Det är så mycket som går till att förbereda för pensionering, ibland är det svårt att veta var man ska börja. Att ha en heltäckande plan eller ritning kommer att göra processen enklare genom att beskriva de viktigaste områdena du behöver ta itu med.
Att planera för pensionering är som att bygga ett hus. De grundläggande funktionerna i ett hem är grunden, väggarna och taket. Naturligtvis finns det detaljer om el, VVS, efterarbete, etc., men om inte kärnkomponenterna är konstruerade på rätt sätt, i rätt ordning och fungerar tillsammans som de är designade, kan de andra komponenterna inte förväntas fungera som avsett.
Precis som du behöver en ritning för att bygga ett hus, bör du också ha en ritning när du bygger din pensionsplan. Pensionsritningarna vi designar för våra kunder inkluderar:
Tillsammans med dessa kärnkomponenter finns det några andra nyckelelement att ta hänsyn till i ritningen, som vi refererar till som de fem "pelarna" i pensionsplanering:Inkomstplanering, investeringsplanering, skatteplanering, hälsovårdsplanering > och Äldre planering. Viktigast av allt är att dessa fem pelare bör integreras i en övergripande plan, som arbetar unisont för att uppnå målen för varje unik klient.
Även om det kan tyckas självklart, misslyckas många människor med att överväga den fulla effekten av att deras lönecheck upphör när de lämnar arbetsstyrkan. Om du tänker behålla din livsstil före pensionering behöver du en plan för att generera tillförlitlig inkomst för resten av ditt liv. Efter noggrant övervägande av dina inkomstbehov kan du börja utforma en strategi för var dessa medel kommer ifrån. Social trygghet är en stadig inkomstkälla, men varje pensionär måste överväga det bästa sättet att göra anspråk på för att maximera sina förmåner. Om du är gift bör du och din make arbeta tillsammans för att ta reda på det bästa sättet att ta ut dina sociala förmåner. Till exempel, baserat på omständigheterna, vad är bättre, anspråk på en makaförmån eller två individuella förmåner? Ska du ta ut en tidig förmån på ett lägre belopp eller skjuta upp din socialförsäkring för mer månadsinkomst under senare år?
Även om socialförsäkringsförmåner sannolikt inte kommer att tillfredsställa alla dina inkomstbehov vid pensionering, kan de ge en pålitlig inkomstbas som aldrig borde ta slut. Tack vare framsteg inom medicin och teknologi ökar amerikanernas förväntade livslängd, vilket gör planering av livslängd särskilt viktig. Du behöver inte bara planera för dina inkomstbehov under det kommande decenniet, du måste planera för potentiellt de kommande 30 åren. Du bör också tänka på att även om inflationen är relativt låg just nu, kan det snabbt förändras. Med tiden ökar de eroderande effekterna av även en miljö med låg inflation, så det är viktigt att se till att dina besparingar och investeringar inte tyst äts upp under mer än 30 år i pension.
Sammanfattning:Social trygghet kommer inte att räcka för att bära dig bekvämt genom pensioneringen; du kommer att behöva flera inkomstströmmar.
Även om pensionärer vanligtvis bör ta mindre risk med sina investeringstillgångar, betyder det inte nödvändigtvis att de ska sluta investera helt. Ett av de första stegen i investeringsplanering är att bedöma din risktolerans. Att skydda dina pengar från marknadsvolatilitet och hitta sätt att minska risken samtidigt som du tillåter portföljtillväxt är särskilt viktigt vid pensionering. Genom djupgående diskussioner och med hjälp av kraftfulla, tekniska verktyg som Riskalyze kan finanspersonal identifiera sina kunders risktolerans och använda den informationen för att allokera tillgångar på lämpligt sätt i sina konton.
Den negativa påverkan en nedgång på marknaden kan ha på portföljinnehav är synlig och lätt att förstå, men hur är det med avgifter? Många investerare är inte ens medvetna om denna "fiende" av tillväxt som gömmer sig i klarsynt. De har ingen aning om hur mycket de betalar i förvaltnings-, förvarings-, transaktions- och andra kontoavgifter. En avgift på 2% kanske inte verkar så mycket från början, men under årens lopp när du samlar på dig tillgångar kan det betyda skillnaden mellan att uppnå dina pensionsmål eller få slut på pengar under din livstid. Avgifterna varierar beroende på kontotyp och från företag till företag. Vissa investerare kan betala under 0,5 % i portfölj- eller förvaltningsavgifter, medan ytterligare andra kan betala över 2 % eller till och med 3 %. En nyligen genomförd studie från Center for American Progress fann att den typiska arbetaren som tjänar en medianlön på cirka 30 000 USD och som börjar bidra till en 401(k) vid 25 års ålder kommer att betala cirka 138 336 USD i 401(k) avgifter ensam under sin livstid – och det är med en avgiftsprocent på bara 1 %. Så det är vettigt att regelbundet utföra en avgiftsanalys av din portfölj.
Bara för att din lönecheck drar en Houdini när du går i pension betyder det inte att dina skatter försvinner på liknande sätt. Skatteplanering är en avgörande del av alla omfattande pensionsplaner och tar en långsiktig syn på dina skatteskulder. Särskilt fokus bör ligga på att bedöma huruvida dina nuvarande innehav är skattepliktiga och sedan bestämma hur man drar nytta av varje tillgång på det mest skattemässiga sättet. Att förstå hur man bäst använder kvalificerade tillgångar, såsom en IRA eller 401(k), är viktigt vid pensionering, eftersom de flesta uttag från traditionella pensionskonton beskattas som vanlig inkomst.
När du går i pension kommer du helst att få inkomst från både skattepliktiga och skattefria källor. Under skatteplaneringsprocessen bör målet vara att minimera nuvarande skatter genom skatteuppskjutna eller skatteförmånliga fordon och eliminera framtida skatter med hjälp av strategier som Roth IRA-konverteringar som ett sätt att ge skattefri inkomst i pension. Även om de flesta konverteringar från en traditionell IRA till en Roth IRA anses vara en skattepliktig händelse, kan fördelarna på vägen motivera skattekostnaden idag. Även om det kan vara omöjligt att ta bort alla skatter vid pensionering, kan korrekt planering nu avsevärt minska din framtida exponering för inkomster, kapitalvinster och fastighetsskatter.
På grund av stigande sjukvårdskostnader, ökade självrisker och restriktiva försäkringsplaner, kan en kronisk sjukdom eller plötslig medicinsk nödsituation leda till ekonomisk katastrof. Liksom skatter försvinner inte sjukvårdskostnaderna bara när du går i pension, de tenderar faktiskt att bli en större del av dina utgifter ju äldre du blir. En vanlig missuppfattning vi stöter på är att Medicare är gratis och kommer att ta hand om alla dina sjukvårdskostnader vid pensionering. Om det är vad du tycker, ja, tänk om. Medicare Part B-premier och tilläggsförsäkring kommer att kosta dig. Om du tror att du inte behöver oroa dig för kostnader för långtidsvård eftersom Medicare kommer att träda in om du skulle behöva vårdnad, återigen, vi är ledsna att göra dig besviken. Medicare täcker i allmänhet inte långtidsvård på ett vårdhem eller liknande anläggning.
Enligt regeringens uppskattningar har någon som fyller 65 nu nästan 70 % chans att behöva långtidsvård någon gång i livet. En solid pensionsplan tittar på sjukvårdskostnader, hjälper pensionärer att välja den bästa Medicare-planen för deras behov och inkluderar alternativ för finansiering av långtidsvård.
Slutligen är den femte pelaren i din pensionsplanering äldre planering. Du har arbetat hårt hela ditt liv för att bygga upp din förmögenhet, och du förtjänar att få den vidarebefordrad till dina förmånstagare på det mest snabba och skatteeffektiva sättet. Fastighetsskattelagarna är komplicerade och kan ändras från år till år, därför är det ytterst viktigt att du har en erfaren professionell som hjälper dig att navigera i processen. Genom att ha en fastighetsplan kan du gynna dina arvingar genom att undvika förvirring, dyra bouppteckningsförfaranden och en onödigt stor skattebörda när din tid på jorden har gått ut.
En erfaren och kompetent finansiell rådgivare kommer att arbeta tillsammans med din fastighetsplaneringsadvokat och CPA för att se till att dina tillgångar är rätt titulerade, skyddade under ditt liv och positionerade för en smidig övergång vid dödsfall. Tiden för arvsplanering är nu, under livets lugna och stilla tider, inte när du är gammal, sjuk eller bunden till en sjukhussäng, och det är verkligen inte rätt tidpunkt efter att du redan är död. Gör inte misstaget som många, inklusive framstående personer som Philip Seymour Hoffman, Martin Luther King Jr. och Abraham Lincoln, gjorde genom att undvika eller inte planera sitt arv ordentligt genom en korrekt utformad och genomförd fastighetsplan.
Som finansiella rådgivare ser vi inte dessa fem planeringsområden som separata:De är alla sammankopplade, och en omfattande finansiell plan bör återspegla detta. Processen med fem pelare är inte så mycket en checklista utan är en mall för att säkerställa hela omfattningen av dina pensionsplaneringsbehov, inklusive de du kanske inte ens har tänkt på, som kostnader för långtidsvård och sänkta investeringsportföljavgifter, är täckta.
Precis som en allmänentreprenör som ansvarar för att bygga ett hem kommer att samordna med och övervaka elektrikern, rörmokaren, byggaren, takläggaren och andra underleverantörer, bör din finansiella rådgivare spela samma centrala roll när du bygger din pensionsplan. Även om detta tillvägagångssätt kan involvera mer än en individ, såsom en CPA och advokat, är det viktigt för din rådgivare att vara insatt i alla aspekter av planeringsprocessen och i slutändan ha tillsyn över utformningen och utformningen av din pensionsritning.
