Liksom de flesta lagar nuförtiden har lagen om att skapa varje gemenskap för pensionsförstärkning (SECURE) från 2019 några bra förändringar och några mindre bra förändringar i beredskap för amerikaner som är nära eller i pension. Och det kommer att vara upp till dem att avgöra om den nya lagen – som trädde i kraft i januari – verkligen lever upp till sitt namn eller sin akronym.
Medan SECURE Act innehåller sju viktiga bestämmelser, kan tre ha en direkt effekt på sparare som har sparat pengar på skatteuppskjutna pensionskonton. Det finns också potentiella konsekvenser för deras förmånstagare.
Här är vad du behöver veta:
Siffran du ser längst ner på ditt IRA- eller 401(k)-uttalande varje månad kan vara lite missvisande. Saldot på det kontot är inte riktigt ditt; du är fortfarande skyldig skatt på det. Och Uncle Sam kommer inte att vänta för evigt på pengarna.
Men han kommer att vänta lite längre än han en gång gjorde. Åldern när spararna var tvungna att påbörja årliga utdelningar brukade vara 70½. Enligt SECURE Act har åldern för att börja RMD skjutits upp till 72 för alla som är födda den 1 juli 1949 eller senare.
Om du undrar så förblir den sex månader långa respitperioden för den första betalningen densamma. Medan lagen säger att du måste ta utdelningen senast den 31 december, har du i verkligheten fram till den 1 april året efter att du fyllt 72 på att ta din första RMD. (För ytterligare information, se RMDs:When Do I Have to Take One?)
Varför är detta viktigt? Den nya lagen ger yngre IRA-ägare ytterligare tid för sina pensionspengar att växa skattefritt. Ändringen försenar också ytterligare beskattningsbar inkomst, vilket potentiellt minskar hur mycket du kommer att betala i total skatt på dina IRA-pengar.
Om du planerar att lämna ett skatteuppskjutet konto till dina förmånstagare bör du veta att de potentiellt kommer att ärva en skatteskuld tillsammans med den. Tidigare kunde en förmånstagare ta RMD baserat på hans eller hennes förväntade livslängd och sträcka ut fördelningarna över årtionden, vilket gör dessa skatter mer hanterbara. SECURE Act tar bort detta alternativ för de flesta förmånstagare som inte är makar (som vuxna barn). Istället kommer de att behöva tömma kontot de ärver och betala skatten inom 10 år.
Ett anmärkningsvärt undantag:ärvda IRA:er etablerade före 1 januari 2020, är farfader. Dessa förmånstagare kan fortsätta att sträcka ut RMD:erna under sin livstid. Ändringen påverkar inte heller makar, funktionshindrade eller kroniskt sjuka förmånstagare, förmånstagare som är mindre än 10 år yngre än den ursprungliga kontoägaren och minderåriga barn till den ursprungliga kontoägaren (tills de når myndig ålder).
Varför är detta viktigt? Du kan lämna en skattebelagd gåva till dina vuxna barn precis när de når sina högsta inkomstår. De kommer inte att behöva ta ut pengarna i några specifika steg eller enligt ett schema; men pengarna måste flyttas ut inom 10-årsfönstret. Om det driver dem till en högre skatteklass kan ditt arv förlora en del av sin glans. Tax Cuts &Jobs Acts lägre skattesatser kommer att löpa ut i slutet av 2025, och det verkar troligt att skatterna kommer att öka under de kommande åren. Du kanske vill ta ut pengarna från din IRA, betala skatten på dem nu och konvertera pengarna till en Roth IRA för dina nära och kära att ärva. På så sätt blir deras RMD:er skattefria. Det är viktigt att tänka på att en Roth-konvertering är en skattepliktig händelse och kan få flera skattemässiga konsekvenser. Var noga med att rådgöra med en kvalificerad skatterådgivare innan du fattar några beslut angående din IRA.
SECURE Act gjorde sig av med den maximala åldern för att lägga till pengar till din traditionella IRA - så länge du fortfarande arbetar och tjänar inkomst. Gränsen brukade vara 70½. (Roth IRA och 401(k) planer har aldrig haft åldersgränser för bidrag.)
Varför är detta viktigt? Eftersom människor lever längre, arbetar många längre. Nu kan de också spara längre och bygga en säkrare ekonomisk framtid.
Skattelagsändringar kan påverka alla aspekter av din ekonomiska plan, både till och genom pensionering. Det är därför det är så viktigt att arbeta med en holistisk rådgivare som införlivar skatt, investeringar och fastighetsplanering i sin verksamhet. Om du har ett skatteuppskjutet pensionskonto borde din finansiella rådgivare redan ha kontaktat dig angående SECURE Act. Om det inte har hänt, ta dig tid nu att skapa en konversation.
Kim Franke-Folstad bidrog till den här artikeln.
Garantier och skydd som tillhandahålls av försäkringsprodukter, inklusive livräntor, stöds av det utfärdande försäkringsbolagets finansiella styrka och skadebetalningsförmåga.
Framträdanden i Kiplinger erhölls genom ett PR-program. Krönikören fick hjälp av ett PR-företag för att förbereda detta stycke för inlämning till Kiplinger.com. Kiplinger kompenserades inte på något sätt.
