgör ditt obehag med potentiella förluster kontra din önskan om potentiella vinster.

Jag gillar det eftersom det risktalet sätter realistiska förväntningar med en betydande sannolikhet. (Det är omöjligt att spika en portföljrisk med 100 % noggrannhet. Det finns alltid en chans att en svart svan-händelse inträffar – något som avviker så långt från normen att det är omöjligt att förutsäga.)

Så låt oss säga att ditt risknummer är 65. Vi vill se till att du fortsätter att investera på den nivån. Oavsett vad som händer, vi håller fast vid den planen.

Låt inte känslor förstöra din pension

Och det finns en bra anledning till det:Utan en plan presterar många investerare där ute underpresterande i de flesta större tillgångsklasser. När marknaden blir varm vill de vara en del av den, och de tar mer risk än de egentligen vill. Sedan, när marknaden kraschar och de inte kan hantera det längre, tar de ut sina pengar och säljer lågt. När det börjar kännas tryggt igen och marknaden är på väg upp igen vill de tillbaka och köpa högt.

De låter sina känslor styra showen. Vilket är precis motsatsen till vad du borde göra.

Riskalyze låter mig analysera en portfölj för att se om den verkligen stämmer överens med vad en klient säger är deras komfortzon. Fyra av fem personer som vi sätter igenom programmet misslyckas med att ställa upp. Och det kan ge överraskningar, i goda tider och i dåliga tider – men särskilt i dåliga tider.

Vi kan också använda ditt risktal för att se tillbaka på hur du skulle ha gjort ett bra år, som 2013, eller ett dåligt år, som 2008. Det är en mycket bättre prediktor än du säger till mig att du är en konservativ eller moderat eller aggressiv investerare. Dessa termer är subjektiva och säger mig inte så mycket. Att få ett korrekt risknummer hjälper mig att hitta och hålla dig i din zon.

De enda gångerna att ändra dina pensionsplaner

Och du bör inte flytta ut ur den zonen baserat på marknadens upp- och nedgångar. Istället bör du göra förändringar baserat på livshändelser. Till exempel:

• När din tidshorisont ändras. När du är cirka 10 år från att du går i pension, vill du börja justera din risk. Du kommer förmodligen att ta bort det, särskilt om du redan har uppnått dina mål och du vet att du kan gå i pension med ditt nuvarande boägg. Eller så kanske du vill ta din risk, om du upptäcker att du har ett underskott och du behöver mer pengar för att ha den livsstil du önskar. Efter fem år kanske du vill spela det ännu säkrare, eftersom du kanske inte har tid att ta igen några stora förluster.
• Om en förälder dör och lämnar lite pengar till dig. Med lite extra andningsrum behöver du inte tjäna så mycket, och du kanske kan minska risken lite.
• strong>Om du betalar av en stor skuld. Du kanske upptäcker att du inte behöver så mycket inkomst som du trodde, så du kan lägga mer vikt vid skydd istället för ackumulering.
• Om din make går bort. Par är ofta oense om hur konservativa eller aggressiva de ska vara med sina investeringar - och de tenderar att mötas i mitten. Om du är den efterlevande maken, kanske du vill anpassa din risk till din personliga komfortzon istället för vad ni bestämt tillsammans.

Det här är pengarna du behöver leva på resten av ditt liv. När du väl har en solid strategi på plats, om du håller dig till den, kan du ha mycket bättre chanser att lyckas.

Om önskan att investera på denna tjurmarknad bara är för stark för att ignorera – och du har råd att ta ytterligare risker – rekommenderar jag att du tar ut en liten del av din portfölj som inte kommer att påverka din pension och öppnar ett onlinehandelskonto. Varsågod och ta lite mer risk med de pengarna. Du kommer att få spänningen, men du kommer inte att sätta din framtida säkerhet på spel.

Tänk bara på att ju närmare pensionen du kommer, desto mer avgörande blir det att hålla kursen med dina investeringar. Försök inte hålla jämna steg med Joneses, dina vänner och kollegor eller S&P (som har ett risktal på 78 förresten).

Gör det som är bäst för dig.

Kim Franke-Folstad bidrog till den här artikeln.

Värdepapper erbjuds genom Madison Avenue Securities, LLC (MAS), medlem av FINRA/SIPC. Investeringsrådgivningstjänster som erbjuds genom IMG Wealth Management, Inc., en registrerad investeringsrådgivare. MAS och Investment Management Group är inte anslutna enheter. MAS och IMG Wealth Management, Inc. är inte anslutna enheter. Att investera innebär risk, inklusive potentiell förlust av kapital.