Med social trygghet finns det alltid många frågor att besvara, men den kanske mest grundläggande kan kokas ner till ett ord:När. När ska du börja ta förmåner?
När slår du på inkomstströmmen som är en livlina för så många människor:Så snart som möjligt - och med lägsta möjliga månadsförmån - vid 62 års ålder? Vänta till din fulla pensionsålder för fulla förmåner? Eller skjuta upp det till 70 års ålder för att tjäna försenad pensionering och få cirka 75 % mer per månad än om du hade gått i pension vid 62?
För att utforska vad som kan vara det bästa alternativet för dig, låt oss ta en titt på tre personers egna personliga beslut och de faktorer som hjälpte till att driva dem. Jämför deras livsberättelser med dina egna för att få några idéer om var du ska börja när du själv svarar på denna kritiska socialförsäkringsfråga.
År 2000 hade jag en klient som var 59½ och fann sig själv uppleva många livsövergångar. Han överlevde cancer två gånger. Hans fru drabbades av två mini-stroke, och sedan fick hon en stor stroke och dog. Han hade alltid trott att hans fru skulle föregå honom.
Vid 59½ års ålder erbjöd företaget han arbetade för honom förtidspension med ett generöst avgångsvederlag och hälsovård för livet. Avgångsvederlaget han tilldelades skulle ta honom till 61 års ålder. Generellt råder jag mina kunder att behålla sex till 12 månaders kassareserver. Uppriktigt sagt hade han närmare sex månaders värde, men med sin årliga semester/sjukledighet och incitamentslön tog det honom upp till 12 månader. Jag sa till honom att det var OK för honom att ta ledigt. Han behövde tiden för sig själv. Jag försäkrade honom att han inte bara behövde ta vilket jobb som helst, utan han kunde vara selektiv.
Det slutade med att han tog socialförsäkringen tidigt, vid 62 års ålder. Jag var en yngre rådgivare, bara i branschen ett år, men jag lärde mig så mycket av att arbeta med den här klienten.
Så småningom gifte han om sig. Cancern slog till igen, och den här gången hade den spridit sig till hans lever. Han gick bort strax efter sin 66-årsdag. Jag deltog i hans minnesgudstjänst och hans fru sa till mig:"Rita, tack för att du är här. Viktigast av allt, tack för de fem fantastiska åren vi haft tillsammans. Jag saknar honom så mycket, men jag tackar er för de otroliga minnena. Vi besökte Europa två gånger tillsammans innan han blev för sjuk för att resa.”
Många experter avråder från att ta socialförsäkring vid 62 års ålder eftersom deras förmåner skulle minska permanent. Dagens 62-åringar kommer att se en minskning med 27 % (och om du föddes 1960 eller senare skulle det vara 30 %). Men om du har hälsoproblem eller ett medicinskt tillstånd och inte förväntar dig att leva lika länge som den typiska socialförsäkringstagaren, kan det vara vettigt att ansöka om tidigt. För min klient gav det honom friheten att leva de sista åren av sitt liv lyckligt.
Bortsett från hälsoproblem, är en annan viktig anledning till att människor väljer att ta ut sina sociala förmåner tidigt livsstil eller livskvalitet. Vissa pensionärer kanske inte kan skjuta upp förmåner eftersom de litar på dem för att behålla sin levnadsstandard.
En sak att tänka på om du väger beslutet att ta socialförsäkringsförmåner före din fulla pensionsålder och fortfarande planerar att fortsätta arbeta:Om du tjänar för mycket kan dina förmåner minskas. Under 2018 kan personer som får socialförsäkringsförmåner förlora 1 USD i förmåner för varje 2 USD som tjänas in som överstiger gränsen på 17 040 USD per år. Året när individer når full pensionsålder kommer socialförsäkringen att minska 1 USD i förmåner för varje 3 USD som de tjänar över 45 360 USD under 2018. Socialförsäkringen räknar bara inkomster före den månad då förmånstagare når sin fulla pensionsålder. Vad är din fulla pensionsålder? Socialförsäkringen har ett diagram som stavar det.
Min klient, som är singel och 64, gick i pension vid 62 års ålder men hon började inte ta socialförsäkring då. Istället satte hon upp ett mål att börja ansöka vid sin fulla pensionsålder på 66, för att få 100 % av den förmån hon har som kommer till henne. Hon är vid fantastisk hälsa. Hennes pappa är 88, och fortsätter att gå starkt. Susan har minimala skulder, cirka 45 000 dollar kvar på ett 15-årigt bolån, som hon kommer att betala av när hon är 67. Hon lever blygsamt och är en stor sparare. Hon bidrog med det maximala beloppet till sina 401(k) på basis av skatt före skatt (ingen ikapp dock) och det maximala beloppet till sin Roth IRA (inklusive återhämtningsbidrag).
Susan tänker mycket framåt. Hon köpte en långtidsvårdsförsäkring genom en gruppplan redan innan jag träffade henne (hon började pensionsplanering med mig när hon var 54). Eftersom hon inte har barn var hon 100 % bekväm med att köpa en LTC-policy. Hon ville inte vara en börda för sina syskon.
Hon är främst oroad över livslängdsrisk och vill se till att hennes besparingar kommer att räcka, men hon gillar också flexibiliteten i sin plan.
För det första tycker jag att det är viktigt att koppla bort beslutet att gå i pension från beslutet att börja ansöka om social trygghet. Susans fall visar hur dessa beslut är separata och distinkta. Och hon byggde in ett rörelserum:Även om hon bestämmer sig för att hon inte kan vänta till sin fulla pensionsålder, kommer hon inte att uppleva en så betydande minskning av sina förmåner som hon skulle ha gjort om hon hade börjat ta dem när hon gick i pension. För henne är mitt på vägen rätt plats att vara.
Min pappa bestämde sig för att skjuta upp socialförsäkringen. Jag skriver mycket om min familj. Jag är en ekonomisk planerare på grund av min pappa. Pappa var en vetenskaplig utvecklare som gick in på det framväxande IT-området på 1960-talet. Pappa tänkte alltid steget före. Mina föräldrar skiljer sig 14 år i ålder.
Min pappa var frisk, aktiv och vältränad tills han drabbades av Parkinsons sjukdom. Han insåg att genom att skjuta upp sin förmån till 70 års ålder, skulle han låsa in en större förmån. Han visste att han med största sannolikhet skulle föregå min mamma. Så, genom att skjuta upp sin förmån, gav han den största möjliga förmånen för henne. Min pappa kämpade mot sjukdomen i nio år och dog 2015. Mamma saknar honom, men jag är glad att kunna rapportera att hon mår bra ekonomiskt och har någon speciell i sitt liv.
För gifta par är det absolut viktigt att diskutera socialförsäkringskravsstrategier. Det är vettigt att maken med den större förmånen skjuter upp till åtminstone sin fulla pensionsålder för att låsa in den största förmånen för den efterlevande maken. Om du har lång livslängd i din familj och/eller det är stor åldersskillnad mellan makarna kan det också vara meningsfullt att skjuta upp bidragen.
Summan av kardemumman är att social trygghet är mer än en månatlig kontroll. Det är en värdefull inkomstström som ger följande:
Social trygghet är grunden för en pensionsinkomststrategi. Förmånerna ger trygghet och de får förmånlig skattebehandling. Slutligen, även om reglerna om anspråk på social trygghet har ändrats, har reglerna för efterlevande (änkor och änklingar) inte gjort det. Det finns fortfarande stora möjligheter att hjälpa individer när de är som mest utsatta.
Beslutet om när man ska samla in social trygghet är mycket personligt. Varje kundsituation är unik. Det kanske låter dumt, men sådana här historier inspirerar mig att lyssna på varje klients mål, drömmar, rädslor och bekymmer.
