Arbetsgivare i den privata sektorn som en gång erbjöd arbetstagare traditionella pensioner, vanligtvis förmånsbestämda planer, har uppmuntrat människor att växla över sina pensioner till skattegynnade planer som individuella pensionskonton (IRA) och 401(k)s. Om du överväger en sådan flytt är det viktigt att förstå dina alternativ, för- och nackdelarna med varje alternativ och de skatterelaterade reglerna för en sådan flytt. Innan du gör något bör du dock överväga att arbeta med en finansiell rådgivare som kan hjälpa dig att göra de bästa valen.
Under 1980-talet erbjöd 60 % av företagen inom den privata sektorn sina anställda traditionella pensionsplaner, som vanligtvis var förmånsbestämda planer. I takt med att åren har gått och anställda slutat att stanna på samma företag livet ut, går den förmånsbestämda planen dinosauriens väg. Idag erbjuder endast 4 % av privata företag förmånsbestämda planer.
Eftersom företag inom den privata sektorn har avbrutit sina traditionella pensionsplaner, har de uppmuntrat arbetare att starta en pensionsövergång till en IRA. Vissa har ersatt den förmånsbestämda planen med en 401(k), en avgiftsbestämd plan. De har uppmuntrat sina anställda att antingen överföra sina pensionspengar till den nya 401(k) eller initiera en pensionsövergång till en IRA.
Det korta svaret på denna fråga är ja eller mer exakt, vanligtvis. Vissa stater har bytt från förmånsbestämda pensioner till 401(k)-planer för sina offentliga lärare och tillåter inte en pensionsövergång till en IRA. Men för de flesta människor är denna typ av pensionsövergång möjlig och ofta uppmuntrad av deras arbetsgivare, särskilt om de avslutar sin förmånsbestämda plan.
Två villkor måste vara uppfyllda för att du ska kunna överföra din pension till en IRA. Den första är att pensionsplanen du för närvarande är under måste vara en "kvalificerad anställd plan" som överensstämmer med Internal Revenue Service (IRS) regler. Om dina bidrag till planen har skjutits upp med skatt så är chansen god att det är det. Det andra villkoret är att du måste lämna företaget, antingen genom pensionering eller annan omständighet, eller så måste ditt företag avsluta sin pensionsplan. För att vara säker, kontakta din planadministratör innan du påbörjar någon överföring av pengar.
Enligt IRS kan du överföra en kvalificerad pensionsplan till vilken typ av pensionskonto som helst. Men även om din övergång uppfyller övervägandena om att vara en kvalificerad plan och om du lämnar företaget eller om företaget stänger sin pensionsplan, finns det andra faktorer du bör tänka på när du bestämmer dig för om du ska överföra din pensionsplan till en IRA.
För det första har du i allmänhet ett bredare utbud av investeringsalternativ i en IRA än i en företagspensionsplan. Du kan välja dina egna investeringar, med hänsyn till din individuella risktolerans, investeringsmål och tidshorisont. Typer av investeringar inkluderar aktier, obligationer och fonder, men du är inte begränsad till bara dessa.
När planerar du att gå i pension? Enligt en företagspensionsplan kan du ta en utdelning från ditt pensionskonto vid 55 års ålder. Om du gör en pensionsövergång till en IRA måste du vänta tills du är 59,5 för att ta en avgiftsfri utdelning. Straffet är 10% om du tar en utdelning före 59,5. Det finns undantag från denna regel. Om du har kvalificerade utbildningskostnader, medicinska utgifter eller om du är en förstagångsbostadsköpare, kanske du kan göra ett uttag utan påföljd
Du kan undvika att betala skatt på omsättningen om din pension går till en traditionell IRA. Du betalar bara skatt när du gör ett uttag om uttaget går till den traditionella IRA. Detta är annorlunda för en Roth IRA. Om du skapar en Roth IRA betalar du skatt när pensionen rullas över.
Många traditionella pensionsplaner tillåter dig att ta lån om du behöver för upp till 50 % av värdet på din pension. Det här alternativet är inte tillgängligt när du överför din pension till en IRA.
Medel i en traditionell pensionsplan är säkra från borgenärer i händelse av ekonomiska svårigheter eller till och med konkurs. Din IRA, eller åtminstone en del av den, kan beslagtas i fall av konkurs. Kontrollera dina enskilda delstatsregeringar för att se vad deras regler är för hur mycket av din IRA som kan konfiskeras.
Inkluderar företagspensionsplanen fördelningen av företagets aktier? Vissa planer inkluderar företagsaktier och andra gör det inte. Om din plan inkluderar företagsaktier, kanske du vill vänta tills du är pensionerad och i en lägre skatteklass för att ta en utdelning. Om du tar denna fördelning av företagets aktier före 59,5 års ålder, betalar du skatt på din utdelning till den ordinarie skattesatsen plus en straffavgift på 10 %. Om du är 59,5 år när du tar denna utdelning betalar du inte straffavgiften på 10 %. Du kommer att betala skatt till din ordinarie kurs på kostnadsbasis och långsiktig kapitalvinstskatt på resten av värdeökningen när aktien säljs.
Ja, du kan fortfarande jobba. Men kom ihåg att ett av villkoren för att rulla över en pension till en IRA är att om företaget stänger sin pensionsplan kan du fortfarande arbeta där. Men om det inte är det, kan du inte rulla över din IRA och behålla din anställning hos ditt nuvarande företag. Du kan gå i pension och inleda en extra karriär eller arbeta inom spelningsekonomin.
Om ditt företag stänger sin förmånsbestämda pensionsplan måste du bestämma om du ska initiera en pensionsövergång till en IRA eller inte. Det första övervägandet är om du vill ha en månatlig livränta eller ett engångsbelopp. När du har fattat det beslutet måste du följa reglerna för övergången. Tänk sedan på de andra förmildrande faktorerna som bör vara en del av din beslutsprocess. Sist, om du bestämmer dig för att överföra din pension till en IRA, följ IRS-reglerna till punkt och pricka så att du inte har någon skatteskuld. Det ska vara en skatteneutral händelse.
Fotokredit:©iStock.com/designer491, ©iStock.com/Aero17, ©iStock.com/Drazen Zigic