Här är tre statistik över goda nyheter/dåliga nyheter:
Den arbetsgivarsponsrade 401(k)-planen har sitt ursprung i 1978 års inkomstlag. De första planerna började fungera 1981 och 1982 hade nästan hälften av de stora arbetsgivarna antagits. Så denna 35-åriga personalförmån har varit tillgänglig för miljontals arbetare som idag är 65 år gamla och som kunde ha använt den för att spara till pensionen och spara på sin skattesedel på vägen … men i själva verket bara hälften av Baby Boomers har mer än $100 000 i en 401(k) eller annan pensionsplan.
Den goda nyheten är att yngre arbetstagare fortfarande har sin arbetslivstid på sig att samla ett pensionsboägg. Och de har fördelen av att delta i 401(k)-planer som har blivit mycket mer sofistikerade med åren.
Den ökade sofistikeringen innebär att det är lite mer komplicerat för deltagarna att förstå alla planval, så det finns oundvikligen chansen att göra några misstag. Här är sju vanliga misstag som deltagarna i pensionsplanen gör och vad de borde göra istället. Att undvika misstag som påverkar långsiktig avkastning kan betyda skillnaden mellan en eventuell pensionering av ekonomisk trygghet och en som tvingas förlita sig på krympande offentliga program som social trygghet.
Om du kan spara 1 miljon USD under en arbetslivslängd kan du potentiellt ta ut 5 000 USD per månad i 30 år, förutsatt 6% årlig investeringsavkastning. Detta kan vara ditt mål eller inte, men kom ihåg att de flesta pensionärer har betydligt mindre än så sparat när de bestämmer sig för att sluta arbeta.
Det första misstaget som deltagarna gör är att inte spara tillräckligt. För att ackumulera 1 miljon USD i månatliga steg krävs att du skjuter upp något som 1 000 USD per månad, varje månad i 30 år och får en årlig avkastning på 6 %.
Det andra misstaget börjar inte snart nog. På marknaden är tiden och kraften i sammansatt ränta dina vänner. Ju mer tid du har för att samla dina besparingar, desto mer tid kommer avkastningen att behöva fungera till din fördel. Att börja spara direkt efter college, även om det bara är en liten bit, kommer att ge dig ett försprång och göra jobbet att spara lättare för dig på vägen. De extra fem års fördelar du kan få genom att börja spara när du är 25 istället för 30 kan innebära antingen en extra sparad $400 000 eller en minskning med $300 per månad i det belopp du behöver spara för att nå målet $1 000 000 vi pratade om ovan.
Att spara 1 000 USD per månad är en stor uppgift, men det blir lite lättare om din arbetsgivare matchar en del av ditt bidrag.
Det tredje misstaget deltagarna gör är att tro att "maxa" arbetsgivarmatchningen är tillräckligt bra. Många anställda räknar med att om arbetsgivaren kommer att matcha de första 3% av sin inkomst som de skjuter in i pensionsplanen, kommer de att begränsa sitt bidrag till 3% eftersom det betyder att de får en 100% matchning av sitt bidrag. Om du tjänar 75 000 USD per år, sparar 3 %, eller 2 250 USD och arbetsgivaren matchar det, är ditt totala årliga bidrag bara 4 500 USD, vilket inte ens ger dig halvvägs till den 1 miljonen.
Om du tjänar samma 75 000 $ per år och skjuter upp 13 % i pensionsplanen, är det 9 750 $ eller 812,50 $ per månad. Om din arbetsgivare matchar de första 3 % av ditt bidrag, är det ytterligare 2 250 USD, totalt 12 000 USD. Arbetsgivarmatchningen i det här exemplet är som att få 23 % avkastning på ditt bidrag.
Det fjärde misstaget som sparare gör är att inte betala sig själva först. Att spara 13 % av din inkomst kan verka som ett tungt lyft. Det finns alltid saker som extra månadsinkomst kan köpa. Så du kanske klarar av det. De flesta 401(k)-planer har en funktion som låter dig programmera en höjning av din bidragssats varje år tills du gör maximala bidrag. Genom att använda den här funktionen kan du spara din årliga höjning eller bonus. Granska din plan för att se om den innehåller den här funktionen.
Om du är en ensamstående skattebetalare kommer bidraget på 9 750 USD också att spara dig minst 2 437 USD i federal inkomstskatt.
Det femte vanligaste misstaget är att strunta i skattebesparingarna, som i det här fallet är lite över 200 dollar per månad. Din lönecheck kommer inte att gå ner lika mycket som hela bidraget till planen eftersom det blir lite mindre källskatt.
I vårt exempel antar vi en årlig avkastning på 6 %, vilket är ganska konservativt men är en rättvis återspegling av många tidsperioder under de senaste 35 åren. Två faktorer påverkar avkastningen i en pensionsplan:fondval och tillgångsallokering.
Det sjätte misstaget är att inte ta sig tid att använda planens tillgängliga verktyg för att utveckla en tilldelningsplan. Att sprida dina bidrag över en mängd olika fonder som representerar ett brett urval av tillgångsklasser är en beprövad strategi för att minimera risk och optimera avkastning, men en överraskande andel av plandeltagarna tar sig inte ens tid att byta fond. val från standardfonden planen erbjuder. En studie av National Bureau of Economic Research visade att så många som hälften av plandeltagarna som hade varit i en 401(k) i mer än två år fortfarande bara hade standardfondvalet i sin plan. Denna standardfond är ofta en Target Date-fond. Dessa fonder är utformade för att "inte göra någon skada" men ger ofta avkastning under marknaden och tar ut relativt höga avgifter i jämförelse med andra fonder i planen.
När du har gått bortom standardplansvalet och organiserat en allokerad portfölj som innehåller minst en fond i var och en av de större tillgångsklasserna - kanske med hjälp av en förtroenderådgivare - genom att använda large-cap, mid-cap , val av småbolag, internationella och räntefonder i din plan, har du åtagit dig att med jämna mellanrum se över och ombalansera dina innehav.
Det sjunde misstaget deltagarna gör är att inte använda ombalanseringsverktyget som de flesta planer nu har som standardfunktion. Ombalansering kommer att hålla riskprofilen för din pensionsplansportfölj konsekvent över tiden.
Nästan en tredjedel av amerikanerna har ett sofistikerat långsiktigt sparverktyg tillgängligt för dem via sin arbetsgivare. Moderna 401(k)-planer är laddade med verktyg för att göra pensionssparande enkelt och effektivt. Och ändå, många anställda sparar inte och många av de som gör det är inte smarta med det. Är du en av dessa? Idag skulle vara ett bra tillfälle att se över dina pensionsplaner.
Med Wall Street så tydligt avvikande från Main Street, hur är det med dina investeringar behöver du veta nu för att spara klokt för din framtid?
Hur fungerar en bankavgift för barnbidrag?
Gå in i labyrinten:Vad du ska veta om social trygghet
Vad händer efter att en försäkringsgivare har godkänt ett bostadslån?
Förstå marknadscykler och strategier för att skydda portföljen
