Vill du flytta utomlands för anställning eller planerar du att flytta tillbaka till Indien permanent? Hur kommer din inkomst att beskattas? Kan du fortsätta hålla NRE-deposition och fortsätta få skattefri ränta? Tja, allt börjar med att ta reda på om du kvalificerar dig som NRI eller invånare.

Och detta kanske inte alltid är lätt. För att öka förvirringen skiljer sig definitionen av icke-bosatt enligt Income Tax Act och Foreign Exchange Management Act (FEMA).

Varför behöver vi oroa oss för definitionerna enligt inkomstskattelagen och FEMA?

FEMA bestämmer var du kan investera. Du kan till exempel öppna NRE- eller NRO-konton om du kvalificerar dig som NRI (person bosatt utanför Indien) enligt FEMA. Din bosattstatus enligt inkomstskattelagen spelar ingen roll när det gäller att bestämma om du kan göra en viss investering i Indien.

Inkomstskattelagen bestämmer hur inkomsten från olika investeringar ska beskattas. Till exempel kommer bestämmelserna i inkomstskattelagen att avgöra hur inkomster från NRE- och NRO-insättningar ska beskattas.

Ett annat exempel :Din bostadsstatus enligt FEMA kommer att avgöra om du måste göra dina investeringar i fonder som invånare eller som NRI. Å andra sidan kommer din bostadsstatus enligt inkomstskattelagen att avgöra om dina MF-investeringar beskattas som bosatta eller som NRI.

För att göra saken komplicerad kan din bostadsstatus enligt FEMA och inkomstskattelagen vara annorlunda. Och detta leder till en hel del förvirring.

Medan inkomstskattelagen ser på saken matematiskt för att avgöra om du kvalificerar dig som bosatt eller icke-bosatt, tittar FEMA också på syftet.

Låt oss i det här inlägget förstå skillnaden mellan definitioner av en icke-bosatt enligt FEMA och inkomstskattelagen.

Läs :Hur kan NRI:er investera i fonder i Indien?

Definition av icke-bosatt enligt inkomstskattelagen

I enlighet med avsnitt 6 i inkomstskattelagen finns det 3 boendestatusar.

1. Bosatt och vanlig bosatt (ROR)
2. Bosatt och icke-ordinarie bosatt (RNOR)
3. Icke-bosatt indian (NRI)

Du är invånare om du uppfyller NÅGOT av följande två villkor:

1. Du är i Indien i 182 dagar under räkenskapsåret; ELLER
2. Du är i Indien i 365 dagar under de fyra föregående räkenskapsåren OCH 60 dagar under räkenskapsåret 

Villkor 2 kommer att säkerställa att de flesta av dem som åker utomlands för första gången inte kommer att vara berättigade till NRI-status.

Det finns dock några få undantag:

1. Villkor 2 är inte tillämpligt om du lämnar Indien för anställning eller som medlem av besättningen på indiskt handelsfartyg . För sådana fall ersätts 60 dagar i villkor 2 med 182 dagar. Därför blir villkor 2 automatiskt ineffektivt.
2. För indiska medborgare eller personer av indiskt ursprung (PIO) som vistas utomlands men är på besök till Indien. perioden på 60 dagar i villkor 2 ersätts med 182 dagar. Finance Bill 2020 har lagt till en varning till denna underklausul . Om den indiska inkomsten (andra inkomster än inkomst från utländska källor) för sådana skattebetalare är större än Rs 15 lacs, ska perioden på 60 dagar i villkor 2 ersättas med 120 dagar (och inte 182 dagar). Detta nya tillstånd kan komplicera saken för många.

I enlighet med inkomstskattelagen (avsnitt 115, klausul e) är en person av indiskt ursprung om han eller någon av hans föräldrar eller någon av hans farföräldrar är födda i odelat Indien.

En NRI är medborgare i Indien eller PIO som inte är bosatt (ROR eller RNOR).

Läs :Hur beskattas fondinvesteringar av NRI i Indien?

Vem är RNOR (resident and not ordinarily resident)?

Detta är tillämpligt på icke-invånare som återvänder till Indien. Om du inte är bosatt och ordinarie bosatt (ROR) kan du fortfarande vara RNOR.

Du är en RNOR om du uppfyller NÅGON av följande villkor:

1. Du har varit en NRI i 9 av 10 år före det aktuella räkenskapsåret. Från FY2021 (från 1 april 2020), det här tillståndet kommer att mildras. Från FY2021, för att du ska kvalificera dig för RNOE-status, måste du vara NRI i 7 (och inte 9) av 10 tidigare år. Detta infördes iBudget 2020 . Tillståndet har mildrats. Som vi skulle se senare har RNOR-status några skattefördelar. Med den här ändringen kommer du att kunna behålla RNOR-status i fler år. ELLER
2. Du har varit i Indien i högst 729 dagar under 7 föregående år före det aktuella räkenskapsåret. ELLER
3. Om du är indisk medborgare OCH inte är skattemässigt bosatta i något annat land OCH din indiska inkomst (andra inkomst än inkomst från utländsk källa) överstiger Rs 15 lacs. Detta är ett nytt villkor och har lagts till genom finanspropositionen 2020. Du kan se att detta tillstånd inte har någon koppling till antalet dagars vistelse i Indien. Som jag förstår är detta för att få High Networth-individer som planerar sina vistelser för att slippa betala skatt någonstans under skatteklassen. ELLER
4. Du är medborgare i Indien eller Person av indiskt ursprung (PIO) OCH din indiska inkomst överstiger Rs 15 lacs under föregående år OCH din vistelse i Indien under föregående år varierar från 120 dagar till 181 dagar.

Villkor (3) och (4) för RNOR-status har lagts till i finanspropositionen 2020 och kommer att gälla från och med räkenskapsåret 2021. I enlighet med finanslagen 2020 betyder  "Inkomst från utländska källor" inkomst som tillkommer eller uppstår utanför Indien (förutom inkomst som härrör från ett företag som kontrolleras i eller ett yrke etablerat i Indien).

Du kan se att RNOR-status kan komma in i bilden när du har varit en NRI i många år.

Jag har diskuterat RNOR-status med illustrationer i mitt inlägg om Returnerande NRI .

Om du kvalificerar dig som RNOR kommer din utländska inkomst inte att beskattas i Indien (med några få undantag). Därför liknar skattebehandlingen av utländska inkomster för RNOR den för en NRI.

Så, om du planerar att återvända till Indien, ta tid att återvända på ett sätt så att du kan njuta av RNOR-status under några år.

Poker att notera (inkomstskattedefinition)

1. För dem som återvänder permanent till Indien (och inte är på besök i Indien), ersätts inte 60 dagar med 182 dagar (enligt villkor 2 för bosattstatus). Så om du har varit utanför Indien i 365 dagar under 4 föregående räkenskapsår och återvänder till Indien permanent före februari, kommer du att betraktas som bosatt för räkenskapsåret enligt inkomstskattelagen. Du kan bli RNOR om du uppfyller de återstående villkoren)
2. Föregående räkenskapsår betyder det räkenskapsår som föregår det aktuella räkenskapsåret. Så om du försöker fastställa bostadsstatus för FY2017 kommer fyra föregående räkenskapsår att vara FY2013-FY2016, dvs. 1 april 2012 till 31 mars 2016.

Definition av icke-bosatt enligt FEMA

Definitionen av icke-resident ges under avsnitt 2 i Foreign Exchange Management Act.

FEMA använder termen Resident Outside India (för icke-invånare).

FEMA har två klassificeringar för bostadsstatus.

1. Bosatt i Indien
2. Bosatt utanför Indien (NRI)

Icke-resident Indian (NRI) betyder en person bosatt utanför Indien som är medborgare i Indien eller person av indiskt ursprung (PIO).

När är du bosatt enligt FEMA?

Du är bosatt i Indien om du har varit i Indien under en period på mer än 182 dagar under föregående räkenskapsår .

Det finns några få undantag. Ovanstående definition gäller inte :

1. Om du har rest från Indien (eller stannat utanför Indien) för att ta anställning
2. Om du har åkt utomlands (eller vistats utomlands) för att bedriva ett företag.
3. Om du har rest utomlands (eller vistats utomlands) i något syfte som indikerar din avsikt att stanna utomlands under en osäker period.

I sådana exceptionella fall kan du anses vara bosatt utanför Indien även om du har varit i Indien i mer än 182 dagar.

När är du icke-bosatt enligt FEMA?

Om du fortsätter med definitionen i föregående avsnitt är du bosatt utanför Indien (NRI) om du är i Indien i 182 dagar eller mindre under föregående räkenskapsår.

Det finns några få undantag. Ovanstående definition gäller inte:

1. Om du kommer till (eller stannar i) Indien för att ta anställning.
2. Om du kommer till (eller stannar i) Indien för att bedriva verksamhet eller yrke
3. Om du kommer till (eller stannar i) Indien för något ändamål som indikerar din avsikt att stanna i Indien under en osäker period.

I sådana fall anses du vara bosatt i Indien även om du har vistats i Indien mindre än 182 dagar under föregående räkenskapsår.

Om du är bosatt utomlands och har kommit till Indien för ett annat ändamål än anställning eller affär och inte har för avsikt att stanna i Indien permanent, kommer du att fortsätta att anses

Bosatt utanför Indien (NRI) oavsett din vistelse i Indien.

Pekar på notering (FEMA-definition)

1. Om du åker utomlands för anställning, affärer eller yrke är du NRI enligt FEMA från dag 1 av din avresa. Tiden för vistelsen i Indien spelar ingen roll i detta fall. Du kan ha lämnat den 15 februari. Du kommer fortfarande att vara NRI från den 16 februari enligt FEMA.
2. På liknande sätt betraktas personer som återvänder till Indien permanent som bosatta från dag 1 av returen. För övrigt är det bara du som vet om du har återvänt permanent. Därför kan det finnas ett element av subjektivitet i det här fallet.
3. Om du är en student som lämnar Indien för att studera utomlands, är du NRI från dag 1 av din avresa från Indien. RBI klargjorde detta i cirkulär nr. 45 daterad den 8 december 2003.
4. Det finns inget krav på kontinuerlig vistelse i Indien. Din vistelse i Indien kan spridas över flera resor/besök.
5. Räkenskapsår är inte definierat i FEMA. Det antas dock avse perioden 1 april-31 mars.

Skillnader mellan definition enligt FEMA och inkomstskattelagen

1. För att du ska vara bosatt i Indien kräver inkomstskattelagen vistelse på 182 dagar i Indien medan FEMA kräver en vistelse på mer än 182 dagar.
2. Inkomstskattelagen beaktar innevarande räkenskapsår för fastställande av bostadsstatus. FEMA överväger föregående räkenskapsår.
3. Inkomstskattelagen GÖR INTE överväga anledningen till vistelse i Indien eller besök utomlands för att fastställa bostadsstatus. FEMA gör . Inkomstskattelagen tar bara hänsyn till antalet dagars vistelse i Indien.
4. När det gäller inkomstskattelagen är du antingen bosatt eller utomlands under hela räkenskapsåret, dvs du kan inte vara bosatt en del av året och utlänning resten av året.
5. Ovannämnda begränsning gäller inte FEMA. Till exempel, i exemplet ovan (om du lämnar Indien för anställning utomlands), är du bosatt till den 15 februari och icke-bosatt efter den 15 februari.

Vad spelar det för roll?

Dina investeringar styrs per definition enligt FEMA.

Du måste till exempel vara NRI enligt FEMA för att äga NRE/NRO/FCNR(B)-konton.

Om du kan öppna en PPF eller köpa jordbruksmark beror på din bostadsstatus enligt FEMA.

Å andra sidan regleras beskattningen av din inkomst av inkomstskattelagen.

Det är mycket möjligt att du är en NRI enligt FEMA och en invånare enligt inkomstskattelagen. Det motsatta är också möjligt.

Illustration 1

Du lämnar Indien den 15 november 2015 att besöka din bror i USA. Du återvänder till Indien 20 augusti 2017.

Inkomstskattelagen

1. FY2016:Du är bosatt eftersom du har vistats i Indien i mer än 182 dagar under FY2016.
2. FY2017:Du är NRI eftersom du har varit utanför Indien under hela året.
3. FY2018:Bosatt sedan din vistelse i Indien kommer att vara mer än 182 dagar.

FEMA

1. FY2016:Du är bosatt sedan du var i Indien i 365 dagar under FY2015 (föregående räkenskapsår)
2. FY2017:Du är bosatt eftersom du var i Indien i mer än 182 dagar under FY2016 (föregående räkenskapsår)
3. FY2018:Du är bosatt sedan du har återvänt till Indien permanent (även om din vistelse utomlands var mer än 182 dagar under FY2017)

Illustration 2

Du lämnar Indien för anställning den 15 november 2015.

Inkomstskattelagen :Eftersom du är i Indien i mer än 182 dagar kommer du att betraktas som bosatt under FY2016. Din utländska inkomst kommer också att beskattas i Indien.

FEMA: Eftersom du åker utomlands för anställning kommer du att betraktas som NRI från dag 1 på din avresa. Du kommer att vara bosatt till den 14 november 2015 och icke-bosatt därefter.

Illustration 3

Du har varit utomlands i många år. Du återvänder permanent till Indien den 15 februari 2016.

Inkomstskattelagen : Du är NRI för FY2016 eftersom du var utomlands i över 300 dagar under FY2016. Din utländska inkomst kommer inte att beskattas i Indien. För FY2017 kommer du fortfarande att vara bosatt. Beslutet mellan RNOR och ROR-status kommer dock att baseras på vistelsen utomlands.

FEMA :Du är NRI till 15 februari 2016. Eftersom du har återvänt permanent är du bosatt efter 15 februari 2016. Även för FY2017 kommer du att anses vara bosatt.

Källa

1. RBI och inkomstskatteavdelningens webbplatser
2. In the Wonderland of Investment for NRIs (AN Shanbhag, Sandeep Shanbhag)

Ansvarsfriskrivning :Min kunskap om inkomstskattelagstiftning och FEMA-regler är begränsad. Du rekommenderas att inte fatta beslut enbart på grundval av detta inlägg. Ett beslut som tas enbart på grundval av innehållet i detta inlägg kan hamna i ekonomiska och juridiska problem. Du rekommenderas att konsultera en expert eller söka professionell rådgivning innan du fattar ett beslut.